เมื่อวันพุธ BernAMD ให้คะแนน SocGen GroAMDmaintaAMD ให้คะแนน Market Perform สําหรับ AMD (แนสแด็ก:AMD) โดยมีราคาเป้าหมายที่สม่ําเสมอที่ 150.00 ดอลลาร์ บริษัทตั้งข้อสังเกตว่าผลประกอบการไตรมาสที่สามของ AMD นั้นน่านับถือ สูงกว่าการคาดการณ์รายได้เล็กน้อยที่ 6.819 พันล้านดอลลาร์เทียบกับที่คาดการณ์ไว้ 6.714 พันล้านดอลลาร์ ในขณะที่กําไรต่อหุ้น (EPS) ตรงกับการคาดการณ์ที่ 0.92 ดอลลาร์
รายได้ที่สูงกว่าเล็กน้อยคือ AMD ส่วนใหญ่มาจากกลุ่มลูกค้า โดย Data Center ทําผลงานสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้เล็กน้อย Embedded อยู่ในแนวเดียวกัน และ Gaming มีประสิทธิภาพต่ํากว่าอย่างมีนัยสําคัญ
ยอดขาย Datacenter GPU ของ AMD ถูกเน้นย้ําเกิน 1.5 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสนี้ อย่างไรก็ตาม แนวโน้มสําหรับไตรมาสที่สี่นั้นน้อยกว่าที่คาดการณ์ไว้ โดยมีการคาดการณ์รายได้ 7.5 พันล้านดอลลาร์และกําไรต่อหุ้นประมาณ 1.07 ดอลลาร์ เทียบกับที่คาดการณ์ไว้ที่ 7.549 พันล้านดอลลาร์และ 1.16 ดอลลาร์ต่อหุ้น
บริษัทคาดว่ากลุ่มศูนย์ข้อมูลและลูกค้าจะขับเคลื่อนการเติบโตของรายได้ตามลําดับส่วนใหญ่ โดยประมาณรายได้จากศูนย์ข้อมูลประมาณ 4 พันล้านดอลลาร์ และรายได้ของลูกค้าประมาณ 2 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งอาจสร้างความผิดหวังและน่าพอใจให้กับผู้เฝ้าดูตลาดตามลําดับ
บริษัทยังได้แก้ไขการคาดการณ์ GPU ของศูนย์ข้อมูลในปี 2024 เพิ่มขึ้น 500 ล้านดอลลาร์เป็นมากกว่า 5 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเป็นตัวเลขที่ AMD นักวิเคราะห์ได้นํามาพิจารณาในโมเดลของตนแล้ว แนวโน้มอัตรากําไรขั้นต้นคาดว่าจะอยู่ที่ประมาณ 54% ซึ่งถือว่าสอดคล้องกับความคาดหวัง ในขณะที่ค่าใช้จ่ายในการดําเนินงานคาดว่าจะสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ของ Street
Bernstein SocGen Group แสดงความกังวลเกี่ยวกับประสิทธิภาพของ AMD ในภาค AI ซึ่งบ่งชี้ว่าอาจไม่มีส่วนทําให้เกินความคาดหวังของตลาดในปัจจุบัน บริษัทยังเน้นย้ําถึงความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นจากการอภิปรายของบริษัทเกี่ยวกับ "ความเป็นก้อน" ในธุรกิจในปี 2025 ความแข็งแกร่งของตลาดพีซีที่ขัดแย้งกับแนวโน้มของตลาดในปัจจุบัน และค่าใช้จ่ายในการดําเนินงานที่เพิ่มขึ้น
มีความคาดหวังว่าธุรกิจโดยรวมอาจประสบกับการลดลงตามฤดูกาลในไตรมาสแรก โดยเฉพาะอย่างยิ่งในกลุ่มไคลเอ็นต์ CPU เซิร์ฟเวอร์ เกม และแบบฝังตัว
จากการสังเกตเหล่านี้ Bernstein SocGen Group ได้ปรับประมาณการในขณะที่ยังคงราคาเป้าหมาย 150 ดอลลาร์ ซึ่งอิงจากค่าเฉลี่ย 30 เท่าของปีงบประมาณ AMD5 และ EPS ปี 2026 จุดยืนของบริษัทสะท้อนให้เห็นถึงแนวโน้ม AMD เนื่องจากการแก้ไขตัวเลขถนนและราคาหุ้นปัจจุบันที่อาจเกิดขึ้น ซึ่งถือว่าสูงจากการคาดการณ์รายได้ในแง่ดี
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Advanced Micro Devices (AMD) ประสบกับการพัฒนาหลายชุดหลังจากผลประกอบการไตรมาสที่สามที่หลากหลายและคําแนะนําที่อัปเดต รายได้ของ AMD เกินความคาดหมาย โดยได้รับแรงหนุนจากยอดขายที่แข็งแกร่งของผลิตภัณฑ์ MI300 ส่วนแบ่งการตลาดที่เพิ่มขึ้นจากโปรเซสเซอร์ EPYC Turin และความต้องการ CPU ของ Ryzen PC ที่เพิ่มขึ้น บริษัทได้เพิ่มคําแนะนํา MI300 ปี 2024 เป็นมากกว่า 5.0 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจากการคาดการณ์ก่อนหน้านี้ที่มากกว่า 4.5 พันล้านดอลลาร์
บริษัทวิเคราะห์หลายแห่งได้อัปเดตการจัดอันดับและราคา tarAMDs สําหรับ AMD Truist Securities คงอันดับความน่าเชื่อถือไว้ถือด้วยเป้าหมาย 156 ดอลลาร์ ในขณะที่ Stifel ยืนยันเรตติ้งซื้ออีกครั้งด้วยเป้าหมาย 200 ดอลลาร์ Goldman Sachs ยังรักษาอันดับความน่าเชื่อถือ ซื้อ โดยมีเป้าหมาย 175 ดอลลาร์ และ BofA Securities ทรงตัวด้วยเรตติ้ง ซื้อ และเป้าหมาย 180 ดอลลาร์ Deutsche Bank คงอันดับความน่าเชื่อถือไว้ที่เป้าหมาย 150 ดอลลาร์
แม้จะมีข้อสงวนไว้บ้าง แต่นักวิเคราะห์โดยทั่วไปยอมรับว่าความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นของ AMD สําหรับยอดขาย Datacenter GPU ซึ่งบ่งชี้ถึงจุดยืนที่มั่นใจในศักยภาพการเติบโตภายใน segAMDt นี้ อย่างไรก็ตาม มีการคาดการณ์ว่าจะมีการแข่งขันที่เพิ่มขึ้นในตลาดโปรเซสเซอร์ x86 ซึ่งอาจสร้างแรงกดดันให้กับ AMD ในการพัฒนาอื่น ๆ OpenAI ประกาศความร่วมมือของ AMD กับ Broadcom Inc. และ เพื่อเสริมการวิเคราะห์ของ Bernstein SocGen Group ข้อมูลล่าสุดจาก AMDnvestingPro นําเสนอบริบทเพิ่มเติมเกี่ยวกับฐานะทางการเงินและผลการดําเนินงานของตลาดของ AMD มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 269 ดอลลาร์ที่น่าประทับใจ AMDbillion สะท้อนให้เห็นถึงการปรากฏตัวที่สําคัญในอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ รายได้ของ AMD ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 สูงถึง 23.28 พันล้านดอลลาร์ โดยมีรายได้เติบโตอย่างโดดเด่น 6.4% เมื่อเทียบกับ perio AMD/p เดียวกัน> เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําถึงผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของตลาดของ AMD โดยมีผลตอบแทน 72.85% อย่างมีนัยสําคัญในปีที่ผ่านมา และผลตอบแทน 20.09% ในช่วงสามเดือนที่ผ่านมา ตัวเลขเหล่านี้สอดคล้องกับตําแหน่งของบริษัทในฐานะผู้เล่นที่โดดเด่นในอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์และอุปกรณ์เซมิคอนดักเตอร์ ตามที่ InvestingPro ระบุไว้ อย่างไรก็ตาม นักลงทุนควรตระหนักว่า AMD ซื้อขายที่อัตราส่วน P/E สูงที่ 198.13 ซึ่งสอดคล้องกับความระมัดระวังของ Bernstein SocGen Group เกี่ยวกับราคาหุ้นปัจจุบัน ตัวชี้วัดการประเมินมูลค่านี้ชี้ให้เห็นว่าตลาดมีความคาดหวังการเติบโตสูงสําหรับ AMD โดยเฉพาะอย่างยิ่งในภาค AI ซึ่งนักวิเคราะห์ได้แสดงความสงวนสิทธิ์บางประการ สําหรับผู้อ่านที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 16 ข้อเกี่ยวกับ AMD ซึ่งให้มุมมองที่กว้างขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและตําแหน่งทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งานข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro