State Street Corporation (STT) รายงานผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งสําหรับไตรมาสที่สองของปี 2024 โดยมีค่าธรรมเนียมและรายได้รวมที่เพิ่มขึ้นอย่างเห็นได้ชัด ควบคู่ไปกับการจัดการค่าใช้จ่ายที่มีประสิทธิภาพ บริษัทยังได้สร้างความก้าวหน้าเชิงกลยุทธ์ผ่านการรวมกิจการร่วมค้าแห่งที่สองในอินเดีย ซึ่งช่วยเพิ่มประสบการณ์ของลูกค้าและการประหยัดผลผลิต
แม้ตลาดการเงินจะผสมผสานในไตรมาสที่ 2 โดยตลาดตราสารทุนที่สูงเป็นประวัติการณ์และตลาดตราสารหนี้ต้องเผชิญกับความท้าทาย State Street ได้เห็นแนวโน้มเชิงบวกในบริการสินทรัพย์และแผนก Global Advisors พร้อมกับรายได้ดอกเบี้ยสุทธิ (NII) ที่แข็งแกร่งอันเป็นผลมาจากการดําเนินการของฝ่ายบริหารที่ตรงเป้าหมาย บริษัทกําลังดําเนินการตามคํามั่นสัญญาในการคืนทุนส่วนเกินให้กับผู้ถือหุ้น
ประเด็นสําคัญ
- ค่าธรรมเนียมและรายได้รวมของ State Street แสดงให้เห็นถึงการเติบโตแบบปีต่อปี
- บริษัทมุ่งเน้นไปที่การปรับปรุงประสบการณ์และผลผลิตของลูกค้าผ่านการร่วมทุนในอินเดีย
- State Street มีบทบาทสําคัญในการเปลี่ยนไปใช้การตั้งถิ่นฐาน T+1
- บริการสินทรัพย์และ Global Advisors มีรายได้เติบโต ด้วยการลงทุนเชิงกลยุทธ์ใน Envestnet
- รายได้ดอกเบี้ยสุทธิทําผลงานได้ดี และบริษัทฯ มีแผนที่จะเพิ่มผลตอบแทนจากเงินทุนให้แก่ผู้ถือหุ้น
แนวโน้มบริษัท
- คาดว่าจะมีการติดตั้งรายไตรมาสเพิ่มขึ้นหลังจากยอดขายล่าสุดที่สูงขึ้น
- รายได้ค่าธรรมเนียมรวมทั้งปีคาดว่าจะเติบโต 4% ถึง 5%
- รายได้ดอกเบี้ยสุทธิทั้งปีคาดว่าจะเพิ่มขึ้นเล็กน้อยเมื่อเทียบเป็นรายปี
- ค่าใช้จ่ายที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้นประมาณ 3% สําหรับปี
- วางแผนที่จะเพิ่มเงินปันผลสามัญรายไตรมาส 10% และเร่งการซื้อหุ้นคืน
ไฮไลท์ Bearish
- การติดตั้งรายไตรมาสต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้ในไตรมาสแรกและไตรมาสที่สอง
- คาดว่าจะมีอุปสรรคในระยะสั้นเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงประเภทเงินฝาก
- การรื้อถอนลูกค้ารายใหญ่และแรงกดดันด้านราคาที่จะส่งผลกระทบต่อธุรกิจต่อไป
ไฮไลท์ Bullish
- รายได้ค่าธรรมเนียมการให้บริการและค่าธรรมเนียมการจัดการเพิ่มขึ้นเนื่องจากระดับตลาดและกิจกรรมของลูกค้า
- รายได้จากการซื้อขาย FX เพิ่มขึ้น 11% เมื่อเทียบเป็นรายปี
- ค่าธรรมเนียมซอฟต์แวร์และการประมวลผลเพิ่มขึ้น 17% โดยมีศักยภาพที่จะมีรายได้ต่อปีถึง 1 พันล้านดอลลาร์ในห้าปี
- งบดุลที่แข็งแกร่งด้วยอัตราส่วน CET1 ที่ 11.2%
พลาด
- การเตรียมความพร้อมช้าลงเนื่องจากความล่าช้ากับพันธมิตรด้านการพัฒนาและการชะลอตัวของตลาดเอกชน
- NII และการลดลงของเงินฝากคาดว่าจะดําเนินต่อไปอีกสองสามไตรมาส แต่ในที่สุดจะทรงตัว
ไฮไลท์ Q&A
- Eric Aboaf CFO เน้นย้ําถึงการเติบโตแบบออร์แกนิกและผลตอบแทนจากเงินทุนที่สมเหตุสมผลให้กับผู้ถือหุ้น
- บริษัทกําลังนําทางผ่านการเปลี่ยนแปลงส่วนผสมของเงินฝากและการหมุนเวียนพอร์ตการลงทุน
- ระดับ Repo ยังคงทรงตัวและไม่ใช่ตัวขับเคลื่อนหลักของ NII
- ความพยายามในการขายจะมุ่งเน้นไปที่การขับเคลื่อนการเติบโตของค่าธรรมเนียมและเงินฝาก โดยคาดว่าจะมีจุดเปลี่ยนใน NII ในอนาคตอันใกล้นี้
ผลการดําเนินงานไตรมาสที่สองของ State Street แสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นท่ามกลางสภาพแวดล้อมของตลาดที่ซับซ้อน ความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ของบริษัทและแนวทางที่มีระเบียบวินัยในการจัดการค่าใช้จ่ายมีส่วนช่วยในการเติบโตทางการเงิน ในขณะที่ State Street ยังคงรับมือกับความท้าทายของอุตสาหกรรมและความต้องการของลูกค้าความมุ่งมั่นในการคืนทุนและมูลค่าผู้ถือหุ้นยังคงมีความสําคัญ
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ความมุ่งมั่นของ State Street Corporation (STT) ต่อมูลค่าของผู้ถือหุ้นสะท้อนให้เห็นในผลการดําเนินงานล่าสุดและการตัดสินใจเชิงกลยุทธ์ ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 25.44 พันล้านดอลลาร์และอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลที่เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง ซึ่งปัจจุบันอยู่ที่ 3.5% บริษัทได้แสดงความทุ่มเทในการให้ผลตอบแทนที่สม่ําเสมอแก่ผู้ถือหุ้น สิ่งนี้ได้รับการเน้นย้ําเพิ่มเติมจาก InvestingPro Tip ที่บริษัทไม่เพียงแต่รักษาไว้ แต่ยังเพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 13 ปีติดต่อกัน ซึ่งแสดงให้เห็นถึงกระแสรายได้ที่เชื่อถือได้สําหรับนักลงทุน
การเคลื่อนไหวของราคาหุ้นมีความผันผวน แต่ State Street ซื้อขายใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ ซึ่งสอดคล้องกับโมเมนตัมเชิงบวกที่เน้นในบทความ อัตราส่วน P/E ของบริษัทอยู่ที่ 15.32 ที่สมเหตุสมผล ซึ่งบ่งชี้ว่าหุ้นไม่ได้แพงเกินไปเมื่อเทียบกับรายได้ ยิ่งไปกว่านั้น State Street ยังทํากําไรได้ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ซึ่งเป็นแนวโน้มที่นักวิเคราะห์คาดว่าจะดําเนินต่อไปในปีปัจจุบัน
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์โดยละเอียดเพิ่มเติมและเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม ขณะนี้มีเคล็ดลับเพิ่มเติม 6 ข้อที่สามารถให้ข้อมูลเชิงลึกที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและตําแหน่งทางการตลาดของ State Street สิ่งเหล่านี้สามารถเข้าถึงได้ที่ https://www.investing.com/pro/STT และสําหรับผู้ที่ต้องการปรับปรุงกลยุทธ์การลงทุน การใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 สามารถรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักษ์
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน