Swiss Re (SREN.SW) บริษัทประกันภัยต่อชั้นนําระดับโลกรายงานผลกําไรเล็กน้อยที่ 102 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สามของปี 2024 แม้ว่าเงินสํารองหนี้สินของสหรัฐฯ จะเพิ่มขึ้นอย่างมากก็ตาม บริษัทเสริมความแข็งแกร่งให้กับทุนสํารองทรัพย์สินและวินาศภัย (P&C) 2.4 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สาม ทําให้การเพิ่มทั้งหมดในช่วงเก้าเดือนแรกเป็น 3.1 พันล้านดอลลาร์ การวางตําแหน่งแบบอนุรักษ์นิยมนี้ทําให้เงินสํารองอยู่ที่เปอร์เซ็นไทล์ที่ 90 ของช่วงประมาณการที่ดีที่สุด Andreas Berger ซีอีโอของกลุ่มและ CFO John Dacey ได้หารือเกี่ยวกับการปรับเปลี่ยนเหล่านี้ ฐานะเงินทุนที่แข็งแกร่งของบริษัท และเป้าหมายทางการเงินในอนาคตในการประกาศผลประกอบการล่าสุด
ประเด็นสําคัญ
- Swiss Re เสริมความแข็งแกร่งให้กับทุนสํารองหนี้สินในสหรัฐฯ ของ P&C Re 2.4 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่ 3 รวมเป็น 3.1 พันล้านดอลลาร์ในช่วงเก้าเดือนแรกของปี 2024
- บริษัทรายงานกําไรไตรมาสที่ 3 ที่ 102 ล้านดอลลาร์ และคาดการณ์รายได้สุทธิทั้งปีเกิน 3 พันล้านดอลลาร์
- Swiss Re ขายส่วน EMEA P&C ของ iptiQ ให้กับ Allianz Direct และกําลังประเมินตัวเลือกสําหรับชิ้นส่วนที่เหลือ
- CFO ของกลุ่มบริษัทประกาศรายได้สุทธิ 2.2 พันล้านดอลลาร์ในช่วงเก้าเดือนแรก โดยมีอัตราส่วนรวมที่แข็งแกร่งใน P&C Re และ Corporate Solutions
- บริษัทรักษาฐานะเงินทุนที่มั่นคงด้วยอัตราส่วน SST ของกลุ่มที่ 284% และไม่มีผลกระทบเชิงลบอย่างมีนัยสําคัญต่อความสามารถในการชําระหนี้จากการเปลี่ยนแปลงทุนสํารอง
- ผู้บริหารคาดว่าอัตราส่วนรวมสําหรับ P&C Re จะอยู่ที่ 79% ถึง 80% บนพื้นฐานปกติ และเป้าหมายรายได้สุทธิที่ 1.5 พันล้านดอลลาร์สําหรับปีนี้
แนวโน้มบริษัท
- Swiss Re ตั้งเป้ารายได้สุทธิ 1.5 พันล้านดอลลาร์ โดยปรับกลยุทธ์การสํารองเพื่อเสริมความแข็งแกร่งให้กับตําแหน่งในปี 2025
- บริษัทวางแผนที่จะประกาศเป้าหมายทางการเงินปี 2025 โดยละเอียดเพิ่มเติมในงาน Management Dialogue ในวันที่ 13 ธันวาคม 2024
- ไม่มีแผนที่จะคืนเงินทุนเพิ่มเติมในทันที โดยมุ่งเน้นไปที่การรักษามูลค่าหลักทรัพย์ที่แข็งแกร่งและเงินปันผลที่เพิ่มขึ้นตามผลการดําเนินงานในปี 2023
ไฮไลท์ Bearish
- การเสริมกําลังของทุนสํารองอย่างมีนัยสําคัญสะท้อนให้เห็นถึงแนวทางที่ระมัดระวังเนื่องจากต้นทุนความรับผิดของสหรัฐฯ ที่แย่ลงโดยไม่มีการบรรเทาทุกข์ทางกฎหมาย
- Two ใน 3 ของภาระความไม่แน่นอนหลังหักภาษีมูลค่า 500 ล้านดอลลาร์ได้รับการพิจารณาในปี 2023 ซึ่งบ่งชี้ถึงจุดยืนอนุรักษ์นิยม
ไฮไลท์ Bullish
- ผลการจัดจําหน่ายและการลงทุนที่แข็งแกร่งสนับสนุนผลกําไรไตรมาสที่ 3
- ฐานะเงินทุนและความสามารถในการชําระหนี้ของบริษัทยังคงแข็งแกร่งแม้จะมีการเสริมสร้างทุนสํารอง
- ความเชื่อมั่นของตลาดในเชิงบวกและชื่อเสียงที่ดีในหมู่โบรกเกอร์และลูกค้าหลังจากการดําเนินการล่าสุด
พลาด
- แม้จะมีกําไร แต่บริษัทก็ต้องเสริมสร้างทุนสํารองอย่างมีนัยสําคัญ ซึ่งบ่งชี้ถึงปัญหาพื้นฐานที่อาจเกิดขึ้นในภูมิทัศน์ความรับผิดของสหรัฐฯ
ไฮไลท์ Q&A
- CFO John Dacey ชี้แจงว่าแนวทางปฏิบัติในการสํารองข้อมูลของบริษัทอยู่ในตําแหน่งแบบอนุรักษ์นิยมที่เปอร์เซ็นไทล์ที่ 90
- Dacey แสดงความมั่นใจในผลการดําเนินงานของบริษัทและสภาวะตลาดที่สนับสนุนในปี 2024
- Andreas Berger กล่าวถึงผลกระทบของภัยพิบัติทางธรรมชาติและผลกระทบทางเศรษฐกิจมหภาคที่อาจเกิดขึ้นเนื่องจากการดํารงตําแหน่งประธานาธิบดีของทรัมป์
- บริษัทยืนยันการเติบโตของพอร์ตโฟลิโอโดยรวมที่ 8% แม้ว่าจะมีการเติบโตติดลบในบางพื้นที่เนื่องจากความเสี่ยงลดลง
การแถลงผลประกอบการของ Swiss Re เผยให้เห็นบริษัทที่นําทางภูมิทัศน์การประกันภัยที่ท้าทายด้วยแนวทางเชิงกลยุทธ์และอนุรักษ์นิยม การเสริมสร้างทุนสํารองอย่างมีนัยสําคัญเป็นมาตรการเชิงรุกเพื่อรักษาสถานะทางการเงินของบริษัทเมื่อเผชิญกับหนี้สินที่อาจเกิดขึ้นในอนาคต ด้วยฐานะเงินทุนที่มั่นคงและแนวโน้มเชิงบวกในช่วงที่เหลือของปี Swiss Re จึงวางตําแหน่งตัวเองเพื่อความมั่นคงและการเติบโตในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า นักลงทุนและผู้มีส่วนได้ส่วนเสียสามารถคาดการณ์รายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับเป้าหมายทางการเงินของบริษัทได้ในงาน Management Dialogue ที่กําลังจะมาถึงในเดือนธันวาคม
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน