Canaccord Genuity ยังคงอันดับเครดิต Hold สําหรับหุ้น Estee Lauder (นิวยอร์ก: EL) แต่ลดราคาเป้าหมายลงเหลือ 100 ดอลลาร์จาก 131 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ การปรับเปลี่ยนดังกล่าวเกิดขึ้นก่อนรายงานผลประกอบการไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณ 2024 ของบริษัท ซึ่งมีกําหนดจะเผยแพร่ในวันจันทร์ที่ 19 สิงหาคม ก่อนที่ตลาดจะเปิด
การแก้ไขราคาเป้าหมายของ Estee Lauder สะท้อนให้เห็นถึงการปรับเทียบใหม่ของการซื้อขายที่คาดการณ์ไว้เนื่องจากความไม่แน่นอนอย่างต่อเนื่องเกี่ยวกับการฟื้นตัวของการค้าปลีกการท่องเที่ยวในจีนและเอเชีย การประเมินมูลค่าของ Canaccord Genuity ตอนนี้ขึ้นอยู่กับทวีคูณของ 25 เท่าของประมาณการกําไรต่อหุ้นในปีงบประมาณ 2025 ของบริษัท ซึ่งลดลงจาก ~34 เท่าของทวีคูณที่หุ้นเพิ่งซื้อขาย
การเติบโตของยอดขายของ Estee Lauder ในไตรมาสที่สี่คาดว่าจะอยู่ที่ +4.4% ซึ่งลดลงจากประมาณการ +7.7% ก่อนหน้านี้ และต่ํากว่าช่วงคําแนะนําของบริษัทเองที่ +5-9% รวมถึงประมาณการฉันทามติที่ +5.3%
การปรับจีนส่วนหนึ่งเป็นผลมาจากช่วงการขายวันหยุดที่อ่อนแอในจีนในวันที่ 18 มิถุนายน ซึ่งน่าจะส่งผลกระทบต่อการขายผลิตภัณฑ์ความงามและอาจส่งผลให้เกิดโปรโมชั่นและปัญหาสินค้าคงคลังในภูมิภาคอย่างต่อเนื่อง
นักวิเคราะห์คาดการณ์การฟื้นตัวของอัตรากําไรขั้นต้นสําหรับ Estee Lauder โดยมีเลเวอเรจประมาณ +300 จุดพื้นฐานเมื่อเทียบกับการคาดการณ์ของตลาดที่ +347 จุดพื้นฐาน ซึ่งจะคิดเป็น 71.0% ของยอดขาย อย่างไรก็ตาม ตัวเลขนี้ยังคงต่ํากว่าระดับก่อนเกิดโรคระบาดที่อัตรากําไรขั้นต้นมากกว่า 77% ในไตรมาสที่สี่
สําหรับค่าใช้จ่ายในการขาย ทั่วไป และการบริหาร (SG&A) Canaccord Genuity ประเมินเลเวอเรจ +75 จุดพื้นฐาน ซึ่งมองโลกในแง่ดีน้อยกว่าเลเวอเรจ +85 จุดพื้นฐานที่นักวิเคราะห์ตลาดรายอื่นคาดการณ์ไว้เล็กน้อย การคาดการณ์คํานึงถึงการลงทุนทางการตลาดบางอย่าง แต่ยังคํานึงถึงผลประโยชน์จากจํานวนพนักงานที่ลดลงเมื่อเทียบเป็นรายปี
ในแง่ของรายได้ ประมาณการกําไรต่อหุ้น (EPS) ที่ปรับปรุงแล้วของบริษัทสําหรับ Estee Lauder อยู่ที่ 0.20 ดอลลาร์ ซึ่งอยู่ในคําแนะนําของบริษัทที่ 0.18-0.28 ดอลลาร์ แต่ต่ํากว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ที่ 0.27 ดอลลาร์
ข้อมูลเชิงลึกของ นิวยอร์ก h2>InvestingPro
ในขณะที่ Estee Lauder (NYSE:EL) เตรียมพร้อมที่จะเผยแพร่รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สี่ข้อมูลเชิงลึกจาก InvestingPro เผยให้เห็นจุดแข็งและความท้าทายที่นักลงทุนอาจพิจารณา อัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจของบริษัท ซึ่งอยู่ที่ 70.77% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 3 ปี 2024 แสดงให้เห็นถึงความสามารถที่แข็งแกร่งในการควบคุมต้นทุนและรักษาความสามารถในการทํากําไร สิ่งนี้สอดคล้องกับการคาดการณ์ของ Canaccord Genuity เกี่ยวกับการฟื้นตัวของอัตรากําไรขั้นต้นสําหรับ Estee Lauder และสนับสนุนความคาดหวังของนักวิเคราะห์เกี่ยวกับเลเวอเรจ +300 จุดพื้นฐานในรายงานที่กําลังจะมาถึง
อย่างไรก็ตาม หุ้นของ Estee Lauder ประสบกับความผันผวนอย่างมาก โดยราคาลดลงกว่า 30% ในช่วงสามเดือนที่ผ่านมา อย่างไรก็ตาม บริษัทได้แสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นระยะยาวต่อผู้ถือหุ้นโดยคงการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 29 ปีติดต่อกัน โดยมีอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผล 2.77% จากข้อมูลล่าสุด นี่อาจเป็นจุดสร้างความมั่นใจให้กับนักลงทุนที่มองหาความมั่นคงในการลงทุนของตน
ด้วยมูลค่าตลาดของ Estee Lauder ที่ 34.11 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วน P/E ที่สูงที่ 53.41 นักลงทุนกําลังจ่ายเบี้ยประกันภัยสําหรับรายได้ ซึ่งเป็นสิ่งที่ต้องจับตามองในแง่ของนักวิเคราะห์ 10 คนที่ปรับรายได้ลงสําหรับช่วงเวลาที่จะมาถึง สําหรับผู้ที่ต้องการการวิเคราะห์เชิงลึกเพิ่มเติม InvestingPro ให้คําแนะนําเพิ่มเติมที่สามารถแจ้งการตัดสินใจลงทุนเกี่ยวกับ Estee Lauder เพิ่มเติมได้
สําหรับการวิเคราะห์และเคล็ดลับโดยละเอียดเพิ่มเติม นักลงทุนสามารถสํารวจข้อมูลเชิงลึกทั้งหมดที่มีอยู่ใน InvestingPro ซึ่งรวมถึงเคล็ดลับเพิ่มเติมมากมายเพื่อช่วยแนะนํากลยุทธ์การลงทุน
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน