เมื่อวันพฤหัสบดี Deutsche Bank ได้ปรับลดอันดับของ Constellium (นิวยอร์ก:CSTM) จาก ซื้อ เป็น ถือ ซึ่งลดราคาเป้าหมายของหุ้นลงเหลือ 12 ดอลลาร์จาก 22 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้อย่างมาก การตัดสินใจนี้มีขึ้นหลังจากที่ Constellium รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สามที่ย่ําแย่ ซึ่งนําไปสู่คําแนะนํา EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วในปี 2024 ที่แก้ไขที่ 580-600 ล้านยูโร
ก่อนหน้านี้บริษัทได้หยุดแนวโน้ม EBITDA ชั่วคราวในไตรมาสที่สอง และตอนนี้ได้ถอนเป้าหมาย EBITDA ปี 2025 ที่มากกว่า 800 ล้านยูโร เนื่องจากแนวโน้มอุปสงค์ที่อ่อนแอในตลาดปลายทางส่วนใหญ่ ยกเว้นบรรจุภัณฑ์ EBITDA>
นักวิเคราะห์ของ Deutsche Bank ตั้งข้อสังเกตว่าการปรับลดอันดับและราคาเป้าหมายใหม่ ซึ่งตอนนี้อิงจากทวีคูณ EBITDA โดยประมาณ 5.0 เท่าในปี 2025 ลดลงจาก 6.0 เท่า เป็นภาพสะท้อนถึงความท้าทายต่อเนื่องที่ Constellium กําลังเผชิญอยู่ ความยากลําบากเหล่านี้คาดว่าจะดําเนินต่อไปในอีกไม่กี่ไตรมาสข้างหน้าจนกว่าจะมีการปรับปรุงอุปสงค์ในตลาดปลายทางส่วนใหญ่ของบริษัท ซึ่งอาจเริ่มเกิดขึ้นภายในกลางปีหน้า
รายงานยังรับทราบถึงการเทขายหุ้นอย่างมีนัยสําคัญในวันพฤหัสบดี ซึ่งลดลงเกิน 25% นักวิเคราะห์แนะนําว่าการลดลงอย่างรวดเร็วนี้อาจถูกมองโดยผู้เข้าร่วมตลาดบางคนว่าเป็นโอกาสในการซื้อหุ้นสําหรับผู้ที่มีขอบเขตการลงทุนระยะยาวที่เป็นเจ้าของหุ้นอยู่แล้ว แม้จะมีมุมมองนี้ แต่จุดยืนในปัจจุบันของนักวิเคราะห์ยังคงระมัดระวังเนื่องจากสภาวะตลาดในปัจจุบันและ pEBITDA ของบริษัท
ผลการดําเนินงานทางการเงินและแนวโน้มในอนาคตของ Constellium ได้รับผลกระทบอย่างชัดเจนจากสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจในปัจจุบัน ซึ่งนําไปสู่การถอนเป้าหมาย EBITDA ปี 2025 และคําแนะนําที่ปรับแล้ว ขณะนี้บริษัทกําลังนําทางผ่านความท้าทายของตลาดเหล่านี้ ซึ่งสะท้อนให้เห็นในการเคลื่อนไหวของราคาล่าสุดของหุ้นและความคาดหวังของนักวิเคราะห์
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Constellium ได้รายงานผลประกอบการที่หลากหลายสําหรับไตรมาสที่สามของปี 2024 บริษัทมีการจัดส่งและรายได้ลดลง โดยมีรายได้สุทธิลดลงอย่างมาก การจัดส่งลดลง 5% เมื่อเทียบเป็นรายปีเป็น 352,000 ตัน ในขณะที่รายได้ลดลง 5% เป็น 1.6 พันล้านยูโร รายงานกําไรสุทธิอยู่ที่ 3 ล้านยูโร แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ แต่ Constellium ยังคงมุ่งมั่นในความปลอดภัย การจัดการต้นทุน และการเติบโตเชิงกลยุทธ์
การพัฒนาล่าสุดของ TEBITDApany ยังรวมถึงการซื้อหุ้นคืน 1.2 ล้านหุ้นในราคา 21 ล้านดอลลาร์สหรัฐในไตรมาสที่ 3 นอกจากนี้ ศูนย์รีไซเคิลและหล่อแห่งใหม่ของ Constellium ใน Neuf-Brisach ได้เริ่มดําเนินการก่อนกําหนด EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วของบริษัทสําหรับปี 2024 คาดว่าจะอยู่ระหว่าง 580 ล้านยูโรถึง 600 ล้านยูโร ไม่รวมผลกระทบเฉพาะ
ความท้าทายที่ภาคการบินและอวกาศและยานยนต์ต้องเผชิญ โดยปัญหาห่วงโซ่อุปทานส่งผลกระทบต่อระดับการผลิต อย่างไรก็ตาม บริษัทยังคงมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับการฟื้นตัวและศักยภาพของตลาดในระยะยาว ผู้บริหารของบริษัทมั่นใจในความสามารถในการนําทางผ่านความท้าทายของตลาดและรักษาประสิทธิภาพการดําเนินงาน
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ข้อมูลล่าสุดของ นิวยอร์ก stingPro แสดงให้เห็นภาพที่ท้าทายสําหรับ Constellium (NYSE:CSTM) ซึ่งสอดคล้องกับการปรับลดอันดับของ Deutsche Bank หุ้นของบริษัทมีแนวโน้มลดลงอย่างมากในหลายกรอบเวลา โดยลดลง 27.7% ในสัปดาห์ที่ผ่านมา และลดลง 46.32% ในช่วงหกเดือนที่ผ่านมา ตัวเลขเหล่านี้เน้นย้ําถึงปฏิกิริยาของตลาดต่อผลการดําเนินงานล่าสุดของ Constellium และแนวโน้มที่แก้ไข
แม้จะมีอุปสรรคเหล่านี้ แต่เคล็ดลับของ InvestingPro ก็เน้นย้ําถึงข้อดีที่อาจเกิดขึ้น ฝ่ายบริหารได้ซื้อหุ้นคืนอย่างจริงจัง ซึ่งอาจส่งสัญญาณถึงความเชื่อมั่นในแนวโน้มระยะยาวของบริษัท นอกจากนี้ การประเมินมูลค่าปัจจุบันของหุ้นยังบ่งบอกถึงผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระที่แข็งแกร่ง ซึ่งอาจมอบคุณค่าให้กับนักลงทุนที่อดทน
สําหรับผู้ที่พิจารณาถึงศักยภาพในการลงทุนของ Constellium เป็นที่น่าสังเกตว่า InvestingPro เสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 13 ข้อสําหรับ CSTM ซึ่งให้การวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน