เมื่อวันจันทร์ Truist Securities ได้ปรับมุมมองของ Western Alliance Bancorporation (NYSE:WAL) โดยเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 88 ดอลลาร์จาก 74 ดอลลาร์ ในขณะที่ยืนยันเรตติ้งซื้อหุ้นอีกครั้ง การแก้ไขสะท้อนให้เห็นถึงการคาดการณ์รายได้ดอกเบี้ยสุทธิ (NII) ที่สูงขึ้น ซึ่งคาดว่าจะชดเชยบางส่วนด้วยค่าใช้จ่ายที่เพิ่มขึ้น
บริษัทคาดการณ์ว่า NII จะเพิ่มขึ้น 13% และ 12% สําหรับปี 2024 และ 2025 ตามลําดับ โดยระบุว่าการเติบโตนี้เกิดจากงบดุลที่ขยายตัว การเติบโตของสินเชื่อที่เร่งขึ้น และอัตราดอกเบี้ยสุทธิ (NIM) ที่ค่อนข้างคงที่ในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 เสถียรภาพนี้คาดว่าจะดําเนินต่อไปในปี 2025 แม้ว่าจะมีการตั้งสมมติฐานว่าอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ จะลดลง 100 จุดพื้นฐานก็ตาม
Truist Securities ยังได้อัปเดตประมาณการกําไรต่อหุ้นหลัก (EPS) โดยเพิ่ม 3% สําหรับปี 2024 และ 2% ในปี 2025 ส่งผลให้มีการคาดการณ์ใหม่ที่ 7.37 ดอลลาร์และ 8.77 ดอลลาร์ตามลําดับ NII ที่สูงขึ้นเป็นตัวขับเคลื่อนหลักที่อยู่เบื้องหลังการปรับนี้
การวิเคราะห์คาดการณ์ว่ารายได้สุทธิก่อนการตั้งสํารอง (PPNR) พื้นฐานคงที่ในปี 2024 ตามด้วยการเติบโตอย่างมีนัยสําคัญ 20% ในปี 2025 การคาดการณ์นี้ได้รับแรงหนุนจากการเติบโตของสินเชื่อที่แข็งแกร่งและอัตราดอกเบี้ยเงินฝากที่มีกําไร-อัตราเครดิต (ECR) ที่ลดลง ซึ่งคาดว่าจะช่วยเพิ่มเลเวอเรจจากการดําเนินงาน
นอกจากนี้ การคาดการณ์อัตราส่วนประสิทธิภาพที่ปรับปรุงแล้วของบริษัทอยู่ที่ 51% สําหรับปี 2024 และดีขึ้นเป็น 49% ในปี 2025
ปัจจุบันหุ้นของธนาคารถูกมองว่ามีมูลค่าต่ําเกินไปโดย Truist Securities ซื้อขายที่ 8.7 เท่าของกําไรต่อหุ้นโดยประมาณของบริษัทในปี 2025 ซึ่งคิดเป็นส่วนลด 19% เมื่อเทียบกับดัชนี KRE
แนวโน้มเชิงบวกได้รับการสนับสนุนจากวิถีการเติบโตของ Western Alliance ความสามารถในการทํากําไรที่เหนือกว่าคู่แข่ง พอร์ตสินเชื่อที่หลากหลาย และระดับเงินทุนที่สอดคล้องกับสถาบันเดียวกัน
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Western Alliance Bancorporation ได้รับความสนใจจากนักวิเคราะห์หลังจากผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งในไตรมาสที่สอง ธนาคารรายงานรายได้ 1.75 ดอลลาร์ต่อหุ้น และการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสําคัญของเงินฝากหลักและเงินกู้ที่ถือไว้เพื่อการลงทุน ซึ่งมีส่วนทําให้รายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น
DA Davidson, Piper Sandler และ RBC Capital ต่างก็เพิ่มเป้าหมายราคาสําหรับ Western Alliance โดยรักษาอันดับในเชิงบวก DA Davidson ตั้งเป้าหมายใหม่ไว้ที่ 90 ดอลลาร์ ในขณะที่ Piper Sandler และ RBC Capital เพิ่มเป้าหมายเป็น 93 ดอลลาร์และ 87 ดอลลาร์ตามลําดับ
การเปลี่ยนแปลงเหล่านี้สะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นในผลการดําเนินงานทางการเงินและความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ของ Western Alliance
ผลการดําเนินงานทางการเงินล่าสุดของธนาคารยังเน้นย้ําว่าค่าใช้จ่ายหลักเพิ่มขึ้นในอัตราที่จัดการได้ ซึ่งส่งผลให้อัตราส่วนประสิทธิภาพดีขึ้น คุณภาพสินเชื่อของธนาคารยังคงค่อนข้างคงที่ โดยมีสินเชื่อด้อยคุณภาพและเงินสํารองเพิ่มขึ้นเล็กน้อย
Western Alliance ได้อัปเดตคําแนะนําด้านรายได้สําหรับปี 2024 โดยคาดการณ์ตัวเลขที่สูงขึ้นเนื่องจากการเติบโตของงบดุลที่คาดว่าจะแข็งแกร่งขึ้น ธนาคารคาดว่ารายได้ดอกเบี้ยสุทธิจะเติบโตระหว่าง 9-14% และรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยจะเพิ่มขึ้น 15-25% ในขณะที่ค่าใช้จ่ายที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยคาดว่าจะเพิ่มขึ้น 9-13%
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Western Alliance Bancorporation (NYSE:WAL) ได้รับแนวโน้มที่ดีจาก Truist Securities ข้อมูลแบบเรียลไทม์จาก InvestingPro เน้นย้ําถึงสุขภาพทางการเงินและผลการดําเนินงานของตลาดของธนาคารหลายแง่มุม ด้วยมูลค่าตลาด 8.37 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วน P/E อยู่ที่ 11.55 ธนาคารนําเสนอการประเมินมูลค่าที่น่าสนใจในตลาด อัตราส่วน P/E ซึ่งปรับเล็กน้อยในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 อยู่ที่ 12.1 ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการเพิ่มขึ้นเล็กน้อยและสอดคล้องกับความเชื่อมั่นเชิงบวกจากนักวิเคราะห์
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Western Alliance ได้เพิ่มเงินปันผลอย่างต่อเนื่องเป็นเวลา 5 ปีติดต่อกัน ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นที่จะคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น นอกจากนี้ ธนาคารยังให้ผลตอบแทนที่สําคัญในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา โดยมีผลตอบแทนรวมของราคา 9.85% และน่าประทับใจยิ่งกว่า 30.03% ในเดือนที่ผ่านมา ตัวเลขเหล่านี้บ่งชี้ถึงผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของธนาคารและอาจดึงดูดนักลงทุนที่กําลังมองหาการเติบโตในพอร์ตโฟลิโอของตน
สําหรับผู้อ่านที่สนใจในการวิเคราะห์เชิงลึก มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมที่เจาะลึกถึงการแก้ไขรายได้ของบริษัท หากต้องการสํารวจเพิ่มเติมให้ไปที่ https://www.investing.com/pro/WAL และอย่าลืมใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักษ์
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน