เมื่อวันพฤหัสบดี RBC Capital ตลาดทุนได้ปรับราคาเป้าหมายสําหรับหุ้น Newmont Mining Corp. (นิวยอร์ก:NEM) ซึ่งเป็นบริษัทเหมืองทองคําชั้นนําจาก 54.00 ดอลลาร์เป็น 53.00 ดอลลาร์ในขณะที่ยังคงอันดับภาคส่วน การแก้ไขนี้เป็นไปตามผลประกอบการไตรมาสที่สามของ Newmont ซึ่งไม่เป็นไปตามความคาดหวังของบริษัทและฉันทามติของตลาดในวงกว้าง มีรายงานว่า EBITDA ของบริษัทต่ํากว่าประมาณการของ RBC Capital 17% และต่ํากว่าฉันทามติ 16%
ผลการวิจัยเน้นย้ําถึงข้อกังวลหลักสองประการสําหรับนักวิเคราะห์ ประการแรก Newmont เผชิญกับต้นทุนที่สูงขึ้นอย่างมีนัยสําคัญในไตรมาสที่สาม และตอนนี้คาดว่าต้นทุนทั้งปีจะเพิ่มขึ้น 9% เมื่อเทียบกับคําแนะนําก่อนหน้านี้ สิ่งนี้ทําให้เกิดคําถามเกี่ยวกับแนวโน้มมาร์จิ้นของบริษัท ประการที่สอง แม้จะมีผลลัพธ์ที่ย่ําแย่ แต่ Newmont ก็เสร็จสิ้นการซื้อหุ้นคืนมูลค่า 0.5 พันล้านดอลลาร์หลังจากไตรมาสที่สอง และได้อนุมัติการซื้อคืนเพิ่มเติม 2 พันล้านดอลลาร์
นักวิเคราะห์ของ RBC Capital ให้ความเห็นเกี่ยวกับการปรับเปลี่ยน โดยระบุว่า "ผลประกอบการไตรมาสที่ 3 ของ NE EBITDA M ที่ต่ํากว่า RBCe และฉันทามติ โดยมี EBITDA -17% RBCe / -16% ข้อเสียที่สําคัญ ได้แก่ (1) ต้นทุนไตรมาสที่ 3 ที่สูงขึ้นอย่างรวดเร็วและต้นทุนทั้งปีในขณะนี้ได้รับคําแนะนํา +9% เมื่อเทียบกับก่อนหน้านี้ ซึ่งทําให้เกิดคําถามเกี่ยวกับแนวโน้มมาร์จิ้น และ (2) การซื้อคืน 0.5 พันล้านดอลลาร์จํานวนมากบรรลุผลประกอบการหลังไตรมาสที่ 2 และอนุมัติการซื้อคืนเพิ่มเติม 2 พันล้านดอลลาร์ นอกเหนือจากการวิเคราะห์ความประทับใจแรกพบแล้ว เรายังอัปเดตการคาดการณ์ของเรา เป้าหมายของเราลดลงเหลือ 53 ดอลลาร์ (จาก 54 ดอลลาร์)"
การแก้ไขราคาเป้าหมายสะท้อนให้เห็นถึงการปรับเทียบความคาดหวังใหม่ของนักวิเคราะห์ในแง่ของข้อมูลภาคส่วนละติกาลจากนิวมอนต์ แม้จะมีเป้าหมายที่ต่ํากว่า แต่การจัดอันดับ Sector Perform บ่งชี้ว่า RBC Capital มองว่าหุ้นมีแนวโน้มที่จะดําเนินการตามความคาดหวังสําหรับภาคส่วนโดยรวม
นักลงทุนใน Newmont Mining Corp. จะติดตามกลยุทธ์การจัดการต้นทุนของบริษัทและผลกระทบของโปรแกรมการซื้อหุ้นคืนต่อผลการดําเนินงานของหุ้น ราคาเป้าหมายที่อัปเดตจาก RBC Capital เป็นจุดอ้างอิงใหม่สําหรับผู้เข้าร่วมตลาดที่ติดตามบริษัท
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Newmont Corporation รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สามที่ไม่เป็นไปตามความคาดหวังของนักวิเคราะห์ บริษัทมีกําไรต่อหุ้นที่ปรับปรุงแล้วที่ 0.81 ดอลลาร์ ต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้ 0.85 ดอลลาร์ และรายได้ 4.61 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้ 4.67 พันล้านดอลลาร์ แม้จะมีผลประกอบการที่น่าผิดหวัง แต่ Newmont ผลิตทองคําได้ 1.67 ล้านออนซ์ในไตรมาสนี้ เพิ่มขึ้น 4% จากไตรมาสก่อนหน้า แม้ว่าต้นทุนจะยังคงสูง
Tom Palmer ซีอีโอของ Newmont ตั้งข้อสังเกตว่าบริษัทส่งมอบทองคําเทียบเท่า 2.1 ล้านออนซ์และสร้างกระแสเงินสดอิสระ 760 ล้านดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม ต้นทุนที่สูงขึ้นและรายได้ที่ต่ํากว่าที่คาดไว้ส่งผลเสียต่อผลลัพธ์ อย่างไรก็ตาม บริษัทยังคงรักษาแนวทางการผลิตทั้งปี 2024 โดยคาดว่าจะส่งมอบทองคํา 1.8 ล้านออนซ์ในไตรมาสที่สี่
Newmont ยังคงเดินหน้าโครงการขายหุ้น โดยประกาศข้อตกลงที่จะขายทรัพย์สินในกานาและออสเตรเลียในราคาสูงถึง 1.5 พันล้านดอลลาร์ บริษัทตั้งเป้าที่จะได้รับรายได้จากการขายกิจการรวมอย่างน้อย 2 พันล้านดอลลาร์ แม้จะพลาดผลประกอบการ แต่ Newmont ก็ประกาศจ่ายเงินปันผลรายไตรมาสที่ 0.25 ดอลลาร์ต่อหุ้น และอนุมัติโครงการซื้อหุ้นคืนเพิ่มเติม 2 พันล้านดอลลาร์ในอีก 24 เดือนข้างหน้า นี่คือการพัฒนาล่าสุดในการดําเนินงานของบริษัท
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
แม้จะมีการเน้นย้ํานิวยอร์กชาเลนล่าสุดในการวิเคราะห์ของ RBC Capital แต่ Newmont Corporation (NYSE:NEM) ก็แสดงสัญญาณที่น่าพึงพอใจตามข้อมูลของ InvestingPro การเติบโตของรายได้ของบริษัทนั้นโดดเด่น โดยเพิ่มขึ้น 32.86% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 และรายได้รายไตรมาสเติบโต 64.07% ที่น่าประทับใจยิ่งขึ้น ผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งนี้สอดคล้องกับเคล็ดลับ InvestingPro ที่นักวิเคราะห์คาดการณ์การเติบโตของยอดขายในปีปัจจุบัน
นอกจากนี้ หุ้นของ Newmont ยังแสดงให้เห็นถึงประสิทธิภาพที่แข็งแกร่ง โดยมีผลตอบแทนรวม 54.53% ในปีที่ผ่านมา และผลตอบแทน 51.22% ในช่วงหกเดือนที่ผ่านมา ความแข็งแกร่งนี้สะท้อนให้เห็นใน InvestingPro Tip ที่สังเกตว่าหุ้นซื้อขายใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ โดยราคาปัจจุบันอยู่ที่ 98.33% ของจุดสูงสุดนั้น
อย่างไรก็ตาม นักลงทุนควรทราบว่าแม้ว่าการเติบโตของรายได้จะแข็งแกร่ง แต่ความสามารถในการทํากําไรยังคงเป็นปัญหา บริษัทไม่ทํากําไรในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ตามที่ระบุไว้ในเคล็ดลับ InvestingPro อีกฉบับหนึ่ง สิ่งนี้สอดคล้องกับแรงกดดันด้านต้นทุนที่กล่าวถึงในการวิเคราะห์ RBC Capital
สําหรับผู้ที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 13 ข้อสําหรับ Newmont Corporation เพื่อให้เข้าใจอย่างลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและตําแหน่งทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน