ในวันพฤหัสบดี บริษัทใหญ่สองแห่ง ได้แก่ Netflix Inc (NASDAQ:NFLX) และ Taiwan Semiconductor Manufacturing (NYSE:TSM) จะประกาศผลประกอบการไตรมาส 2
ด้าน American Express Company (NYSE:AXP) จะประกาศผลประกอบการในวันถัดไป
แม้ว่า Netflix จะเอนเอียงไปทางหุ้นที่มีการเติบโตมากขึ้น แต่ TSM และ AXP ก็เป็นหุ้นบลูชิปที่มีชื่อเสียง ผู้ถือหุ้นเดิมของบริษัทเหล่านี้คาดหวังอะไรได้บ้าง และนักลงทุนรายใหม่ที่จะเข้ามาถือหุ้นเหล่านี้ควรพิจารณาจากผลการดำเนินงานในอดีตหรือคาดการณ์ในอนาคต
Netflix
เมื่อแพลตฟอร์มสตรีมมิ่งประกาศในเดือนเมษายนว่าพวกเขาจะไม่รายงานตัวเลขสมาชิกอีกต่อไปตั้งแต่ปี 2025 เป็นต้นไป นักลงทุนมองว่านี่เป็นสัญญาณลบที่ชี้ไปที่การเติบโต ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 Netflix Inc แชร์ส่วนแบ่งการตลาดกับ Amazon (NASDAQ:AMZN) Prime Video ที่ 22% ตามข้อมูลของ Statista
ด้านคู่แข่ง Disney+ ครองส่วนแบ่งตลาดเพียง 11% แต่ยังสูงกว่า Apple (NASDAQ:AAPL) Appple TV+ ที่ 9% เนื่องจากบริการสตรีมมิ่งเป็นที่นิยมมากขึ้นในครัวเรือนของสหรัฐอเมริกา Netflix มีสมาชิก 269.6 ล้านราย ณ ไตรมาส 1 ซึ่งมากกว่าไตรมาส 1 ปี 2023 ของปีที่แล้วถึง 16%
ตำแหน่งที่แข็งแกร่งนี้ส่งผลให้รายได้เติบโต 15% เมื่อเทียบเป็นรายปีในไตรมาสที่ 1 โดยมีรายได้สุทธิ 2.3 พันล้านดอลลาร์ เทียบกับ 0.93 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสก่อนหน้า จากมุมมองด้านความคาดหวังในการลงทุน Netflix สามารถเอาชนะการคาดการณ์ไว้ที่ 4.49 ดอลลาร์ที่ 5.28 ดอลลาร์ต่อกำไรต่อหุ้น (EPS)
นอกจากนี้ การคาดการณ์ของบริษัทสำหรับไตรมาสที่ 2 โดยมีกำไรสุทธิลดลง 2 พันล้านดอลลาร์ที่ 4.68 ดอลลาร์ต่อหุ้น ทำให้หุ้น NFLX ในขณะนั้นลดลงเล็กน้อย หากต้องการขึ้นไป Netflix จะต้องเอาชนะการคาดการณ์ที่ $4.74 EPS หุ้น NFLX ตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบันเพิ่มขึ้นประมาณ 41% ในขณะที่ลดลง -1.15% ในช่วง 30 วันที่ผ่านมา หลังจากประสบกับการปรับตัวขึ้น 1.46% ในวันจันทร์นี้
แม้ว่าข้อมูลการคาดการณ์ของ Nasdaq ซึ่งอิงจากนักวิเคราะห์ 42 คน ชี้ไปที่เป้าหมายราคา NFLX เฉลี่ยที่ 672.64 ดอลลาร์ในอีก 12 เดือนข้างหน้า แต่นักลงทุนก็ควรพิจารณาถึงผลกระทบของความได้เปรียบอันดับแรกของบริษัท แม้ว่าจะสามารถเจาะกลุ่มครัวเรือนในสหรัฐฯ ได้สำเร็จ แต่การเติบโตของ Netflix ในปัจจุบันส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับการเติบโตในระดับสากลและการปรับราคา
คู่แข่งของ Netflix มีแนวโน้มที่จะมุ่งเป้าไปที่ส่วนแบ่งการตลาดที่มีนัยสำคัญมากขึ้นด้วยแพ็คเกจที่ถูกกว่า และหากบริษัทล้มเหลวในการเพิ่มจำนวนผู้ชมใ้ห้มากเพียงพอ ขีดจำกัดการเติบโตของ Netflix ก็จะมาถึงเร็วกว่าที่คิด ท้ายที่สุดบริษัทจึงเสนอแนะให้หยุดรายงานจำนวนสมาชิก
เช็ค Protips ของ Netflix ด้วย investingPro
Taiwan Semiconductor Manufacturing Company
ในฐานะผู้ผลิตชิปที่ใหญ่ที่สุดในโลกซึ่งบริษัทที่มีชื่อเสียงอย่าง Apple, Nvidia (NASDAQ:NVDA) และ AMD (NASDAQ:AMD) ไว้วางใจ Taiwan Semiconductor Manufacturing จึงได้รับผลประโยชน์จาก AI จนถึงปัจจุบัน หุ้น TSM เพิ่มขึ้น 84% โดยไม่มีทีท่าว่าจะยอมแพ้ อย่างไรก็ตาม เนื่องจากบริษัทตั้งอยู่ในไต้หวัน ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และจีนจึงส่งผลกระทบต่อหุ้น TSM
ในผลประกอบการไตรมาสที่ 1 ของเดือนเมษายน TSMC สูงกว่าประมาณการที่ 1.29 ดอลลาร์ต่อฉันทามติของ Zacks โดยมีกำไรต่อ ADR ที่ 1.38 ดอลลาร์ บริษัทสร้างรายได้สุทธิ 6.9 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นเกือบ 9% จากไตรมาสเดียวกันของปีที่แล้ว เนื่องจากความต้องการ AI และชิปบอร์ดคาดว่าจะเพิ่มขึ้น แนวโน้มของ TSMC ก็เช่นเดียวกัน
รายงานรายได้รายเดือนของบริษัทในเดือนมิถุนายน แสดงให้เห็นว่าหุ้นเพิ่มขึ้น 28% เมื่อเทียบเป็นรายปี เป็น 6.4 พันล้านดอลลาร์ การคาดการณ์ของ TSMC EPS ปัจจุบันอยู่ที่ $1.41 หลังจากเอาชนะการคาดการณ์ EPS ติดต่อกันแปดครั้ง TSMC ไม่เพียงแต่จัดหาชิปให้ธุรกิจ AI และอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์สำหรับผู้บริโภคเท่านั้น แต่ยังรวมถึงตลาด EV ด้วย ทำให้เป็นหนึ่งในผู้นำตลาดชิปที่คาดว่าจะมีมูลค่าตลาด 1 ล้านล้านดอลลาร์เป็นบริษัทถัดไป
อย่างไรก็ตาม กว่าหนึ่งปี EPS ของ TSMC ลดลง 11.66% นี่เป็นเครื่องเตือนใจว่า TSMC เป็นบริษัทที่มีวัฏจักรซึ่งขึ้นอยู่กับปัจจัยจากผู้บริโภคและการเติมสินค้าคงคลัง ในทางกลับกัน สินค้าคงคลังขึ้นอยู่กับสุขภาพของเศรษฐกิจทั้งหมด เป้าหมายราคาเฉลี่ยของ Nasdaq สำหรับ TSMC อยู่ที่ 184.3 ดอลลาร์ สะท้อนถึงแนวโน้มนี้จากราคาปัจจุบันที่ 186.47 ดอลลาร์ต่อหุ้น ราคาเฉลี่ยในช่วง 52 สัปดาห์ของหุ้นอยู่ที่ 119.37 ดอลลาร์ ในขณะที่ราคาสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์อยู่ที่ 193.47 ดอลลาร์ต่อหุ้น
เช็ค Protips ของ TSMC ด้วย investingPro
American Express Company
แม้ว่าจะแย่งส่วนแบ่งการตลาดได้เพียงเล็กน้อยมาก เมื่อเปรียบเทียบกับ Visa (NYSE: NYSE:V) หรือ Mastercard (NYSE: NYSE:MA) บริษัท American Express ก็มีโมเดลธุรกิจที่รัดกุมมาก โดยมีธุรกิจแบบครบวงจร ท้งการเป็นทั้งผู้ออกบัตรและเจ้าของเครือข่ายทำให้บริษัทสามารถดำเนินธุรกรรมและให้ผลตอบแทนแก่ผู้ถือบัตรได้โดยอิสระ
นอกเหนือจากค่าธรรมเนียมส่วนลดร้านค้าและดอกเบี้ยบัตรเครดิต รายได้ส่วนใหญ่ของบริษัทยังมาจากค่าธรรมเนียมรายปีสำหรับสิทธิพิเศษเฉพาะผู้ถือบัตรระดับพรีเมียม ในผลประกอบการไตรมาสที่ 1 American Express มีรายรับสุทธิเพิ่มขึ้น 34% เมื่อเทียบกับปีก่อนอย่างน่าประทับใจเป็น 2.4 พันล้านดอลลาร์
ด้วยกำไรต่อหุ้น (EPS) เพิ่มขึ้น 39% เมื่อเทียบกับปีก่อนที่ $3.33 ในไตรมาสที่ 1 ขณะนี้บริษัทคาดว่าจะส่งมอบกำไรต่อหุ้น (EPS) ที่ $3.23 ในไตรมาสที่ 2 อย่างไรก็ตาม หากภาวะเศรษฐกิจถดถอยเกิดขึ้นเร็วกว่าปกติ ดังที่การผิดนัดชำระหนี้บัตรเครดิตที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว American Express อาจพลาดเป้าหมาย ส่งผลให้ AXP มีประสิทธิภาพต่ำกว่าปกติ
จากราคาปัจจุบันที่ 243.19 ดอลลาร์ ข้อมูลการคาดการณ์โดยรวมของ Nasdaq เผยราคาเป้าหมายเฉลี่ยของ AXP ที่ 239.82 ดอลลาร์ โดยมีเพดานสูงสุดที่ 285 ดอลลาร์ต่อหุ้น ราคาเฉลี่ย 52 สัปดาห์ของหุ้นอยู่ที่ 193.09 ดอลลาร์ ซึ่งเพิ่มขึ้น 29% มาแล้วในปีนี้
เช็ค Protips ของ AXP ด้วย investingPro
สมัครใช้งาน investingPro เพื่ออ่าน Protips และเข้าถึงเครื่องมือตัวช่วยตะลุยหุ้นสหรัฐฯ อื่น ๆ อีกมาก รับส่วนลดเพิ่มเติมบนเว็บไซต์ ด้วยคูปองโค้ด TH2024
ศึกษาเพิ่มเติม สมัครใช้งาน investingPro ได้ที่นี่
***
ผู้เขียนบทความ และ Tokenist ไม่ใช่ที่ปรึกษาด้านการลงทุน และบทความนี้ไม่ใช่คำแนะนำในการลงทุน โปรศึกษา กฏระเบียบของเว็บไซต์ ของเรา การลงทุนมีความเสี่ยง ผู้ลงทุนควรศึกษาข้อมูลก่อนตัดสินใจลงทุน