เมื่อวันพุธที่ผ่านมา Deutsche Bank ได้เน้นย้ําถึงการเลือกหุ้นที่โดดเด่นสองรายการด้วยมุมมองที่แตกต่างกันเนื่องจากตลาดคาดการณ์ผลประกอบการรายไตรมาสที่กําลังจะมาถึง Emerson Electric (NYSE: EMR) ได้รับการจัดอันดับ "ซื้อ" โดยบริษัทคาดว่าบริษัทจะเกินความคาดหมายในไตรมาสที่สาม
นักวิเคราะห์คาดการณ์กําไรต่อหุ้น (EPS) ที่ปรับปรุงแล้วที่ $1.45 ซึ่งสูงกว่าฉันทามติ 3% และสูงกว่าระดับบนของช่วงคําแนะนําของบริษัทเล็กน้อยที่ $1.38 ถึง $1.42
Deutsche Bank ชี้ให้เห็นว่าผลการดําเนินงานที่ต่ําเกินไปเมื่อเร็ว ๆ นี้ของ Emerson Electric เมื่อเทียบกับคู่แข่งบ่งชี้ว่าความคาดหวังของนักลงทุนอยู่ในระดับปานกลาง ซึ่งอาจสร้างเวทีสําหรับปฏิกิริยาเชิงบวกหากบริษัทมีผลประกอบการที่แข็งแกร่ง นอกจากนี้ นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าการเติบโตของคําสั่งซื้อจะเร่งตัวขึ้น และคาดว่าบริษัทจะเพิ่มคําแนะนํา EPS ที่ปรับปรุงแล้วทั้งปีอย่างน้อย 0.05 ดอลลาร์
ในทางกลับกัน Illinois Tool Works (NYSE: ITW) ได้รับการติดแท็กด้วยคะแนน "ขาย" แม้จะมีผลการดําเนินงานต่ํากว่าปีจนถึงปัจจุบัน แต่ Deutsche Bank ก็มองเห็นศักยภาพในการลดลงอีก ประมาณการ EPS ของธนาคารสําหรับปี 2024 อยู่ที่ 10.22 ดอลลาร์ ซึ่งต่ํากว่าทั้งช่วงคําแนะนําของบริษัทที่ 10.30 ถึง 10.70 ดอลลาร์และฉันทามติปัจจุบัน
นักวิเคราะห์อ้างถึงการคาดการณ์การเติบโตแบบออร์แกนิกทั้งปีที่ท้าทายและการกลั่นกรองการคาดการณ์การผลิตรถยนต์เป็นเหตุผลสําหรับท่าทีที่ระมัดระวัง นอกจากนี้ ธนาคารเชื่อว่าอัตราส่วนราคาต่อกําไรต่อหุ้น (P/E) ปัจจุบันของหุ้นที่ 23 เท่าของกําไรต่อหุ้นในอีก 12 เดือนข้างหน้า (NTM) ซึ่งมีเบี้ยประกันภัยเล็กน้อยเหนือคู่แข่งนั้นไม่สมเหตุสมผล และคาดว่าตัวคูณสัมพัทธ์ของหุ้นจะหดตัว
ปัจจุบันหุ้นของ Emerson Electric ซื้อขายที่ 19 เท่าของ NTM EPS ซึ่งคิดเป็นส่วนลด 16% สําหรับคู่แข่ง ซึ่งเบี่ยงเบนไปจากเบี้ยประกันภัยมัธยฐาน 3% ในอดีตในช่วงทศวรรษที่ผ่านมา ดอยช์แบงก์ให้เหตุผลว่ารูปแบบการตีและขึ้นที่สอดคล้องกันอาจทําให้ช่องว่างหลาย P/E แคบลงเมื่อเทียบกับกลุ่ม
แนวโน้มที่แตกต่างกันสําหรับยักษ์ใหญ่ในอุตสาหกรรมทั้งสองนี้เกิดขึ้นเนื่องจากนักลงทุนติดตามการประกาศผลประกอบการอย่างใกล้ชิดเพื่อวัดสุขภาพของภาคส่วน Emerson Electric พร้อมที่จะปรับตัวในเชิงบวกหากสามารถส่งมอบผลประกอบการที่คาดการณ์ไว้และการเพิ่มคําแนะนํา ในทางกลับกัน Illinois Tool Works เผชิญกับอุปสรรคที่อาจนําไปสู่ประสิทธิภาพที่ต่ํากว่าอย่างต่อเนื่องตามการวิเคราะห์ของ Deutsche Bank
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ กลุ่มอุตสาหกรรม Illinois Tool Works Inc. (ITW) ได้รายงานผลประกอบการไตรมาสแรกโดยยังคงเป้าหมายผลการดําเนินงานทั้งปีแม้ว่าการเติบโตแบบออร์แกนิกจะลดลงเล็กน้อย
กําไรต่อหุ้น GAAP ของบริษัทเพิ่มขึ้น 17% โดยเพิ่มขึ้น 5% ไม่รวมรายการที่เกิดขึ้นครั้งเดียว ซึ่งนําไปสู่การปรับเพิ่มคําแนะนําสําหรับปีนี้ คําแนะนําที่เพิ่มขึ้นนี้ส่วนหนึ่งเป็นผลมาจากการปรับปรุงบัญชีสินค้าคงคลังเพียงครั้งเดียว แนวโน้มของบริษัทรวมถึงการปรับปรุงอัตรากําไรจากการดําเนินงานที่คาดการณ์ไว้และผลตอบแทนหลังหักภาษีจากเงินทุนที่คาดการณ์ไว้จะยังคงสูงกว่า 30%
แม้จะมีการพัฒนาในเชิงบวกเหล่านี้ ITW ต้องเผชิญกับรายได้ที่ลดลงใน 5 ใน 7 ส่วน โดยลดลงอย่างเห็นได้ชัดในภาคการประกอบอิเล็กทรอนิกส์และการก่อสร้าง อย่างไรก็ตาม ธุรกิจ OEM ยานยนต์ของบริษัทในประเทศจีนมีการเติบโต 23% และอัตรากําไรดีขึ้นใน 5 จาก 7 เซ็กเมนต์
ในการสอบถามนักวิเคราะห์ Michael Larsen จาก Barclays ยอมรับว่าอัตรากําไรขั้นต้นจากการทดสอบและการวัดผลลดลงเนื่องจากผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของธุรกิจ MTS แต่แสดงความคาดหวังสําหรับการปรับปรุงอัตรากําไรขั้นต้นที่เริ่มต้นในไตรมาสที่ 2
การพัฒนาเหล่านี้เป็นส่วนหนึ่งของผลการดําเนินงานและแนวโน้มล่าสุดของ ITW ซึ่งรวมถึงแผนการที่จะบรรลุอัตรากําไรขั้นต้นที่ต่ําถึงกลางทศวรรษที่ 20 ในกลุ่มยานยนต์ภายในปี 2569 และการฟื้นตัวที่คาดหวังในตลาดเซมิคอนดักเตอร์แม้ว่าเวลาจะยังคงไม่แน่นอน ข้อมูลนี้ช่วยให้นักลงทุนเห็นภาพรวมของสถานะทางการเงินของบริษัทและความคาดหวังในอนาคตตามที่นักวิเคราะห์แสดงไว้
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เนื่องจากตลาดชั่งน้ําหนักโอกาสของ Illinois Tool Works (NYSE: ITW) จึงจําเป็นต้องพิจารณาตัวชี้วัดและข้อมูลเชิงลึกที่สําคัญบางประการ ด้วยรหัสคูปอง PRONEWS24 นักลงทุนสามารถเจาะลึกสถานะทางการเงินของบริษัทด้วยเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม
เคล็ดลับ InvestingPro สําหรับ ITW เน้นย้ําว่าบริษัทมีประวัติความน่าเชื่อถือในการจ่ายเงินปันผลมาอย่างยาวนาน โดยได้เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 28 ปีติดต่อกัน และรักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 52 ปี ความสอดคล้องนี้เป็นข้อพิสูจน์ถึงความมั่นคงทางการเงินของ ITW และความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น นอกจากนี้ ตําแหน่งของ ITW ในฐานะผู้เล่นที่โดดเด่นในอุตสาหกรรมเครื่องจักรยังเน้นย้ําถึงความเกี่ยวข้องของตลาด
จากมุมมองด้านการประเมินมูลค่า อัตราส่วน P/E ของ ITW อยู่ที่ 23.45 ซึ่งสะท้อนถึงการประเมินมูลค่าที่สูงเมื่อเทียบกับการเติบโตของกําไรในระยะสั้น อัตราส่วนราคาต่อบัญชีของบริษัทยังสูงขึ้นที่ 23.59 ณ สิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 ในขณะที่ ITW ดําเนินงานด้วยหนี้ในระดับปานกลาง แต่นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่า บริษัท จะยังคงทํากําไรได้ในปีนี้ โดยมีกําไรในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา
นักลงทุนที่พิจารณา ITW สามารถค้นหาการวิเคราะห์โดยละเอียดเพิ่มเติมและเคล็ดลับเพิ่มเติมเกี่ยวกับ InvestingPro ซึ่งปัจจุบันแสดงรายการข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม 9 รายการสําหรับบริษัท ด้วยการใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 นักลงทุนสามารถเข้าถึงทรัพยากรที่มีค่าเหล่านี้ในอัตราส่วนลดได้รับความเข้าใจที่ครอบคลุมเกี่ยวกับภูมิทัศน์ทางการเงินของ ITW และโอกาสในการลงทุนที่อาจเกิดขึ้น
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน