5 ปัจจัยที่ต้องจับตา: ฤดูประกาศผลประกอบการ, การประชุม ECB

© Reuters

โดย Daniel Shvartsman

Investing.com - ผลประกอบการของบริษัทอยู่ในความสนใจในสัปดาห์นี้ ผลประกอบการของธนาคารในสัปดาห์ที่แล้วออกมาหลากหลาย รายงาน CPI ที่สูงเกินคาด และธนาคารกลางสหรัฐฯออกมากลับคำพูดไปมาเกี่ยวการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยครั้งถัดไปส่งผลต่อข่าวของบริษัทแต่ละแห่ง

ด้วยข้อมูลทางเศรษฐกิจที่น้อยลงในสหรัฐอเมริกาจะส่งผลกระทบโดยตรงต่อการกำหนดนโยบายของเฟด และบริษัทต่าง ๆ อย่าง Tesla, Netflix, Verizon, J&J และ Bank of America จะออกรายงานผลประกอบการทั้งหมด รายได้อาจมีผลกระทบมากขึ้น ในขณะเดียวกัน ธนาคารกลางยุโรปได้จับตาดูการตัดสินใจด้านอัตราดอกเบี้ยอย่างใกล้ชิดในวันพฤหัสบดี และรายงาน CPI หลายฉบับมีกำหนดออกสำหรับใครก็ตามที่อยากได้ข่าวเงินเฟ้อเพิ่มเติมหลังจากเกิดความประหลาดใจจากเงินเฟ้อสหรัฐฯ ในสัปดาห์ที่แล้ว

นี่คือ 5 สิ่งที่คุณต้องรู้เพื่อเริ่มสัปดาห์การลงทุน

1. ผลประกอบการจากหุ้นบลูชิป

ปี 2022 เป็นปีแห่งการฟื้นตัวของหุ้นมูลค่า และบริษัทยักษ์ใหญ่ในวงการบลูชิปหลายรายพร้อมที่จะแบ่งปันข่าวรายได้ในสัปดาห์นี้

Bank of America Corp (NYSE:BAC) และ Goldman Sachs Group Inc (NYSE:GS) รายงานผลประกอบการในเช้าวันจันทร์ หลัง JPMorgan (NYSE: JPM) ออกหมายเหตุเตือน และ Citigroup Inc (NYSE:C) หนุนแนวโน้มการฟื้นตัวของตลาด

Johnson & Johnson (NYSE:JNJ) และ Novartis AG ADR (NYSE:NVS) รายงานเมื่อวันอังคาร โดยบริษัทด้านการดูแลสุขภาพทั้งสองบริษัททำผลงานได้ดีในปีนี้ของตลาดจนถึงปัจจุบัน Abbott Labs (NYSE:ABT) รายงานเมื่อวันพุธ แม้ว่าจะประสบปัญหาส่วนหนึ่งเนื่องจากบทบาทในการขาดแคลนนมผงสำหรับทารกในสหรัฐอเมริกา Roche Holding AG (SIX:RO) รายงานวันพฤหัสบดีก่อนเปิดสหรัฐฯ

AT&T Inc (NYSE:T) รายงานในวันพฤหัสบดี และ Verizon Communications Inc (NYSE:VZ) จะตามมาในวันศุกร์ เนื่องจากโทรคมนาคมทำหน้าที่เป็นทรัพย์สินปลอดภัยในปีนี้

Philip Morris International Inc (NYSE:PM) (พฤหัสบดี), Union Pacific (NYSE:UNP) (พฤหัสบดี), American Express (NYSE:AXP) ( วันศุกร์), HCA (NYSE:HCA) (วันศุกร์) และ Schlumberger (NYSE:SLB) (วันศุกร์) ต่างก็มีกำหนดส่งมอบรายงานเช่นกัน

สิ่งที่ต้องจับตามองคือวิธีที่บริษัทต่าง ๆ รับมือกับภาวะเงินเฟ้อ ไม่ว่าพวกเขาจะเห็นกิจกรรมทางเศรษฐกิจชะลอตัวหรือไม่ และไตรมาสนี้จะเห็นความพยายาม "ที่จะใช้ทุกวิธีทาง" ในการลดค่าใช้จ่ายหรือลดการขาดทุน หรือลดความคาดหวังจากความตื่นตระหนกของตลาดโดยรวม

2. ผลประกอบการจากหุ้นกลุ่มเทคฯ

ความคาดหวังของบริษัทเทคโนโลยีชื่อดังหลายแห่งที่รายงานผลประกอบการในสัปดาห์นี้ลดลง และคำถามของนักลงทุนจะมุ่งไปที่ว่าสิ่งเลวร้ายที่สุดผ่านไปแล้วหรือยัง

Netflix (NASDAQ:NFLX) รายงานเมื่อวันอังคารหลังเวลาทำการของตลาด เป็นตัวอย่างให้เห็นถึงความท้าทายนี้ เนื่องจากยักษ์ใหญ่ด้านสตรีมมิ่งราคาหุ้นร่วงลงเกือบ 70% เมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งทำผลงานได้แย่ที่สุดใน S&P 500 รายได้ล่าสุดแสดงให้เห็นถึงผลกระทบต่อเนื่องจากยุคหลังเกิดโรคระบาด และทีมผู้บริหารไม่แน่ใจว่าจะไปทางไหน ดังนั้นนักลงทุนเลยจะจับตาดูสัญญาณของทิศทางที่ชัดเจน

Snap (NYSE:SNAP) รายงานเมื่อวันพฤหัสบดีหลังเวลาทำการของตลาด กลับมาอยู่ในความสนใจในวงการโฆษณาดิจิตอล ดังนั้นจึงอาจส่งผลกระทบต่อตลาดโดยรวมอีกครั้ง  

Tesla (NASDAQ:TSLA) จะรายงานในวันพุธ และอาจทำผลงานย่ำแย่ หลังส่งมอบรถยนต์ต่ำกว่าคาดเมื่อเทียบไตรมาสต่อไตรมาส 

รายงานของ ASML Holding (NASDAQ:ASML) ในวันพุธจะเพิ่มข้อมูลสำคัญล่าสุดว่าเซกเตอร์เซมิคอนดักเตอร์เริ่มชะลอตัวลงหรือไม่

Twitter (NYSE:TWTR) จะรายงานผลประกอบการในเช้าวันศุกร์ แม้ว่าพวกเขาจะไม่ได้จัดการประชุมเนื่องจากอีลอน มัสก์ ระงับการเข้าซื้อกิจการ และรายงานดังกล่าวไม่ควรส่งผลกระทบโดยตรงต่อการดำเนินคดีกับมัสก์ของบริษัท แต่จะมีการจับตาดูอย่างใกล้ชิดเช่นเดียวกัน

3. การประชุมของ ECB 

ธนาคารกลางยุโรป จะประชุมกันในวันพฤหัสบดี ในการประชุมนี้คาดว่าจะเห็นการขึ้นอัตราดอกเบี้ยเป็นครั้งแรกในรอบทศวรรษ ข่าวการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ ECB หลุดมาไม่หยุดหย่อน ไม่ว่าจะเป็นในอิตาลีเกี่ยวกับนายกรัฐมนตรี มาริโอ ดรากี ที่พยายามลาออก หรือ ค่าเงินยูโรมีค่าเทียบเท่ากับเงินดอลลาร์ และยังมีข่าวอื่น ๆ อีกมากที่ออกมาถึงก่อนการประชุม โดย เลข CPI ของยูโรโซนจะออกวันอังคาร นอกเหนือจาก การตัดสินใจด้านอัตราดอกเบี้ย และ การแถลงข่าวของ ของประธาน ECB แล้ว การประชุมคาดว่าจะให้ความกระจ่างวิธีการรักษาอัตราผลตอบแทนพันธบัตรระดับประเทศ จากการหมุนเวียนสูงเกินไป

4. UK CPI, การจ้างงาน และความคืบหน้าของนายกอังกฤษ

รายงาน CPI จะออกในสหราชอาณาจักรในวันพุธเช่นกัน โดยจะมี รายงานการจ้างงาน ออกมาในวันอังคาร ธนาคารกลางอังกฤษเคยร่วมขึ้นอัตราดอกเบี้ยก่อนหน้านี้ แม้ว่าจะขึ้นแค่อัตรา 25 จุดพื้นฐาน การจ้างงานที่แข็งแกร่งและตัวเลข CPI ที่สูงอาจกดดันให้ธนาคารเร่งดำเนินการดังกล่าวในการประชุมครั้งต่อไปภายในสามสัปดาห์

การเปิดเผยข้อมูลทั้งสองนี้เกิดขึ้นหลังจากการดีเบททางโทรทัศน์ในหัวข้อ ใครจะขึ้นมาเป็นนายกคนต่อไป แทนที่ บอริส จอนสัน ในฐานะหัวหน้าพรรคอนุรักษ์นิยมและนายกรัฐมนตรีของสหราชอาณาจักร ในขณะที่การลาออกของจอห์นสันไม่ได้เกี่ยวข้องโดยตรงกับสภาพเศรษฐกิจ ไม่ต้องสงสัยเลย การแก้ปัญหาเงินเฟ้อจะเป็นงานอันดับต้น ๆ สำหรับนายกฯ คนใหม่

5. น้ำมันจะไปทางไหน?

ประธานาธิบดีโจ ไบเดน แห่งสหรัฐฯ เยือนซาอุดีอาระเบีย ในการประชุมสัปดาห์ที่แล้ว กับมกุฎราชกุมาร มุฮัมมัด บิน ซัลมาน แม้จะมีข้อกังวลด้านสิทธิมนุษยชนอันเนื่องมาจากการสังหารนักข่าว จามาล คาชูจกิ ในปี 2018 ทิศทางของน้ำมันก็กลับมาเข้าสู่สปอตไลท์ ไบเดนจะได้รับผลประโยชน์ทันทีจากการประชุมที่มีความเสี่ยงทางการเมืองหรือไม่นั้นยังคงต้องติดตาม ราคาของ สัญญาซื้อขายล่วงหน้าน้ำมันดิบ WTI ลดลงเกือบ 20% ในช่วงห้าสัปดาห์ที่ผ่านมา ซึ่งสอดคล้องกับการเพิ่มขึ้นของบทบาทของไบเดนต่อบริษัทน้ำมันและผู้ผลิตน้ำมันในด้านเงินเฟ้อ แม้ว่าสิ่งที่สำคัญกว่านั้นก็มาพร้อมกับความกลัวที่เพิ่มขึ้นจากภาวะถดถอย

ราคาน้ำมันที่ลดลงอย่างต่อเนื่องและราคาน้ำมันในเวลาต่อมาจะขจัดแรงกดดันด้านเงินเฟ้ออย่างมาก แต่ก็อาจเป็นสัญญาณว่าเศรษฐกิจถดถอย นำมาซึ่งความท้าทายทางเศรษฐกิจและการเมือง