เมื่อวันพฤหัสบดี RBC Capital Markets คงอันดับความน่าเชื่อถือของ Taylor Morrison Home Corporation (NYSE:TMHC) โดยเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 74 ดอลลาร์จาก 63 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ ประมาณการกําไรต่อหุ้น (EPS) ที่แก้ไขแล้วของบริษัทอยู่ที่ 8.07 ดอลลาร์สําหรับปี 2024 เพิ่มขึ้น 3% และที่ 8.20 ดอลลาร์สําหรับปี 2025 เพิ่มขึ้น 4%
การปรับดังกล่าวสะท้อนให้เห็นถึงเปอร์เซ็นต์อัตรากําไรขั้นต้นที่ดีขึ้นและทีมผู้บริหารที่สังเกตเห็นความต้องการที่เพิ่มขึ้นในเดือนกรกฎาคมหลังจากการขาดแคลนคําสั่งซื้อในไตรมาสที่สอง การฟื้นคืนชีพนี้สอดคล้องกับแนวโน้มตามฤดูกาลในระยะยาวและรองรับอัตราการขายที่ต่ํา 3% ตลอดทั้งปี
รายงานเน้นย้ําว่าแม้ว่าสิ่งจูงใจจะลดลงเมื่อเทียบกับไตรมาสและปีก่อนหน้า แต่ก็ยังคงแตกต่างกันไปขึ้นอยู่กับตลาด อย่างไรก็ตาม บริษัทมองว่าความเสี่ยงในปัจจุบันที่เกี่ยวข้องกับอุปสงค์และอัตรากําไรยังคงอยู่ในระดับสูงจนกว่าจะมีการผ่อนปรนอัตราการจํานองอย่างมีนัยสําคัญ อย่างไรก็ตาม RBC Capital Markets มองว่าโปรไฟล์ผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้น (ROE) ที่ดีขึ้นของ Taylor Morrison Home มีมูลค่าต่ําเกินไป ซึ่งนําไปสู่การปรับราคาเป้าหมายที่สูงขึ้น
การวิเคราะห์โดย RBC Capital Markets ระบุว่าพลวัตการขายของ Taylor Morrison Home มีเสถียรภาพ โดยบริษัทกําลังประสบกับการกลับสู่รูปแบบตามฤดูกาลที่คาดไว้ ความเห็นของบริษัทเน้นย้ําถึงความสําคัญของอัตราการจํานองต่อสุขภาพของตลาดที่อยู่อาศัย ซึ่งบ่งชี้ว่าสภาวะตลาดในปัจจุบันยังคงก่อให้เกิดความท้าทายต่ออุปสงค์และความสามารถในการทํากําไร
การอัปเกรดราคาเป้าหมายเป็น 74 ดอลลาร์สะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นในกลยุทธ์และผลการดําเนินงานของ Taylor Morrison Home ท่ามกลางตลาดที่อยู่อาศัยที่ซับซ้อน การวิเคราะห์ของบริษัทชี้ให้เห็นว่าแม้ว่าจะมีความเสี่ยง แต่ก็มีเหตุผลที่จะเชื่อในศักยภาพของบริษัทในการเติบโตและการสร้างมูลค่า
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Taylor Morrison Home Corporation แสดงผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งในไตรมาสที่สองของปี 2024 โดยกําไรที่ปรับปรุงแล้วสูงถึง 1.97 ดอลลาร์ต่อหุ้นที่ปรับลด และมูลค่าทางบัญชีต่อหุ้นเพิ่มขึ้น 12% เมื่อเทียบเป็นรายปี ผู้สร้างบ้านส่งมอบบ้าน 3,200 หลังในราคาเฉลี่ย 600,000 ดอลลาร์ และรายงานรายได้สุทธิ 199 ล้านดอลลาร์สําหรับไตรมาสนี้ ปัจจุบันสินค้าคงคลังที่ดินของบริษัทอยู่ที่ 80,677 ล็อต โดยมีแผนที่จะควบคุม 60% ถึง 65% ในไม่ช้า
เทย์เลอร์ มอร์ริสันยังเน้นย้ําถึงแผน ซึ่งรวมถึงการลงทุนที่ดินทั้งปีที่คาดการณ์ไว้ระหว่าง 2.3 พันล้านดอลลาร์ถึง 2.5 พันล้านดอลลาร์ บริษัทคาดว่าจะส่งมอบบ้านระหว่าง 12,600 ถึง 12,800 หลังในปี 2024 โดยรักษาอัตรากําไรขั้นต้นไว้ประมาณ 24% การพัฒนาล่าสุดเหล่านี้ชี้ให้เห็นถึงแนวโน้มเชิงบวกสําหรับบริษัท แม้ว่าจะมีอุปสรรคที่อาจเกิดขึ้น เช่น อัตราเงินเฟ้อต้นทุนล็อตและอัตราการยกเลิกคําสั่งซื้อรวม 9.4%
นักวิเคราะห์ตั้งข้อสังเกตถึงโมเมนตัมการฟื้นตัวของบริษัทเนื่องจากอัตราดอกเบี้ยที่ลดลงและข้อความเชิงบวกของธนาคารกลางสหรัฐฯ และพอร์ตโฟลิโอที่อยู่ในตําแหน่งที่ดีเพื่อตอบสนองความต้องการของตลาดที่อยู่อาศัย พวกเขายังกล่าวถึงการลงทุนที่ดินเชิงกลยุทธ์ของบริษัทและการมุ่งเน้นไปที่ทําเลชุมชนที่สําคัญเป็นปัจจัยสําคัญในการเติบโตอย่างต่อเนื่อง
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro แสดงให้เห็นว่า Taylor Morrison Home Corporation (NYSE:TMHC) ซื้อขายใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ โดยราคาปัจจุบันอยู่ที่ 96.93% ของจุดสูงสุดนี้ นี่เป็นข้อพิสูจน์ถึงผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของบริษัทในตลาด ซึ่งสะท้อนให้เห็นจากผลตอบแทนที่แข็งแกร่งในเดือนที่แล้วที่ 18.74% และ 31.08% ที่น่าประทับใจในปีที่ผ่านมา ตัวเลขเหล่านี้เน้นย้ําถึงโมเมนตัมของบริษัทและสอดคล้องกับมุมมองในแง่ดีของ RBC Capital Markets เกี่ยวกับหุ้น
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่าสินทรัพย์สภาพคล่องของ Taylor Morrison Home เกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งอาจให้ความยืดหยุ่นทางการเงินและความยืดหยุ่นในตลาดที่ผันผวน นอกจากนี้ นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าบริษัทจะทํากําไรได้ในปีนี้ ซึ่งเป็นความเชื่อมั่นที่ได้รับการสนับสนุนจากประวัติการทํากําไรในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้อาจทําให้นักลงทุนมีความมั่นใจมากขึ้นในสถานะทางการเงินของบริษัทและแนวโน้มในอนาคต
ด้วยอัตราส่วน P/E อยู่ที่ 9.79 และอัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ที่ 8.91 การประเมินมูลค่าของบริษัทดูน่าสนใจ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาถึงความแข็งแกร่งของผลตอบแทนล่าสุด สําหรับผู้อ่านที่ต้องการเจาะลึกข้อมูลทางการเงินและการคาดการณ์สําหรับ Taylor Morrison Home Corporation InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมและประมาณการมูลค่ายุติธรรม ซึ่งบ่งชี้ว่าการวิเคราะห์เพิ่มเติมอาจเป็นประโยชน์ นักลงทุนที่สนใจสามารถปลดล็อกข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้และรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักษ์ Pro+ โดยใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 มีเคล็ดลับ InvestingPro อีก 6 ข้อสําหรับ TMHC ซึ่งให้มุมมองที่ครอบคลุมเกี่ยวกับผลการดําเนินงานและแนวโน้มของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน