Investing.com-- ราคาทองคำขยับขึ้นแตะระดับสูงสุดในรอบ 3 เดือนในวันศุกร์ ท่ามกลางความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยยังคงมีอยู่อย่างต่อเนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับสงครามอิสราเอล-ฮามาส ในขณะที่สัญญาณที่ค่อนข้างผสมผสานกันเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ก็จำกัดการแข็งค่าขึ้นของค่าเงินดอลลาร์และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล
ราคาทองคำถูกกำหนดให้เพิ่มขึ้นอย่างแข็งแกร่งเป็นสัปดาห์ที่สองติดต่อกัน โดยราคาทองคำฟิวเจอร์สเข้าใกล้ระดับ 2,000 ดอลลาร์ต่อออนซ์ เนื่องจากความกังวลที่ขยายเพิ่มขึ้นต่อความขัดแย้งในตะวันออกกลางได้กระตุ้นให้เกิดความต้องการแหล่งหลบภัยแบบดั้งเดิม
ทองคำได้รับแรงหนุนจากการอ่อนตัวลงของเงินดอลลาร์และอัตราผลตอบแทนของพันธบัตรในชั่วข้ามคืน ขณะที่ เจอโรม พาวเวลล์ กล่าวว่าประธานธนาคารกลางสหรัฐอัตราผลตอบแทนที่เพิ่มขึ้นเมื่อเร็ว ๆ นี้ส่งผลให้เงื่อนไขทางการเงินเข้มงวดขึ้น ซึ่งอาจช่วยลดความจำเป็นในการดำเนินการเพิ่มเติมของเฟด
ในขณะที่พาวเวลล์ยังคงเปิดประตูไว้สำหรับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกอย่างน้อยหนึ่งครั้งในปีนี้ ตลาดเชื่อว่าความเห็นของเขาเป็นสัญญาณว่าเฟดเสร็จสิ้นการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยแล้ว สิ่งนี้กระตุ้นให้เกิดการขายทำกำไรในดอลลาร์ ในขณะที่อัตราผลตอบแทนก็หลุดจากระดับสูงสุดในรอบหลายปี แม้ว่า พันธบัตรอายุ 10 ปี ยังคงอยู่ใกล้กับระดับ 5%
ถึงกระนั้น อัตราผลตอบแทนที่อ่อนลงและเงินดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงก็ช่วยผลักดันราคาทองคำให้สูงขึ้น เช่นเดียวกับความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยที่เพิ่มขึ้น ท่ามกลางความไม่แน่นอนเกี่ยวกับสงครามอิสราเอล-ฮามาส ตลาดกำลังจับตาดูแผนการโจมตีภาคพื้นดินในฉนวนกาซาโดยกองกำลังอิสราเอล ซึ่งอาจบ่งบอกถึงความขัดแย้งที่ทวีความรุนแรงขึ้น
ราคาสปอตทองคำ เพิ่มขึ้น 0.1% เป็น 1,977.14 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ในขณะที่ ทองคำฟิวเจอร์ส ที่จะหมดอายุในเดือนธันวาคม เพิ่มขึ้น 0.4% เป็น 1,989.05 ดอลลาร์ต่อออนซ์ เมื่อเวลา 00:53 ET (04:53 GMT) สัญญาทั้งสองเพิ่มขึ้นเกือบ 2.5% ในสัปดาห์นี้ หลังจากพุ่งขึ้นมากกว่า 5% ในสัปดาห์ก่อน
แต่การที่พาวเวลล์ยังคงเปิดประตูไว้สำหรับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยมากขึ้นนั้นอาจจะจำกัดการทำกำไรเพิ่มเติมของทองคำโดยเฉพาะอย่างยิ่งหากตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจเพิ่มเติมชี้ไปที่ความยืดหยุ่นในเศรษฐกิจสหรัฐฯ และอัตราเงินเฟ้อที่เหนียวแน่น
การควบคุมอัตราเงินเฟ้อยังคงเป็นเป้าหมายหลักของเฟด และแม้ว่าอัตราเงินเฟ้อได้ลดลงอย่างมากในปีที่ผ่านมา แต่ก็ยังคงสูงกว่าเป้าหมาย 2% ของธนาคารกลาง
อัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ถูกตั้งค่าให้สูงขึ้นต่อไปอีกนาน โดยอาจสูงกว่า 5% จนถึงสิ้นปี 2024 เป็นอย่างน้อย สร้างแรงกดดันต่อสินทรัพย์ที่ไม่ให้ผลตอบแทน เช่น ทองคำ
ทองแดงอ่อนตัวลงเนื่องจากความกังวลที่มีต่อจีนยังคงมีอยู่
ในบรรดาโลหะอุตสาหกรรม ราคาทองแดงลดลงอีกในวันศุกร์และลดลงเป็นสัปดาห์ที่สามติดต่อกัน ท่ามกลางความกังวลอย่างต่อเนื่องเกี่ยวกับผู้นำเข้ารายใหญ่อย่างจีน
ทองแดงฟิวเจอร์ส ลดลง 0.5% เหลือ 3.5680 ดอลลาร์ต่อปอนด์ และลดลง 0.1% ในสัปดาห์นี้
แม้ว่าข้อมูล GDP จากประเทศจีนจะออกมาหนุนทองแดงในสัปดาห์นี้ แต่แนวโน้มดังกล่าวได้รับการชดเชยด้วยความกังวลอย่างต่อเนื่องเกี่ยวกับภาคอสังหาริมทรัพย์ของจีนเป็นส่วนใหญ่ โดยเฉพาะอย่างยิ่งท่ามกลางสัญญาณที่บ่งบอกว่าผู้พัฒนา Country Garden Holdings (HK:2007) ผิดนัดชำระผลตอบแทนพันธบัตรนอกประเทศ
ธนาคารกลางของจีนยังคงรักษา อัตราดอกเบี้ย LPR ไว้ที่ระดับต่ำสุดเป็นประวัติการณ์ในวันศุกร์ เนื่องจากธนาคารพยายามสร้างสมดุลระหว่างการส่งเสริมการเติบโตทางเศรษฐกิจและการสกัดกั้นความอ่อนแอของเงินหยวน