เมื่อวันพุธที่ผ่านมา JPMorgan ยังคงให้คะแนนเป็นกลางสําหรับหุ้นของ Cactus, Inc. (NYSE:WHD) โดยมีเป้าหมายราคาคงที่ที่ 58.00 ดอลลาร์ บริษัทการลงทุนคาดการณ์รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองของปี 2024 แบบอินไลน์สําหรับบริษัทผู้ให้บริการบ่อน้ํามัน ซึ่งถูกมองว่าเป็นผลลัพธ์เชิงบวกที่อาจเกิดขึ้นเมื่อเทียบกับคู่แข่งในอเมริกาเหนือ แม้ว่ากิจกรรมทางบกของสหรัฐฯ จะอ่อนตัวลงกว่าที่คาดไว้ แต่การคาดการณ์ของ Cactus เชื่อว่าจะยังคงแข็งแกร่ง
คู่มือไตรมาสที่สองของบริษัทอ้างอิงจากการคาดการณ์จํานวนแท่นขุดเจาะที่ดินของสหรัฐฯ อย่างระมัดระวังตั้งแต่ 550 ถึง 575 เทียบกับจํานวนเฉลี่ย 583 และจํานวนปัจจุบันที่ 560 ณ วันที่ 28 มิถุนายน ตามข้อมูลจาก Baker Hughes ประมาณการของ JPMorgan สําหรับรายได้และ EBITDA ในไตรมาสที่สองของ Cactus อยู่ที่ 275 ล้านดอลลาร์และ 93 ล้านดอลลาร์ตามลําดับ ซึ่งสอดคล้องกับการคาดการณ์ที่เป็นเอกฉันท์ที่ 277 ล้านดอลลาร์และ 94 ล้านดอลลาร์
JPMorgan คาดการณ์ว่ารายได้ของ Cactus จะยังคงทรงตัวตามลําดับสําหรับไตรมาสที่สองของปี 2024 โดยคาดว่าอัตรากําไร EBITDA จะลดลง 111 จุดพื้นฐานเป็น 33.7% การลดลงที่คาดการณ์ไว้นี้เป็นผลมาจากต้นทุนการผลิตที่เพิ่มขึ้นซึ่งส่งผลกระทบต่ออัตรากําไรในช่วงครึ่งปีแรก
ในแง่ของกลุ่มธุรกิจ Pressure Control คาดว่าจะมีรายได้ลดลง 1% เมื่อเทียบเป็นรายไตรมาส โดยมีอัตรากําไร EBITDA ลดลง 64 จุดพื้นฐาน ในทางกลับกัน Spoolable Technologies คาดว่าจะมีรายได้เพิ่มขึ้น 3% เมื่อเทียบเป็นรายไตรมาส โดยได้รับประโยชน์จากข้อได้เปรียบตามฤดูกาลและยอดขายที่เพิ่มขึ้นให้กับลูกค้าระดับกลางและต่างประเทศ
อย่างไรก็ตาม อัตรากําไร EBITDA ของ Spoolable Technologies คาดว่าจะลดลง 253 จุดพื้นฐานเป็น 36.6% เนื่องจากต้นทุนการผลิตที่สูงขึ้น เมื่อมองไปข้างหน้าถึงไตรมาสที่สามของปี 2024 JPMorgan ประเมิน EBITDA ของ Cactus ไว้ที่ 97 ล้านดอลลาร์โดยมีอัตรากําไรขั้นต้นเพิ่มขึ้น 83 จุดพื้นฐานเป็น 34.5%
การคาดการณ์นี้ได้รับการสนับสนุนโดยสมมติฐานมาร์จิ้นสําหรับการควบคุมแรงดันและเทคโนโลยี Spoolable ที่ 34.4% และ 38.1% ตามลําดับ นอกจากนี้ ยังมีโอกาสที่อัตรากําไรขั้นต้นของ Spoolable Technology จะเกิน 40% ซึ่งสอดคล้องกับระดับประสิทธิภาพตั้งแต่ไตรมาสที่สองถึงไตรมาสที่สี่ของปี 2023
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Cactus Inc. ได้รายงานผลประกอบการทางการเงินที่แข็งแกร่งสําหรับไตรมาสที่ 1 ปี 2024 โดยมีรายได้สูงถึง 274 ล้านดอลลาร์และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วที่ 95 ล้านดอลลาร์ แม้ว่ารายได้จากส่วนการควบคุมแรงดันจะลดลง แต่กลุ่ม Spoolable Technologies ก็มีการเติบโตที่สดใสด้วยยอดขายที่เพิ่มขึ้นและกิจกรรมระหว่างประเทศ
บริษัทยังประกาศแต่งตั้ง Jay Nutt เป็นรองประธานบริหาร ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงิน และเหรัญญิก ณัฐนําประสบการณ์มากมายจากบทบาทก่อนหน้าของเขาที่ ChampionX Corporation, Apergy Corporation, TechnipFMC plc และ FMC Technologies
จากการพัฒนาล่าสุดเหล่านี้ Cactus วางแผนที่จะขยายไปยังต่างประเทศ โดยเฉพาะอย่างยิ่งในตะวันออกกลาง และคาดว่าจะเข้าสู่ตลาดต่างประเทศอย่างมีความหมายภายในปีหน้า บริษัทกําลังสรุปเงื่อนไขสําหรับคําสั่งซื้อระหว่างประเทศที่สําคัญนอกตะวันออกกลาง การเคลื่อนไหวเหล่านี้เป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์การเติบโตของ Cactus แม้จะมีฉากหลังทางเศรษฐกิจมหภาคที่ท้าทาย
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Cactus, Inc. (NYSE:WHD) นําทางผ่านภูมิทัศน์บริการบ่อน้ํามันที่กําลังพัฒนา สุขภาพทางการเงินและประสิทธิภาพทางการตลาดของบริษัทให้ข้อมูลเชิงลึกอันมีค่าสําหรับนักลงทุน จากข้อมูลของ InvestingPro Cactus มีมูลค่าตลาดที่แข็งแกร่งที่ 4.08 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วน P/E ที่น่าสนใจที่ 20.18 ซึ่งปรับเป็น 17.57 ที่ดีขึ้นในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 การเติบโตของรายได้ของบริษัทนั้นน่าประทับใจ โดยเพิ่มขึ้น 48.23% ในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 ซึ่งเน้นย้ําถึงรูปแบบธุรกิจที่แข็งแกร่งในภาคการแข่งขัน
InvestingPro Tips ตอกย้ําจุดแข็งของบริษัท แคคตัสไม่เพียงแต่ถือเงินสดมากกว่าหนี้สินในงบดุล แต่ยังมีประวัติการเพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 5 ปีติดต่อกัน ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น นอกจากนี้ กระแสเงินสดของบริษัทสามารถครอบคลุมการจ่ายดอกเบี้ยได้อย่างเพียงพอ และสินทรัพย์สภาพคล่องของบริษัทเกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งบ่งชี้ถึงสถานะสภาพคล่องที่มั่นคง
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์โดยละเอียดและข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม มี 5 เคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมสําหรับ Cactus, Inc. ที่ https://www.investing.com/pro/WHD โปรดจําไว้ว่าการใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 จะทําให้คุณได้รับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและการสมัครสมาชิก Pro+ รายปีหรือรายปักษ์ ซึ่งนําเสนอข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับการเงินและโอกาสทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน