เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา Evercore ISI ได้ปรับราคาเป้าหมายสําหรับหุ้น Allstate Corporation (NYSE:ALL) โดยลดลงเหลือ 178 ดอลลาร์จาก 180 ดอลลาร์ก่อนหน้า ในขณะที่ยังคงอันดับเครดิต In Line สําหรับหุ้น การแก้ไขดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากการประกาศความสูญเสียจากภัยพิบัติทางธรรมชาติ (natcat) ของ Allstate ในเดือนพฤษภาคม ซึ่งมีมูลค่า 1.4 พันล้านดอลลาร์
ตัวเลขนี้แย่กว่าการประมาณการไตรมาสที่สองของ Evercore ISI สําหรับปี 2024 แต่สอดคล้องกับความคาดหวังที่ตั้งไว้หลังจาก Progressive เปิดเผยการขาดทุนประมาณ 800 ล้านดอลลาร์ในเดือนพฤษภาคม การสูญเสียส่วนใหญ่ของ Allstate เกิดจากเหตุการณ์ลมและพายุพาความร้อนรุนแรง (SCS) ห้าเหตุการณ์ที่เกิดขึ้นในเท็กซัส โคโลราโด และอิลลินอยส์
เนื่องจากภัยพิบัติทางธรรมชาติในเดือนมิถุนายน Evercore ISI ได้เพิ่มประมาณการสําหรับการสูญเสีย natcat ในไตรมาสที่สองของ Allstate เป็น 2.4 พันล้านดอลลาร์ซึ่งรวมถึงประมาณ 500 ล้านดอลลาร์สําหรับเดือนมิถุนายน การปรับค่าดังกล่าวส่งผลให้กําไรต่อหุ้น (EPS) ที่คาดการณ์ไว้ที่ $0.18 ลดลงจาก EPS ที่ $2.45 ที่คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้ บริษัทตั้งข้อสังเกตว่าด้วยการสูญเสียจํานวนมากที่บันทึกไว้แล้วในไตรมาสที่สองของปี 2024 และการคาดการณ์ของฤดูพายุเฮอริเคนที่กําลังดําเนินอยู่ข้างหน้า
Evercore ISI ประมาณการว่าอัตราส่วนเงินกองทุนตามความเสี่ยงของ Allstate (RBC) จะยังคงทรงตัวที่ประมาณ 213% ในไตรมาสที่สองของปี 2024 อัตราส่วนเบี้ยประกันภัยสุทธิต่อส่วนเกิน ซึ่งรวมถึงเงินสดของบริษัทที่ถือครอง คาดว่าจะลดลงเล็กน้อยเป็น 2.4 เท่า
ตัวชี้วัดเหล่านี้ชี้ให้เห็นว่า Allstate อยู่ในตําแหน่งที่ดีกว่าเมื่อเข้าสู่ฤดูพายุเฮอริเคนมากกว่าปีที่แล้ว โดยมี RBC ประมาณ 180% และอัตราส่วน 2.6 เท่าในไตรมาสที่สองของปี 2023 อย่างไรก็ตาม ความกังวลเกิดขึ้นว่าระดับเงินทุนอาจตึงเครียดหากฤดูพายุเฮอริเคนรุนแรงเป็นพิเศษ
การวิเคราะห์โดย Evercore ISI สรุปได้ว่า Allstate มีบัฟเฟอร์ประมาณ 1 พันล้านดอลลาร์ที่สูงกว่าเกณฑ์ RBC 200% ณ ไตรมาสที่สองของปี 2024 นอกจากนี้ยังมีการปรับปรุงในสมุดประกันภัยรถยนต์ซึ่งตอนนี้ทํากําไรได้เล็กน้อยเมื่อเทียบกับปีที่แล้ว
การปรับปรุงนี้พร้อมกับการรักษาไว้อย่างมากในสนธิสัญญาการประกันภัยต่อส่วนเกิน (XOL) นอกฟลอริดาคาดว่าจะผลักดันการสนทนาในเมืองหลวงให้ห่างไกลออกไป
แม้ว่าบริษัทจะรับทราบถึงความกังวลเกี่ยวกับเงินทุนของ Allstate น้อยลงเมื่อเทียบกับปีที่แล้ว แต่ก็เน้นย้ําถึงความจําเป็นที่บริษัทประกันจะต้องสร้างเงินทุนเพื่อเปลี่ยนผ่านไปสู่การเติบโตอย่างเต็มที่ ซึ่งเป็นกระบวนการที่สามารถเร่งการขายผลประโยชน์ที่อาจเกิดขึ้นได้
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Allstate Corporation เปิดเผยความสูญเสียจากภัยพิบัติโดยประมาณในเดือนเมษายน ซึ่งมีมูลค่า 494 ล้านดอลลาร์ก่อนหักภาษี หรือ 390 ล้านดอลลาร์หลังหักภาษี ส่วนใหญ่เกิดจากเหตุการณ์ที่เกี่ยวข้องกับสภาพอากาศที่สําคัญสี่เหตุการณ์
อย่างไรก็ตาม Keefe, Bruyette & Woods ยังคงรักษาอันดับเครดิต Outperform ใน Allstate โดยมีการคาดการณ์กําไรที่มั่นคงสําหรับปี 2024 และ 2025 ที่ 14.80 ดอลลาร์และ 17.65 ดอลลาร์ต่อหุ้นตามลําดับ บริษัทคาดว่า Allstate จะเผชิญกับความสูญเสียจากภัยพิบัติมูลค่า 1.54 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สองของปี 2024
ในการพัฒนาอื่น ๆ Edward Jones ยืนยันอันดับการซื้อใน Allstate อีกครั้งโดยอ้างถึงผลการรับประกันภัยที่แข็งแกร่งและความสามารถในการทํากําไรที่สูงกว่าค่าเฉลี่ย สิ่งนี้เกิดขึ้นแม้จะมีแรงกดดันด้านเงินเฟ้อเมื่อเร็ว ๆ นี้ต่อกลุ่มประกันภัยรถยนต์ของ Allstate ซึ่งบริษัทกําลังจัดการผ่านการปรับขึ้นเบี้ยประกันภัย
นอกจากนี้ Allstate ยังประกาศเงินปันผลรายไตรมาสที่ 0.92 ดอลลาร์ต่อหุ้นสามัญ ซึ่งจะจ่ายในเดือนกรกฎาคม 2024 โดยยังคงดําเนินการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้นผ่านเงินปันผลเป็นประจํา นี่คือการพัฒนาล่าสุดบางส่วนเกี่ยวกับ Allstate Corporation
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Allstate Corporation (NYSE:ALL) นําทางผ่านผลกระทบทางการเงินของการสูญเสียจากภัยพิบัติทางธรรมชาติเมื่อเร็วๆ นี้ ข้อมูลแบบเรียลไทม์และข้อมูลเชิงลึกจาก InvestingPro จึงมีความเกี่ยวข้องเป็นพิเศษ จากข้อมูลของ InvestingPro Allstate มีมูลค่าตลาดอยู่ที่ 42.91 พันล้านดอลลาร์ และซื้อขายที่อัตราส่วน P/E ที่ 34.98 ซึ่งบ่งชี้ว่านักลงทุนจ่ายเบี้ยประกันภัยสําหรับรายได้ ปรับเล็กน้อยจาก 12 เดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาส 1 ปี 2567 ซึ่งอัตราส่วน P/E อยู่ที่ 32.37 บริษัทมีรายได้เติบโต 10.79% ในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความสามารถในการเพิ่มยอดขาย
เคล็ดลับการลงทุนโปรแนะนําว่า Allstate เป็นผู้เล่นที่โดดเด่นในอุตสาหกรรมประกันภัย โดยมีประวัติการรักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 32 ปีติดต่อกัน ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นในการมอบคุณค่าให้กับผู้ถือหุ้น นอกจากนี้ นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าบริษัทจะทํากําไรได้ในปีนี้ ซึ่งสอดคล้องกับการปรับปรุงที่สังเกตได้ในสมุดประกันภัยรถยนต์ของ Allstate อย่างไรก็ตาม เป็นที่น่าสังเกตว่านักวิเคราะห์ 7 รายได้ได้ปรับลดผลประกอบการลงสําหรับช่วงเวลาที่กําลังจะมาถึง ซึ่งสะท้อนถึงความกังวลที่อาจเกิดขึ้นเกี่ยวกับความสามารถในการทํากําไรในอนาคต
สําหรับผู้อ่านที่ต้องการเจาะลึกถึงสถานะทางการเงินของ Allstate และโอกาสในอนาคต InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับและตัวชี้วัดเพิ่มเติม ใช้ รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดเพิ่มเติม 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro และ Pro+ รายปีหรือรายปักษ์ และเข้าถึงการวิเคราะห์และข้อมูลเชิงลึกที่ครอบคลุมซึ่งสามารถแจ้งการตัดสินใจลงทุนของคุณได้ เยี่ยมชม https://www.investing.com/pro/ALL เพื่อดูรายละเอียดเพิ่มเติม รวมถึงเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมหลายประการที่ไม่ครอบคลุมในภาพรวมโดยย่อนี้
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน