ปรับระดับเป้าหมายหุ้น Peloton โดยให้คะแนนจากการเปลี่ยนแปลงเชิงกลยุทธ์

เมื่อวันจันทร์ BMO ตลาดทุน ได้อัปเดตมุมมองเกี่ยวกับหุ้น Peloton Interactive (แนสแด็ก:P TON) โดยเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 8.50 ดอลลาร์จาก 6.50 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ บริษัทยังคงให้คะแนน Market Perform สําหรับหุ้นไม่เปลี่ยนแปลง การปรับครั้งนี้สะท้อนให้เห็นถึงการเปลี่ยนแปลงเชิงกลยุทธ์ของ Peloton ไปสู่ความสามารถในการทํากําไร ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความคืบหน้าที่เป็นรูปธรรมตามที่นักวิเคราะห์ของ BMO กล่าว

นักวิเคราะห์เน้นย้ําถึงผลการดําเนินงานทางการเงินล่าสุดของ Peloton โดยตั้งข้อสังเกตว่าบริษัทมีทิศทางที่มีประสิทธิภาพในการปรับปรุงความสามารถในการทํากําไร การเปลี่ยนแปลงนี้ไม่ได้ถูกมองข้าม เนื่องจากก่อนหน้านี้นักวิเคราะห์ได้สนับสนุนให้ Peloton จัดลําดับความสําคัญของความสามารถในการทํากําไรมากกว่าการขยายตัว ผลประกอบการทางการเงินล่าสุดจาก Peloton ถูกอ้างถึงเป็นหลักฐานเพิ่มเติมของการปรับกลยุทธ์ที่ประสบความสําเร็จของบริษัท

แม้จะรับทราบถึงการปรับปรุง แต่นักวิเคราะห์ก็แสดงความกังวลเกี่ยวกับรายได้จากการสมัครสมาชิกที่ลดลงของบริษัทและการเลิกใช้บริการของลูกค้าที่เพิ่มขึ้น โฟกัสยังคงอยู่ที่ความสามารถของบริษัทในการรักษาฐานลูกค้าหลักในขณะที่ใช้ประโยชน์จากกระแสเงินสดจากกลุ่มการสมัครสมาชิกที่มีอัตรากําไรสูง

รายงานชี้ให้เห็นว่า Peloton มีศักยภาพอย่างมากในการเพิ่ม EBITDA (กําไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจําหน่าย) หากยังคงมุ่งเน้นไปที่ความสามารถในการทํากําไร อย่างไรก็ตาม มีความเสี่ยงที่จะเกิดภาวะเศรษฐกิจถดถอยหากบริษัทเปลี่ยนการเติบโตของตลาดทุนอย่างจริงจัง

BMO Capital Markets ตั้งตารอที่จะมีส่วนร่วมกับ Barry Stern ซีอีโอคนใหม่ของ Peloton เพื่อหารือเกี่ยวกับทิศทางของบริษัทและผลกระทบของการตัดสินใจเชิงกลยุทธ์ที่กําลังทําอยู่ ราคาเป้าหมายที่อัปเดตของบริษัทบ่งชี้ถึงระดับของการมองโลกในแง่ดีอย่างระมัดระวังเกี่ยวกับผลการดําเนินงานทางการเงินในอนาคตของ Peloton และทิศทางเชิงกลยุทธ์

ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Peloton Interactive Inc. ได้เห็นการเพิ่มขึ้นของเป้าหมายราคาหุ้นที่กําหนดโดยทั้ง Macquarie และ Telsey Advisory Group หลังจากผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งในไตรมาสแรกที่เกินความคาดหมายของตลาด

การให้ความสําคัญกับ coEBITDA ของบริษัททําให้คําแนะนํา EBITDA ปีงบประมาณ 2025 เพิ่มขึ้นประมาณ 18% อย่างไรก็ตาม แม้จะมีความก้าวหน้าทางการเงินในเชิงบวกเหล่านี้ แต่ทั้งสองบริษัทยังคงให้คะแนนที่เป็นกลางเนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับจํานวนการสมัครสมาชิกและรายได้ที่ลดลง

การพัฒนาล่าสุดของ Peloton ยังรวมถึงการเปลี่ยนแปลงผู้นําด้วยการแต่งตั้ง Peter Stern เป็น CEO ซึ่งจะมีผลในเดือนมกราคม บริษัทยังได้เปิดตัวแคมเปญการตลาดที่กําหนดเป้าหมายไปยังชายยุคมิลเลนเนียล โดยมีดาราฟุตบอล TJ และ JJ Watt เพื่อพยายามขยายฐานลูกค้า

นอกจากนี้ Peloton ยังได้ประกาศแผนการขยายธุรกิจระหว่างประเทศ โดยเฉพาะในเยอรมนี และได้เปิดตัวรูปแบบการค้าปลีกใหม่ในแนชวิลล์ การพัฒนาเหล่านี้เป็นส่วนหนึ่งของความพยายามอย่างต่อเนื่องของบริษัทในการปรับตัวให้เข้ากับความต้องการของตลาดและการเปลี่ยนแปลงภายใน

การฟื้นฟู EBITDA ในไตรมาสแรกของบริษัทมีรายได้จากการดําเนินงาน GAAP ที่น่าประทับใจ 13 ล้านดอลลาร์ กระแสเงินสดอิสระ 11 ล้านดอลลาร์ และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว 116 ล้านดอลลาร์ ฐานการสมัครสมาชิกฟิตเนสที่เชื่อมต่อกันมีสมาชิกมากกว่า 6 ล้านคน สร้างรายได้จากการสมัครสมาชิก 1.7 พันล้านดอลลาร์ต่อปีที่อัตรากําไรขั้นต้น 68%

ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro

Re ตลาดทุน InvestingPro ให้ความกระจ่างเพิ่มเติมเกี่ยวกับสถานการณ์ทางการเงินและผลการดําเนินงานของตลาดของ Peloton ซึ่งเสริมการวิเคราะห์ของ BMO Capital Markets มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 2.77 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนถึงตําแหน่งปัจจุบันในภาคเทคโนโลยีฟิตเนส

เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําถึงผลตอบแทนที่สําคัญของ Peloton ในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา โดยมีผลตอบแทนรวม 13.28% ของราคา กําไรระยะสั้นนี้สอดคล้องกับการรับรู้ของนักวิเคราะห์เกี่ยวกับความก้าวหน้าของบริษัทในการทํากําไร อย่างไรก็ตาม เคล็ดลับที่บ่งชี้ว่านักวิเคราะห์คาดการณ์ว่ายอดขายจะลดลงในปีปัจจุบันเน้นย้ําถึงความกังวลที่เกิดขึ้นเกี่ยวกับรายได้จากการสมัครสมาชิกที่ลดลงและการเลิกใช้ของลูกค้า

ตัวชี้วัดทางการเงินของ Peloton เผยให้เห็นภาพที่หลากหลาย แม้ว่าบริษัทจะมีอัตรากําไรขั้นต้น 45.53% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา แต่ก็ยังคงเผชิญกับความท้าทายด้านความสามารถในการทํากําไรด้วยอัตรากําไรจากการดําเนินงานที่ -9.88% ในช่วงเวลาเดียวกัน ข้อมูลนี้สนับสนุนการเน้นย้ําของนักวิเคราะห์เกี่ยวกับความต้องการของ Peloton ในการมุ่งเน้นไปที่ความสามารถในการทํากําไร

สําหรับนักลงทุนที่กําลังมองหาการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 11 ข้อที่สามารถให้ข้อมูลเชิงลึกที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของ Peloton

บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน