เมื่อวันจันทร์ Morgan Stanley ได้ปรับอันดับหุ้นของ Kinder Morgan (NYSE:KMI) โดยยกระดับจาก ลดน้ำหนักการลงทุนเป็น Equalweight และตั้งราคาเป้าหมายไว้ที่ 24.00 ดอลลาร์ การแก้ไขสะท้อนให้เห็นถึงผลตอบแทนรวมหนึ่งปีที่คาดการณ์ไว้ที่ 19.0% รวมอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผล 5.4%
เป้าหมายใหม่นี้อิงตามทวีคูณของ 9.8 เท่าของมูลค่าองค์กรโดยประมาณในปี 2025 ต่อกําไร EBITDA แร่ ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจําหน่าย (EV/EBITDA) ซึ่งเปรียบเทียบกับค่ามัธยฐานความครอบคลุมที่ 9.3 เท่า
นักวิเคราะห์จาก Morgan Stanley ระบุว่าการอัปเกรดนั้นทันเวลา เนื่องจากคาดว่า Kinder Morgan จะเดินหน้าโครงการขยายท่อส่งก๊าซธรรมชาติหลายโครงการในไตรมาสต่อๆ ไป โครงการเหล่านี้ได้รับแรงหนุนจากความต้องการก๊าซธรรมชาติที่เพิ่มขึ้น ซึ่งส่วนหนึ่งเป็นผลมาจากการพัฒนา AI และ EBITDAenters
การประกาศโครงการใหม่ที่คาดการณ์ไว้ถูกมองว่าเป็นตัวเร่งปฏิกิริยาสําหรับการเร่งการเติบโตของ EBITDA ในภายหลังในทศวรรษนี้ ซึ่งอาจนําไปสู่การประเมินสมมติฐานมูลค่าปลายทางโดยนัยของบริษัทอีกครั้ง
ผลตอบแทนรวมที่ได้จากกระแสเงินสดลดราคา (DCF) ของ Kinder Morgan ถูกมองว่าสอดคล้องกับบริษัทอื่นๆ ที่ได้รับการจัดอันดับ Equalweight ในความคุ้มครองของ Morgan Stanley มากขึ้น มุมมองนี้ชี้ให้เห็นว่าผลการดําเนินงานและผลตอบแทนที่อาจเกิดขึ้นของบริษัทถือว่าเทียบเท่ากับคู่แข่งในอุตสาหกรรม
การอัปเกรดราคาเป้าหมายเป็น 24.00 ดอลลาร์จากระดับก่อนหน้าสะท้อนให้เห็นถึงมุมมองเชิงบวกมากขึ้นเกี่ยวกับความสามารถของ Kinder Morgan ในการใช้ประโยชน์จากโอกาสที่เกิดขึ้นในตลาดก๊าซธรรมชาติ ความคิดเห็นของนักวิเคราะห์เน้นย้ําถึงศักยภาพในการประกาศโครงการใหม่เพื่อเพิ่มการมองเห็นรายได้และวิถีการเติบโตของบริษัทในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า
การมุ่งเน้นของ Kinder Morgan ในการขยายโครงสร้างพื้นฐานท่อส่งก๊าซธรรมชาติถูกมองว่าเป็นการเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์เพื่อตอบสนองความต้องการพลังงานที่เพิ่มขึ้นซึ่งเกี่ยวข้องกับความก้าวหน้าทางเทคโนโลยีและการพัฒนาโครงสร้างพื้นฐาน การเปลี่ยนแปลงการจัดอันดับหุ้นของบริษัทโดย Morgan Stanley เป็นการตอบสนองต่อการพัฒนาที่คาดการณ์ไว้ในภาคพลังงาน
ในข่าว EBITDAt อื่น ๆ Kinder Morgan มีความก้าวหน้าอย่างมากในภาคพลังงาน บริษัทรายงานไตรมาสการเงินที่แข็งแกร่ง โดยมี EPS ที่ปรับปรุงแล้วเพิ่มขึ้น 4% และ EBITDA เพิ่มขึ้น 3% ซึ่งได้รับแรงหนุนจากความต้องการก๊าซธรรมชาติที่เพิ่มขึ้นเป็นหลัก การเพิ่มขึ้นนี้เกิดจากการขยายตัวของโรงงานส่งออก LNG และความต้องการพลังงานที่เพิ่มขึ้นของปัญญาประดิษฐ์และศูนย์ข้อมูล
RBC Capital คงอันดับความน่าเชื่อถือของหุ้น Kinder Morgan ภาคส่วน แต่เพิ่มราคาเป้าหมายจาก 20.00 ดอลลาร์เป็น 22.00 ดอลลาร์ ตามรายงานทางการเงินไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ของบริษัท การตัดสินใจนี้ได้รับอิทธิพลจากการประกาศของ Kinder Morgan เกี่ยวกับโครงการท่อส่งก๊าซธรรมชาติแห่งใหม่ โดยมีเป้าหมายเพื่อตอบสนองความต้องการพลังงานที่เพิ่มขึ้น
แม้จะมีความท้าทายในการดําเนินงาน เช่น ผลกระทบของพายุเฮอริเคนเบริล แต่ Kinder Morgan ก็สามารถเพิ่มเงินปันผลได้ 2% บริษัทยังรายงานรายได้สุทธิ 575 ล้านดอลลาร์และอัตรากําไรขั้นต้นเพิ่มขึ้น 3% นอกจากนี้ งานค้างของบริษัทเพิ่มขึ้น 1.9 พันล้านดอลลาร์ โดยได้รับแรงหนุนจากโครงการต่างๆ เช่น South System 4 และ Double H
ในขณะที่กลุ่ม CO2 มีปริมาณที่ลดลงเมื่อเทียบกับไตรมาสที่ 2 ปี 2023 และปริมาณการรวบรวมกําลังติดตามต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้ โดยเฉพาะในลุ่มน้ํา Haynesville Kinder Morgan ยังคงมองโลกในแง่ดี
บริษัทคาดว่าก๊าซธรรมชาติจะยังคงมีบทบาทสําคัญในการจัดหาพลังงานให้กับศูนย์ข้อมูล และกระตือรือร้นที่จะขยายขีดความสามารถในการขนส่งและความสามารถในการจัดเก็บ การพัฒนาล่าสุดเหล่านี้ชี้ให้เห็นถึงมุมมองเชิงบวกสําหรับ Kinder Morgan
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Kinder Morgan (นิวยอร์ก:KMI) ได้รับมุมมองใหม่จาก Morgan Stanley สิ่งสําคัญคือต้องพิจารณาตัวชี้วัดทางการเงินแบบเรียลไทม์และข้อมูลเชิงลึกระดับมืออาชีพที่ให้ข้อมูลเชิงลึกของนักลงทุนเพิ่มเติม ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดประมาณ 46.92 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วน P/E อยู่ที่ 19.36 Kinder Morgan นําเสนอตัวเองว่าเป็นผู้เล่นขนาดใหญ่ที่มีรายได้สมเหตุสมผลในอุตสาหกรรมโครงสร้างพื้นฐานด้านพลังงาน
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Kinder Morgan ได้แสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นในการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้นด้วยการขึ้นเงินปันผลเป็นเวลา 6 ปีติดต่อกันและคงการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 14 ปีติดต่อกัน ปัจจัยเหล่านี้ควบคู่ไปกับอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผล 5.44% เน้นย้ําถึงความน่าสนใจของบริษัทสําหรับนักลงทุนที่มุ่งเน้นรายได้ นอกจากนี้ นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่า Kinder Morgan จะทํากําไรได้ในปีนี้ ซึ่งเป็นความเชื่อมั่นที่ได้รับการสนับสนุนจากความสามารถในการทํากําไรของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา
เกี่ยวกับผลการดําเนินงานของหุ้น Kinder Morgan ซื้อขายใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ โดยมีเปอร์เซ็นต์ราคา 96.71% ของจุดสูงสุดนั้น ซึ่งบ่งชี้ถึงผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งล่าสุด สิ่งนี้สอดคล้องกับผลตอบแทนรวมของราคาที่โดดเด่น 25.39% ตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน ซึ่งอาจบ่งบอกถึงความเชื่อมั่นของตลาดในแง่ดีต่อแนวโน้มการเติบโตของบริษัทและความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ในการขยายท่อส่งก๊าซธรรมชาติ
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Kinder Morgan ซึ่งให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาด ด้วยข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้ ผู้อ่านสามารถเข้าใจความเสี่ยงและโอกาสที่อาจเกิดขึ้นจากการลงทุนใน Kinder Morgan ได้ดียิ่งขึ้นในขณะที่สํารวจภูมิทัศน์ด้านพลังงานที่เปลี่ยนแปลงไป
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน