Blackstone Mortgage Trust, Inc. (NYSE: BXMT) เปิดเผยผลขาดทุนสุทธิ GAAP ที่ 0.38 ดอลลาร์ต่อหุ้นในไตรมาสที่สองของปี 2024 ตรงกันข้ามกับกําไรที่แจกจ่ายได้ที่ 0.49 ดอลลาร์ต่อหุ้นและ 0.56 ดอลลาร์ต่อหุ้นก่อนการปฏิเสธการชําระเงิน
แม้จะขาดทุนสุทธิ แต่บริษัทก็ประกาศเงินปันผลและอนุมัติการซื้อหุ้นคืนมูลค่า 150 ล้านดอลลาร์ ซึ่งส่งสัญญาณถึงความเชื่อมั่นในกลยุทธ์ทางการเงิน ฝ่ายบริหารเน้นย้ําถึงการแก้ไขสินทรัพย์ด้อยคุณภาพและการจัดสรรเงินทุนใหม่เพื่อคว้าโอกาสการลงทุน โดยคาดว่าแนวโน้มการลงทุนจะมีความกระตือรือร้นมากขึ้นในช่วงครึ่งหลังของปี 2567
ประเด็นสําคัญ
- Blackstone Mortgage Trust รายงานผลขาดทุนสุทธิ GAAP ที่ 0.38 ดอลลาร์ต่อหุ้น โดยมีกําไรที่แจกจ่ายได้ 0.49 ดอลลาร์ต่อหุ้น
- จ่ายเงินปันผลอยู่ที่ 0.62 ดอลลาร์ต่อหุ้นในไตรมาสที่ 2 โดยประกาศเงินปันผลลดลง 0.47 ดอลลาร์สําหรับไตรมาสที่ 3
- ได้รับอนุมัติการซื้อหุ้นสามัญคืนมูลค่า 150 ล้านดอลลาร์
- บริษัทกําลังดําเนินการแก้ไขสินเชื่อด้อยคุณภาพและได้ร่วมมือกับ M&T Realty Capital
- คาดว่าจะมีช่วงการลงทุนที่กระตือรือร้นมากขึ้นในครึ่งปีหลังของปี 2024 โดยมีงบดุลที่แข็งแกร่งและมีสภาพคล่องจํานวนมากถึง 1.6 พันล้านดอลลาร์
- พอร์ตโฟลิโอมีผลการดําเนินงาน 90% ณ วันที่ 30 มิถุนายน โดยมีเงินสํารอง CECL อยู่ที่ 906 ล้านดอลลาร์
แนวโน้มบริษัท
- Blackstone Mortgage Trust คาดว่าจะแก้ไขสินเชื่อด้อยคุณภาพกว่า 500 ล้านดอลลาร์ในเร็วๆ นี้
- บริษัทวางแผนที่จะปรับใช้เงินทุนอย่างมีกลยุทธ์และสร้างสมดุลระหว่างรายได้ระยะสั้นด้วยการจัดสรรการลงทุนใหม่
- ฝ่ายบริหารมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับการใช้ประโยชน์จากการเปลี่ยนแปลงของตลาดด้วยตําแหน่งการแข่งขันที่แข็งแกร่ง
ไฮไลท์ Bearish
- บริษัทเผชิญกับอุปสรรคเนื่องจากเงินกู้ที่เพิ่มขึ้นในการกู้คืนต้นทุน
- 55% ของสินเชื่อสํานักงานในสหรัฐฯ อยู่ในรายการเฝ้าระวังหรือด้อยค่า โดยมีการจัดสรรเงินสํารองจํานวนมาก
- ความท้าทายในตลาดสํานักงานของสหรัฐฯ ยังคงมีอยู่ ซึ่งส่งผลกระทบต่อสภาพคล่องและความต้องการสินทรัพย์สํานักงาน
ไฮไลท์ Bullish
- บริษัทมีความคืบหน้าในการแก้ไขสินเชื่อด้อยคุณภาพ รวมถึงสินเชื่อสํานักงานที่สําคัญในบรูคลิน
- การเป็นพันธมิตรกับ M&T Realty Capital คาดว่าจะช่วยเพิ่มการดําเนินการสินเชื่อหลายครอบครัว
- Blackstone Mortgage Trust มีการชําระคืนสํานักงาน 700 ล้านดอลลาร์ตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน
พลาด
- บริษัทไม่ได้ให้ตัวเลขเฉพาะสําหรับผลขาดทุนที่คาดว่าจะเกิดขึ้นในช่วงที่เหลือของปี
ไฮไลท์ Q&A
- ฝ่ายบริหารเชื่อว่าอัตราดอกเบี้ยที่ต่ําลงจะไม่ส่งผลกระทบต่อความท้าทายในตลาดสํานักงานอย่างมีนัยสําคัญ
- อุปสงค์กําลังเปลี่ยนไปสู่ทรัพย์สินสํานักงานคุณภาพสูงในขณะที่อสังหาริมทรัพย์เก่าประสบปัญหาด้านความอยู่รอด
- สินเชื่อใหม่คาดว่าจะมีระดับผลตอบแทนกลางวัยรุ่น ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงสภาพแวดล้อมการให้กู้ยืมที่แข็งแกร่ง
โดยสรุป Blackstone Mortgage Trust กําลังนําทางภูมิทัศน์ทางการเงินที่หลากหลาย โดยมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์ในการแก้ไขสินทรัพย์ด้อยคุณภาพและคว้าโอกาสในการลงทุนท่ามกลางการเปลี่ยนแปลงของตลาด
ความพยายามของบริษัทในภาคธุรกิจหลายครอบครัวและสถานะสภาพคล่องที่แข็งแกร่งให้มุมมองที่สมดุล แม้ว่าจะมีความท้าทายอย่างต่อเนื่องในตลาดสํานักงานของสหรัฐฯ ด้วยตําแหน่งการแข่งขันที่แข็งแกร่งและแนวทางเชิงรุกในการจัดสรรเงินทุน Blackstone Mortgage Trust พร้อมที่จะรับมือกับครึ่งหลังของปี 2024 ด้วยกลยุทธ์ที่ชัดเจน
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในบริบทของผลการดําเนินงานทางการเงินล่าสุดของ Blackstone Mortgage Trust และความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ ตัวชี้วัดและเคล็ดลับบางอย่างจาก InvestingPro ให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับตําแหน่งและแนวโน้มของบริษัท Blackstone Mortgage Trust (BXMT) ซื้อขายที่ทวีคูณรายได้สูง โดยมีอัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้ว ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 อยู่ที่ 8614.28 ที่น่าตกใจ สิ่งนี้บ่งชี้ว่าตลาดอาจมีความคาดหวังสูงสําหรับการเติบโตของรายได้ในอนาคตของบริษัท แม้ว่าจะรายงานขาดทุนสุทธิ GAAP ก็ตาม
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่าบริษัทได้จ่ายเงินปันผลจํานวนมากให้กับผู้ถือหุ้น ซึ่งสอดคล้องกับเงินปันผลที่ประกาศในบทความ นอกจากนี้ อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผล ณ กลางปี 2567 มีมากที่ 12.63% ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นของบริษัทในการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้นแม้จะเผชิญกับอุปสรรคทางการเงิน
ประเด็นที่น่าสังเกตอีกประการหนึ่งคือ Blackstone Mortgage Trust ได้รักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 13 ปีติดต่อกัน ซึ่งตอกย้ําแนวคิดเรื่องความยืดหยุ่นทางการเงินและความน่าเชื่อถือในการให้ผลตอบแทนแก่ผู้ถือหุ้น สิ่งนี้มีความเกี่ยวข้องโดยเฉพาะอย่างยิ่งเนื่องจากบริษัทได้รับอนุญาตในการซื้อหุ้นคืนมูลค่า 150 ล้านดอลลาร์ ซึ่งอาจถูกมองว่าเป็นสัญญาณของความเชื่อมั่นในกลยุทธ์ทางการเงินและมูลค่าระยะยาว
ข้อมูลของ InvestingPro ยังเปิดเผยว่าราคาหุ้นของบริษัทซื้อขายใกล้ระดับต่ําสุดในรอบ 52 สัปดาห์ โดยราคา ณ จุดปิดก่อนหน้านี้อยู่ที่ 19.63 ดอลลาร์ สิ่งนี้อาจเป็นจุดเริ่มต้นที่เป็นไปได้สําหรับนักลงทุนที่เชื่อมั่นในความสามารถของบริษัทในการรับมือกับความท้าทายในปัจจุบันและใช้ประโยชน์จากโอกาสในการลงทุนในอนาคต
สําหรับข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับการเงินและการวางตําแหน่งเชิงกลยุทธ์ของ Blackstone Mortgage Trust ให้ลองสํารวจ 6 เคล็ดลับเพิ่มเติมของ InvestingPro ที่มีอยู่ใน https://www.investing.com/pro/BXMT เคล็ดลับเหล่านี้สามารถให้คําแนะนําเพิ่มเติมเกี่ยวกับแนวโน้มของบริษัท และอาจช่วยให้นักลงทุนตัดสินใจได้อย่างชาญฉลาดยิ่งขึ้น อย่าลืมใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักปีโดยให้การเข้าถึงการวิเคราะห์เชิงลึกและข้อมูลเชิงลึกของผู้เชี่ยวชาญ
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน