Hercules Capital (NYSE: HTGC) ได้ประกาศการระดมทุนรวมเป็นประวัติการณ์ที่ 461.5 ล้านดอลลาร์สําหรับไตรมาสที่สองของปี 2024 ซึ่งคิดเป็นมูลค่ารวม 1.07 พันล้านดอลลาร์ในช่วงครึ่งแรกของปี บริษัทซึ่งเป็นผู้นําด้านการให้กู้ยืมในระยะร่วมทุนและการเติบโตกําลังจัดการสินทรัพย์มูลค่าประมาณ 4.6 พันล้านดอลลาร์ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการเพิ่มขึ้น 14.7% จากปีที่แล้ว แม้จะคาดการณ์ว่าตลาดจะมีความผันผวนสูงขึ้นในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 แต่ Hercules Capital ยังคงมองโลกในแง่ดี โดยยังคงรักษาแนวทางป้องกันแต่ยืดหยุ่นเพื่อใช้ประโยชน์จากโอกาสทางการตลาด บริษัทรายงานผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้น 19.2% สําหรับไตรมาสที่ 2 และสิ้นสุดไตรมาสด้วยสภาพคล่องที่แข็งแกร่งที่ 482 ล้านดอลลาร์
ประเด็นสําคัญ
- Hercules Capital มีเงินทุนรวมเป็นประวัติการณ์ที่ 461.5 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่ 2 ปี 2024
- การบริหารสินทรัพย์ของบริษัทเพิ่มขึ้น 14.7% เมื่อเทียบเป็นรายปี รวมเป็นมูลค่าประมาณ 4.6 พันล้านดอลลาร์
- มีกลยุทธ์ป้องกันในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 เนื่องจากความผันผวนของตลาดที่คาดว่าจะเกิดขึ้น
- Hercules Capital มีภาระผูกพันหนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้นมากกว่า 686 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่ 2
- คุณภาพเครดิตของพอร์ตการลงทุนยังคงทรงตัว โดยมีอันดับเครดิตภายในถ่วงน้ําหนักเฉลี่ยอยู่ที่ 2.18
- สถานะสภาพคล่องที่แข็งแกร่งด้วย 482 ล้านดอลลาร์ และการเลิกใช้ตั๋วเงินที่ไม่มีหลักประกันในเดือนกรกฎาคม 2024
- บริษัทได้รับการอนุมัติสําหรับใบอนุญาต SBIC ครั้งที่สี่ ซึ่งให้การเข้าถึงเงินทุนเพิ่มเติม 175 ล้านดอลลาร์
- มูลค่าทรัพย์สินสุทธิต่อหุ้นลดลงร้อยละ 1.7 จากไตรมาสก่อนหน้า
- มีรายงานรายได้จากการลงทุนรวม 125 ล้านดอลลาร์และอัตราดอกเบี้ยสุทธิ 103.5 ล้านดอลลาร์
- เงินกู้ให้กับ Khoros ถูกด้อยค่าและไม่ได้ค้างรับ ส่งผลให้เกิดขาดทุนสุทธิเล็กน้อย
แนวโน้มบริษัท
- Hercules Capital คาดว่าตลาดและความผันผวนของมหภาคจะสูงขึ้นในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 ซึ่งได้รับอิทธิพลจากการเลือกตั้งประธานาธิบดีและการเปลี่ยนแปลงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่อาจเกิดขึ้น
- บริษัทวางแผนที่จะใช้แนวทางป้องกันในขณะที่ยังคงมีความยืดหยุ่นในการคว้าโอกาสทางการตลาด
- คาดว่าจะมีการเติบโตของภาระผูกพันและเงินทุนใหม่ ๆ โดยมีการบริจาคที่สําคัญจากธุรกิจกองทุนเอกชน
- Hercules Capital คาดการณ์ว่าอัตราผลตอบแทนพื้นฐานและอัตราดอกเบี้ยยังคงถูกบีบอัดอย่างต่อเนื่อง
ไฮไลท์ Bearish
- มูลค่าทรัพย์สินสุทธิต่อหุ้นลดลงร้อยละ 1.7 เมื่อเทียบกับไตรมาสก่อนหน้า
- เงินกู้ให้กับ Khoros ด้อยค่าและไม่ได้ค้างรับ โดยคาดว่าจะไม่มีการกู้คืนเงินต้นเต็มจํานวน
ไฮไลท์ Bullish
- สภาพแวดล้อมทางธุรกิจที่แข็งแกร่งโดยมีรายได้ที่ไม่ได้แจกจ่ายประมาณ 145 ล้านดอลลาร์ออกจากไตรมาสที่ 2
- การระดมทุนและกิจกรรมการลงทุนยังคงเติบโตในระดับปานกลางในไตรมาสที่ 2 สอดคล้องกับระดับปี 2566
- บริษัทส่งมอบรายได้หลักรายไตรมาสที่ห้าติดต่อกันมากกว่า 100 ล้านดอลลาร์
พลาด
- กิจกรรมการออกจากพอร์ตโฟลิโอลดลงในไตรมาสที่ 2 โดยคาดว่าจะมีการชําระเงินล่วงหน้าในระดับใกล้เคียงกันในไตรมาสที่ 3
- บริษัทรายงานผลขาดทุนสุทธิเล็กน้อยจากเงินกู้ที่ไม่ได้คงค้างและขายในไตรมาสที่ 2
ไฮไลท์ Q&A
- เงินกู้ให้กับ Khoros ลดลงจากพื้นฐานต้นทุน 60 ล้านดอลลาร์เป็น 32 ล้านดอลลาร์ และคาดว่าจะไม่ฟื้นตัวเต็มที่
- Hercules Capital จะเข้าร่วมการประชุม KBW BDC ในวันที่ 2 ตุลาคมที่นิวยอร์ก
ผลการดําเนินงานไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ของ Hercules Capital บ่งชี้ถึงตําแหน่งที่แข็งแกร่งในพื้นที่การให้กู้ยืมในระยะร่วมทุนและการเติบโต ด้วยแนวทางเชิงกลยุทธ์ในการรับมือกับความท้าทายของตลาดที่คาดการณ์ไว้ สภาพคล่องที่แข็งแกร่งและการเติบโตของการจัดการสินทรัพย์ ควบคู่ไปกับกลยุทธ์การลงทุนที่มีระเบียบวินัย บ่งบอกถึงแนวโน้มที่ยืดหยุ่นในช่วงที่เหลือของปี
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
Hercules Capital (NYSE: HTGC) ได้แสดงให้เห็นถึงผลการดําเนินงานทางการเงินที่แข็งแกร่งในช่วงครึ่งแรกของปี 2024 โดยได้รับแรงหนุนจากสภาพคล่องที่ดีและผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้นที่แข็งแกร่ง การเจาะลึกข้อมูลแบบเรียลไทม์และเคล็ดลับ InvestingPro ช่วยให้นักลงทุนมีความเข้าใจที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสุขภาพทางการเงินและกลยุทธ์การดําเนินงานของบริษัท
ข้อมูล InvestingPro:
- มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของ Hercules Capital อยู่ที่ 3 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนในมูลค่าตลาด ของบริษัท
- อัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ที่ 8.52 บ่งชี้ว่าหุ้นอาจมีราคาที่น่าสนใจเมื่อเทียบกับรายได้
- บริษัทมีการเติบโตของรายได้อย่างมีนัยสําคัญในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา โดยเพิ่มขึ้น 31.94% ซึ่งบ่งชี้ถึงการขยายตัวที่มั่นคงในการดําเนินธุรกิจ
เคล็ดลับ InvestingPro:
- Hercules Capital ทํากําไรได้ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ซึ่งสอดคล้องกับรายได้จากการลงทุนรวมและอัตรากําไรสุทธิที่รายงานสําหรับไตรมาสที่ 2 ปี 2024
- โดยเฉพาะอย่างยิ่ง บริษัทฯ ได้จ่ายเงินปันผลต่อเนื่องเป็นเวลา 20 ปี โดยให้ผลตอบแทนจากเงินปันผลอย่างมีนัยสําคัญ 10.21% ซึ่งน่าสนใจอย่างยิ่งสําหรับนักลงทุนที่มุ่งเน้นรายได้
นักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์โดยละเอียดเพิ่มเติมและเคล็ดลับเพิ่มเติมของ InvestingPro สามารถค้นหาได้โดยไปที่หน้า Hercules Capital บน InvestingPro ปัจจุบันมีเคล็ดลับอีก 8 ข้อที่สามารถแจ้งการตัดสินใจลงทุนเพิ่มเติมได้
ข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้เน้นย้ําถึงการเติบโตของรายได้ที่แข็งแกร่งของ Hercules Capital และความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้นผ่านการจ่ายเงินปันผลที่สม่ําเสมอ ด้วยมูลค่าตลาดที่สําคัญและอัตราส่วน P/E ที่สมเหตุสมผล บริษัทดูเหมือนจะอยู่ในตําแหน่งที่มั่นคงในการรับมือกับความผันผวนของตลาดที่คาดการณ์ไว้ในช่วงครึ่งหลังของปี 2024
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน