ปรับระดับเป้าหมายราคาหุ้นอินเวสโก้จากแนวโน้มการเติบโตและมาร์จิ้น

เมื่อวันพุธ BofA Securities ได้อัปเดตแนวโน้มหุ้นของ Invesco (NYSE:IVZ) โดยเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 20 ดอลลาร์จาก 18 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ในขณะที่ยังคงให้คะแนนเป็นกลางสําหรับหุ้น การปรับเปลี่ยนนี้สะท้อนให้เห็นถึงการรับรู้ของบริษัทที่มีต่อความก้าวหน้าในหลายด้านของ Invesco รวมถึงการเติบโตแบบออร์แกนิก อัตรากําไรจากการดําเนินงาน และผลตอบแทนจากเงินทุน

การเติบโตแบบออร์แกนิกของ Invesco เร่งตัวขึ้นอย่างเห็นได้ชัดเป็น 6% ในไตรมาสที่สองของปี 2024 ซึ่งถือเป็นผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งที่สุดนับตั้งแต่ไตรมาสแรกของปี 2022 BofA Securities คาดว่าจะมีความก้าวหน้าเพิ่มเติมสําหรับ Invesco โดยเฉพาะอย่างยิ่งในด้านอัตรากําไรจากการดําเนินงาน ซึ่งคาดว่าจะขยายตัวไปอยู่ในช่วง 33-35% ภายในปี 2027 เทียบกับ 28% ในปีที่แล้ว

บริษัทยังเน้นย้ําถึงแนวทางที่มีระเบียบวินัยของอินเวสโกในด้านค่าใช้จ่ายและการคาดการณ์ว่าจะลดต้นทุนการดําเนินงานอัลฟ่าเป็นปัจจัยที่ส่งผลต่อแนวโน้มมาร์จิ้นที่ดีขึ้น นอกจากนี้ Invesco เตรียมเริ่มโครงการซื้อหุ้นคืนใหม่ในไตรมาสที่สามของปี 2024 โดยตั้งเป้าไว้ที่ 25 ล้านดอลลาร์ต่อไตรมาส

มองไปข้างหน้าในปี 2025 BofA Securities คาดการณ์ว่าผลตอบแทนจากเงินทุนโดยรวมของ Invesco จะเพิ่มขึ้นเป็น 50-60% ของรายได้ การคาดการณ์นี้ชี้ให้เห็นว่าเป้าหมายการซื้อคืนรายไตรมาสของบริษัทอาจเข้าใกล้ 30 ล้านดอลลาร์ในปีถัดไป ซึ่งเน้นย้ําถึงมุมมองเชิงบวกของบริษัทเกี่ยวกับกลยุทธ์การจัดการเงินทุนของ Invesco

ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Invesco ได้เห็นการพัฒนาที่มีแนวโน้มหลายประการ บริษัทจัดการสินทรัพย์มีกําไรต่อหุ้น (EPS) ที่ปรับปรุงแล้วที่ 0.43 ดอลลาร์สําหรับไตรมาสที่สอง ซึ่งเพิ่มขึ้นจาก 0.31 ดอลลาร์ที่รายงานในไตรมาสเดียวกันของปีก่อนหน้า ตัวเลขนี้สูงกว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ที่ 0.40 ดอลลาร์ ซึ่งแสดงให้เห็นถึงผลประกอบการทางการเงินที่แข็งแกร่ง

สินทรัพย์ภายใต้การจัดการ (AUM) เฉลี่ยของ Invesco ก็เพิ่มขึ้น 12% เมื่อเทียบเป็นรายปี และการไหลเข้าสุทธิในระยะยาวสูงถึง 16.7 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สอง ซึ่งถือเป็นไตรมาสที่สี่ติดต่อกันของการไหลเข้าในเชิงบวก

เพื่อตอบสนองต่อการพัฒนาเหล่านี้ Argus ได้เพิ่มเป้าหมายราคาหุ้นของ Invesco เป็น $19.00 จาก $18.00 โดยยืนยันการจัดอันดับซื้อหุ้นอีกครั้ง บริษัทยังดําเนินการเปลี่ยนแปลงองค์กรเพื่อให้ประหยัดสุทธิได้ 60 ล้านดอลลาร์ในปี 2024 เพื่อต่อสู้กับแรงกดดันด้านมาร์จิ้นอันเนื่องมาจากการเปลี่ยนไปสู่ผลิตภัณฑ์ที่ให้ผลตอบแทนต่ํากว่า

ผลการดําเนินงานล่าสุดของ Invesco นั้นแข็งแกร่งเป็นพิเศษในตลาดสหรัฐฯ โดยมีการไหลเข้าที่โดดเด่นในแฟรนไชส์ ETF ทั่วโลกและกลยุทธ์ตราสารหนี้ บริษัทยังได้ประกาศแผนการที่จะเริ่มโครงการซื้อหุ้นคืนและรักษาอัตราการจ่ายเงินรวมระหว่าง 50% ถึง 60% สิ่งเหล่านี้เป็นหนึ่งในการพัฒนาล่าสุดของ Invesco ซึ่งยังคงมุ่งเน้นไปที่การขยายข้อเสนอ ETF และตราสารหนี้ โดยเฉพาะอย่างยิ่งในตลาดต่างประเทศ

บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน