เมื่อวันพุธ Citi คงอันดับ ก
การปรับครั้งนี้เป็นไปตาม cRPO (คํานวณภาระผูกพันด้านการปฏิบัติงานที่เหลืออยู่) ที่รายงานของ Okta ซึ่งทําผลงานได้ดีกว่าไตรมาสที่ผ่านมา Okta เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสําคัญเมื่อเทียบเป็นรายปี (YoY) ใน RPO (ภาระผูกพันด้านการปฏิบัติงานที่เหลืออยู่) 19% นับเป็นการเร่งตัวติดต่อกันเป็นครั้งที่สี่ ซึ่งส่วนใหญ่ได้รับแรงหนุนจากข้อตกลงขนาดใหญ่ โดยเฉพาะอย่างยิ่งกับรัฐบาลกลางสหรัฐฯ ซึ่งเป็นภาคส่วนที่เพื่อนร่วมงานของ Okta เพิ่งประสบปัญหา
อัตรากําไรจากการดําเนินงาน (OPM) และอัตรากําไรกระแสเงินสดอิสระ (FCFM) ในไตรมาสและปีงบประมาณ 2568 (ประมาณการปีงบประมาณ 2025) ของบริษัทก็สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้เช่นกัน
ข้อมูลของ InvestingPro เผยให้เห็นอัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจที่ 75.82% และการเติบโตของรายได้ที่แข็งแกร่งที่ 18.74% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา เคล็ดลับ InvestingPro สองข้อ Okta ฐานะทางการเงินที่มั่นคงของบริษัท รวมถึงสินทรัพย์สภาพคล่องที่แข็งแกร่งและความสามารถในการทํากําไรที่คาดว่าจะเกิดขึ้นในปีนี้ อย่างไรก็ตาม anaOkta ตั้งข้อสังเกตว่าจํานวนโลโก้สุทธิใหม่แตะระดับต่ําสุดเป็นประวัติการณ์ และอัตราการรักษาสุทธิ (NRR) ลดลง 2 จุดเมื่อเทียบกับไตรมาสก่อนหน้า รายงานชี้ให้เห็นว่า Okta ยังมีงานที่ต้องทําในแง่ของการขายต่อเนื่อง การเพิ่มยอดขาย และประสิทธิภาพการเข้าสู่ตลาด (GTM)
Okta/>
แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ แต่ Citi คาดการณ์ว่าหุ้น Okta จะพุ่งขึ้นเนื่องจากคําแนะนําแบบอินไลน์สําหรับการเติบโตของ cRPO ที่ประมาณ 9% YoY สําหรับ F4QE (ประมาณการไตรมาสที่สี่) และการคาดการณ์รายได้เบื้องต้นของปีงบประมาณ 2026E (ประมาณการปีงบประมาณ 2026) รายได้ในปีงบประมาณ 2026E คาดว่าจะต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้ประมาณ 7% YoY โดย OPM และ FCFM สอดคล้องกับที่คาดการณ์ไว้
Citi เน้นย้ําถึงความเชี่ยวชาญเฉพาะทางของภาครัฐที่ประสบความสําเร็จของ Okta และตัวบ่งชี้เบื้องต้นในเชิงบวกจากความพยายามของนักล่า-เกษตรกร บริษัทยังกําลังเตรียมความเชี่ยวชาญเฉพาะทาง GTM ตามบุคลิกใหม่ ความคิดริเริ่มช่วยเหลือตนเองเหล่านี้คาดว่าจะฟื้นฟูยอดขายในปีงบประมาณ 2026E อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์แสดงความระมัดระวัง โดยอ้างถึงความกังวลด้านความสามารถในการทํากําไรและความจําเป็นในหลักฐานของการผันผวนการเติบโตและการสร้างรายได้จาก SKU (หน่วยเก็บสต็อก) ใหม่ก่อนที่จะใช้จุดยืนที่สร้างสรรค์มากขึ้น ราคาเป้าหมายที่เพิ่มขึ้นเป็น 95 ดอลลาร์สะท้อนให้เห็นถึงการเพิ่มขึ้นเล็กน้อยของกระแสเงินสดอิสระ Okta>
สําหรับการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมเกี่ยวกับสถานะทางการเงินของ Okta (ปัจจุบันได้รับการจัดอันดับ GOOD โดย Oktaarget="_blank">InvestingPro) รวมถึงข้อมูลเชิงลึกพิเศษและ ProTips เพิ่มเติม นักลงทุนสามารถเข้าถึงรายงาน Pro Research โดยละเอียด ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของการวิเคราะห์ระดับพรีเมียมสําหรับหุ้นสหรัฐฯ กว่า 1,400 ตัว
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Okta, Inc. เป็นจุดสนใจของการอัปเดตของนักวิเคราะห์หลายครั้งหลังจาก Okta ประกาศผลประกอบการที่แข็งแกร่งกว่าที่คาดการณ์ไว้ BMO ตลาดทุนเพิ่มเป้าหมายใน Okta เป็น 105 ดอลลาร์ โดยรักษาอันดับความน่าเชื่อถือของตลาด โดยเฉพาะอย่างยิ่ง cRPO ในไตรมาสที่สามของ Okta สูงกว่าประมาณการ 74 ล้านดอลลาร์หรือ 4% โดยคําแนะนํา cRPO ในไตรมาสที่สี่กําหนดไว้ที่ 26 ล้าน Okta ดอลลาร์สูงกว่าฉันทามติ คําแนะนํารายได้เบื้องต้นสําหรับปีงบประมาณ 2026 บ่งชี้ว่าเติบโต 7% เมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งสอดคล้องกับความคาดหวังของฝั่งซื้อ
KeyBanc ยังคงให้น้ําหนักภาคส่วนใน Okta โดยแสดงมุมมองเชิงบวกเกี่ยวกับบทบาทที่เป็นไปได้ของบริษัทในฐานะผู้รวมบริการข้อมูลประจําตัว อย่างไรก็ตาม ขอแนะนําให้ใช้ความระมัดระวังเนื่องจากการหยุดชะงักที่อาจเกิดขึ้นจากการเปลี่ยนแปลงกลยุทธ์การเข้าสู่ตลาดที่ใกล้เข้ามา บริษัทอื่นๆ เช่น Needham, Scotiabank, Truist Securities และ Canaccord Genuity ก็ปรับเป้าหมายราคาใน Okta เช่นกัน ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงจุดยืนในแง่ดีอย่างระมัดระวังเกี่ยวกับศักยภาพการเติบโตและกลยุทธ์การดําเนินงานของ Okta
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน