Velocity Financial, Inc. (VEL) ซึ่งเป็นบริษัทการเงินด้านอสังหาริมทรัพย์รายงานว่าปริมาณการกู้ยืมและรายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้นอย่างมากในระหว่างการประกาศผลประกอบการไตรมาสที่สาม บริษัทมีปริมาณการปล่อยสินเชื่อเพิ่มขึ้น 64% เมื่อเทียบเป็นรายปี รวมเป็น 476.8 ล้านดอลลาร์ และรายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น 29%
พอร์ตโฟลิโอสุทธิเพิ่มขึ้น 876 ล้านดอลลาร์หรือ 22% โดยมีอัตราส่วนเงินกู้ต่อมูลค่าถ่วงน้ําหนักเฉลี่ยที่ 63% กําไรเพิ่มขึ้น 31% และอัตราสินเชื่อด้อยคุณภาพคงอยู่ที่ 10.6% Velocity Financial ยังคาดว่าจะเกินเป้าหมายพอร์ตโฟลิโอ UPB มูลค่า 5 พันล้านดอลลาร์ภายในปี 2025 โดยมีความต้องการที่แข็งแกร่งที่ระบุโดยใบสมัครมากกว่า 900 ใบสําหรับ UPB มากกว่า 450 ล้านดอลลาร์ที่ได้รับในเดือนตุลาคมเพียงเดือนเดียว
ประเด็นสําคัญ
- ปริมาณการปล่อยสินเชื่อของ Velocity Financial เพิ่มขึ้น 64% เมื่อเทียบเป็นรายปี
- พอร์ตโฟลิโอสุทธิเติบโต 22% โดยมีอัตราส่วน LTV ถ่วงน้ําหนักเฉลี่ย 63%
- รายได้ดอกเบี้ยสุทธิและกําไรสุทธิเพิ่มขึ้นร้อยละ 29 และ 31 ตามลําดับ
- อัตราดอกเบี้ยด้อยคุณภาพอยู่ที่ 10.6%
- ได้รับใบสมัครมากกว่า 900 ใบในเดือนตุลาคม ซึ่งบ่งชี้ถึงความต้องการที่แข็งแกร่ง
- บริษัทกําลังจะเกินเป้าหมายพอร์ตโฟลิโอ UPB มูลค่า 5 พันล้านดอลลาร์ภายในปี 2025
แนวโน้มบริษัท
- Velocity Financial คาดว่าอุปสงค์ที่แข็งแกร่งจะดําเนินต่อไป โดยคาดว่าจะมีเงินกู้หลายสินเชื่อที่รัฐบาลประกันมากกว่า 150 ล้านดอลลาร์ในปี 2025
ไฮไลท์ Bearish
- บริษัทต้องเผชิญกับความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับสินเชื่อด้อยคุณภาพในการยึดทรัพย์สิน ซึ่งอาจแตกต่างกันไปในระยะเวลาตั้งแต่ 60 วันถึงสามปี ขึ้นอยู่กับรัฐ
- ระยะเวลาเฉลี่ยสําหรับทรัพย์สินของบริษัทในการยึดทรัพย์อยู่ที่ประมาณเก้าถึงสิบเดือน ซึ่งก่อให้เกิดความเสี่ยงต่อการเสื่อมสภาพของสินทรัพย์
ไฮไลท์ Bullish
- บริษัทมีผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้นเกิน 25% จากการแปลงเป็นหลักทรัพย์ในเดือนตุลาคม
- ตลาดเฉพาะของ Velocity Financial ยังคงมีเสถียรภาพ โดยมีอัตราดอกเบี้ยเงินกู้เฉลี่ยอยู่ในระดับ 10 ถึงต่ํา 11
- บริษัทมีกลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงเพื่อลดความผันผวนของอัตราดอกเบี้ย
พลาด
- ไม่มีรายงานการพลาดที่เฉพาะเจาะจงในระหว่างการเรียกหารายได้
ไฮไลท์ Q&A
- การอภิปรายระหว่างช่วงถามตอบรวมถึงผลกระทบของความผันผวนของอัตราดอกเบี้ยต่อไปป์ไลน์การเริ่มต้น
- ศักยภาพในการเติบโตของสินเชื่อหลายสินเชื่อที่รัฐบาลประกันได้รับการยอมรับ โดยมีแนวโน้มในเชิงบวกสําหรับกําไรเงินสดไม่นานหลังจากเริ่มต้น
- ทีมผู้บริหารแสดงความมั่นใจในตําแหน่งการแข่งขันและความต้องการผลิตภัณฑ์อย่างต่อเนื่อง แม้ว่าจะมีความผันผวนของตลาดก็ตาม
ทีมผู้บริหารของ Velocity Financial รวมถึง Chris Farrar ซีอีโอ และ Mark Szczepaniak CFO ได้หารือเกี่ยวกับผลการดําเนินงานของบริษัทท่ามกลางสภาพแวดล้อมของอัตราดอกเบี้ยที่ผันผวน โดยสังเกตเห็นระดับการเริ่มต้นที่แข็งแกร่ง โดยเฉพาะอย่างยิ่งในเดือนตุลาคม Farrar เน้นย้ําถึงความมั่นคงของตลาดเฉพาะกลุ่มและประสิทธิภาพของกลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงของบริษัท บริษัทยังมีทีมบริการพิเศษเฉพาะเพื่อจัดการทรัพย์สินในการยึดทรัพย์สินและรักษาสภาพไว้ ด้วยผู้ซื้อที่หลากหลายสําหรับบ้านเดี่ยวและอสังหาริมทรัพย์เชิงพาณิชย์ขนาดเล็ก Velocity Financial ยังคงมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับการจัดการพอร์ตโฟลิโอและการริเริ่ม โดยคาดหวังผลตอบแทนที่น่าสนใจจากส่วนของผู้ถือหุ้น คาดว่าจะมีการอัปเดตรายไตรมาสถัดไปในต้นปีถัดไป
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของ Velocity Financial ในไตรมาสที่ 3 ปี 2566 ได้รับแรงหนุนเพิ่มเติมจากข้อมูลจาก InvestingPro การเติบโตของรายได้ของบริษัทที่ 35.28% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมาสอดคล้องกับรายได้ดอกเบี้ยสุทธิที่เพิ่มขึ้น 29% การเติบโตที่แข็งแกร่งนี้สะท้อนให้เห็นในผลการดําเนินงานของหุ้น โดยมีผลตอบแทนรวมของราคาหนึ่งปีที่ 37.35% ตามข้อมูลล่าสุด
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Velocity Financial ซื้อขายที่อัตราส่วน P/E ที่ต่ําเมื่อเทียบกับการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น โดยมีอัตราส่วน P/E ปัจจุบันที่ 10.79 นี่แสดงให้เห็นว่าหุ้นอาจมีมูลค่าต่ําเกินไปเมื่อพิจารณาจากผลการดําเนินงานทางการเงินที่แข็งแกร่งและแนวโน้มการเติบโต อัตราส่วน PEG ของบริษัทที่ 0.23 สนับสนุนมุมมองนี้เพิ่มเติม ซึ่งบ่งชี้ว่าราคาหุ้นอาจไม่สะท้อนถึงศักยภาพการเติบโตของรายได้อย่างเต็มที่
เคล็ดลับ InvestingPro อีกข้อสังเกตหนึ่งว่าสินทรัพย์สภาพคล่องของ Velocity Financial เกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งมีความสําคัญต่อบริษัทการเงิน โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาถึงความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นจากสินเชื่อด้อยคุณภาพที่กล่าวถึงในการประกาศผลประกอบการ
สําหรับนักลงทุนที่สนใจในการวิเคราะห์เชิงลึก InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 5 ข้อสําหรับ Velocity Financial โดยให้มุมมองที่ครอบคลุมยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน