เมื่อวันพุธที่ผ่านมา Deutsche Bank คงอันดับการซื้อใน Glencore Plc (GLEN:LN) ด้วยราคาเป้าหมายที่ 5.50 ปอนด์ นักวิเคราะห์ของบริษัทเน้นย้ําถึงการเข้าซื้อกิจการ EVR ของ Glencore ที่ใกล้จะเสร็จสมบูรณ์ในราคา 6.9 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งคาดว่าจะเกิดขึ้นภายในไตรมาสที่สามของปี 2024 ข้อตกลงดังกล่าวถูกมองว่าทั้งคุ้มค่าและมีแนวโน้มที่จะเพิ่มกระแสเงินสด
การเข้าซื้อกิจการคาดว่าจะกระตุ้นให้เกิดการตัดสินใจอย่างรวดเร็วเกี่ยวกับกลยุทธ์การควบรวมกิจการ 'CoalCo' ของ Glencore สิ่งนี้เป็นไปตามคําแนะนําของ Deutsche Bank ในเดือนมีนาคมเพื่ออัปเกรดเป็น Buy โดยอ้างถึงความเป็นไปได้ที่การควบรวมกิจการอาจถูกเลื่อนออกไป หากสิ่งนี้เกิดขึ้น Glencore คาดว่าจะกลับสู่เป้าหมายหนี้สุทธิก่อนหน้านี้ที่ 10 พันล้านดอลลาร์ และอาจเริ่มแจกจ่ายเงินสดจํานวนมากให้กับผู้ถือหุ้นภายในหกถึงสิบสองเดือนข้างหน้า
การวิเคราะห์ของ Deutsche Bank ชี้ให้เห็นว่าการเพิ่ม EVR ควบคู่ไปกับการเพิ่มขึ้นของราคาเมื่อเร็ว ๆ นี้ สามารถเพิ่มอัตราผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระ (FCFy) ของ Glencore จาก 8-9% ในปี 2024 เป็น 12-13% ในปี 2025 การคาดการณ์นี้ทําให้ Glencore นําหน้าคู่แข่ง ซึ่งคาดว่าจะมี FCFy ระหว่าง 5-9%
ความคิดเห็นของนักวิเคราะห์สะท้อนถึงมุมมองเชิงบวกเกี่ยวกับกลยุทธ์ทางการเงินของ Glencore และผลกระทบต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น การเข้าซื้อกิจการ EVR ถือเป็นการเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ที่สามารถเสริมความแข็งแกร่งให้กับตําแหน่งทางการตลาดและประสิทธิภาพทางการเงินของ Glencore
การรักษาอันดับซื้อและราคาเป้าหมาย 5.50 ปอนด์บ่งชี้ถึงความเชื่อมั่นของ Deutsche Bank ในความสามารถของ Glencore ในการบูรณาการการเข้าซื้อกิจการ EVR ได้สําเร็จและใช้ประโยชน์จากผลประโยชน์ทางการเงินที่เกิดขึ้น ผู้ถือหุ้นของบริษัทพร้อมที่จะสังเกตผลกระทบของการพัฒนาเหล่านี้ต่อผลการดําเนินงานของ Glencore ในไตรมาสที่กําลังจะมาถึง
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
จากการจัดอันดับซื้อของ Deutsche Bank ใน Glencore Plc ตัวชี้วัดและข้อมูลเชิงลึกที่สําคัญหลายประการจาก InvestingPro ตอกย้ํามุมมองเชิงบวกเกี่ยวกับสถานะทางการเงินของบริษัทและมูลค่าผู้ถือหุ้น ฝ่ายบริหารของ Glencore ได้ซื้อหุ้นคืนในเชิงรุก ซึ่งสามารถเป็นตัวบ่งชี้ความเชื่อมั่นของบริษัทในหุ้นของตนเองและแนวโน้มในอนาคต นอกจากนี้ บริษัทยังมีประวัติในการให้ผลตอบแทนแก่ผู้ถือหุ้นด้วยผลตอบแทนสูง โดยได้เพิ่มเงินปันผลติดต่อกันเป็นปีที่ 3 และจ่ายเงินปันผลอย่างมีนัยสําคัญอย่างต่อเนื่อง ซึ่งปัจจุบันให้ผลตอบแทนที่น่าสนใจที่ 6.33%
ตัวชี้วัด InvestingPro Data สนับสนุนมุมมองของนักวิเคราะห์เพิ่มเติม อัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วของ Glencore ณ สิบสองเดือนล่าสุดสิ้นสุดไตรมาสที่ 4 ปี 2023 อยู่ที่ 11.88 เพียงเล็กน้อย ซึ่งบ่งชี้ว่าหุ้นอาจมีมูลค่าต่ําเกินไปเมื่อเทียบกับคู่แข่งในอุตสาหกรรม นอกจากนี้ อัตราผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระที่แข็งแกร่งของบริษัทยังบอกเป็นนัยจากการประเมินมูลค่า ซึ่งสอดคล้องกับการวิเคราะห์ของ Deutsche Bank เกี่ยวกับการเพิ่มขึ้นของอัตราผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระของ Glencore ที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้นหลังการเข้าซื้อกิจการ EVR
เคล็ดลับ InvestingPro สําหรับ Glencore เน้นย้ําถึงความมั่นคงของบริษัท โดยโดยทั่วไปแล้วหุ้นจะซื้อขายโดยมีความผันผวนของราคาต่ํา และตําแหน่งในฐานะผู้เล่นที่โดดเด่นในอุตสาหกรรมโลหะและเหมืองแร่ แม้จะมีสภาพแวดล้อมที่ท้าทายซึ่งเกิดจากการเติบโตของรายได้ที่ลดลงในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา แต่ Glencore ยังคงทํากําไรได้และนักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าจะรักษาความสามารถในการทํากําไรในปีนี้
สําหรับผู้ที่สนใจเจาะลึกด้านการเงินและการวางตําแหน่งเชิงกลยุทธ์ของ Glencore InvestingPro นําเสนอข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม มี InvestingPro Tips อีก 10 ข้อให้การวิเคราะห์ที่ครอบคลุมซึ่งสามารถเป็นแนวทางในการตัดสินใจลงทุนได้ หากต้องการเข้าถึงข้อมูลเชิงลึกอันมีค่าเหล่านี้ ให้ใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดเพิ่มเติม 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro และ Pro+ รายปีหรือรายปักษ์
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน