Royal Gold, Inc. (RGLD) ได้ประกาศผลประกอบการทางการเงินที่แข็งแกร่งสําหรับไตรมาสที่สองของปี 2024 โดยมีรายได้ที่เกือบเป็นประวัติการณ์และการชําระหนี้จํานวนมาก รายได้ของบริษัทพุ่งสูงขึ้นเป็น 174 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 21% จากปีก่อนหน้า โดยได้รับแรงหนุนจากราคาโลหะที่สูงขึ้นและการได้มาซึ่งค่าลิขสิทธิ์ใหม่
กําไรต่อหุ้นสูงถึง 1.23 ดอลลาร์ และบริษัทได้รับสถานะเงินสดสุทธิหลังจากชําระคืนวงเงินสินเชื่อ 100 ล้านดอลลาร์ รอยัลโกลด์ยังขยายพอร์ตโฟลิโอโดยการซื้อค่าลิขสิทธิ์สองรายการในเขตทองคําแบ็คริเวอร์ โดยโครงการพัฒนาโกนโกสต์คาดว่าจะเริ่มผลิตทองคําในไตรมาสที่ 2 ปี 2025
ประเด็นสําคัญ
- Royal Gold มีรายได้เกือบเป็นประวัติการณ์ที่ 174 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 21% เมื่อเทียบเป็นรายปี
- กระแสเงินสดจากการดําเนินงานอยู่ที่ 114 ล้านดอลลาร์ โดยมีกําไร 81 ล้านดอลลาร์หรือ 1.23 ดอลลาร์ต่อหุ้น
- บริษัทชําระคืนวงเงินสินเชื่อ 100 ล้านดอลลาร์
- ได้รับค่าลิขสิทธิ์สองรายการในเขตทองคํา Back River เพื่อเพิ่มโอกาสในการเปิดรับโครงการพัฒนา Goose Gold
- ราคาโลหะที่สูงขึ้นมีส่วนทําให้รายได้เพิ่มขึ้น โดยราคาทองคําเพิ่มขึ้น 18% โลหะเงินเพิ่มขึ้น 20% และทองแดงเพิ่มขึ้น 15% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว
- ทองคําคิดเป็น 74% ของรายได้รวม รองลงมาคือเงิน (13%) และทองแดง (10%)
แนวโน้มบริษัท
- ฝ่ายบริหารแสดงความพึงพอใจต่อกลยุทธ์การลดหนี้สินของบริษัท
- มีการลงทุนมากกว่า 900 ล้านดอลลาร์ในการรับค่าลิขสิทธิ์ของ Cortez, Great Bear และ Back River โดยไม่มีการเจือจางของผู้ถือหุ้น
- บริษัทมีงบดุลและสภาพคล่องที่แข็งแกร่ง ซึ่งวางตําแหน่งที่ดีสําหรับการเข้าซื้อกิจการในอนาคต
ไฮไลท์ Bearish
- บริษัทเผชิญกับความท้าทายในการปิดธุรกรรม โดยเสนอราคาที่ต้องการสามรายการล้มเหลวในช่วง 18 เดือนที่ผ่านมาเนื่องจากปัจจัยทางการตลาด
- ฝ่ายบริหารตั้งข้อสังเกตถึงความคาดเดาไม่ได้ของไทม์ไลน์ของข้อตกลง ซึ่งอาจอยู่ในช่วงตั้งแต่สองถึงหกเดือนหรือนานกว่านั้น
ไฮไลท์ Bullish
- การได้มาซึ่งค่าลิขสิทธิ์ในเขตทองคํา Back River ถือเป็นการเคลื่อนไหวในเชิงบวก ซึ่งช่วยเพิ่มศักยภาพการเติบโตของบริษัท
- โครงการพัฒนา Goose Gold คาดว่าจะผลิตทองคําได้ 120,000 ถึง 150,000 ออนซ์ในปี 2025 และเพิ่มขึ้นเป็นมากกว่า 310,000 ออนซ์ต่อปีตั้งแต่ปี 2026 ถึง 2030
พลาด
- ค่าใช้จ่ายทั่วไปและการบริหารเพิ่มขึ้นเป็น 10.5 ล้านดอลลาร์ เนื่องจากค่าใช้จ่ายชดเชยหุ้นที่ไม่ใช่เงินสดที่สูงขึ้น
- บริษัทรับทราบถึงความซับซ้อนของโครงสร้างค่าลิขสิทธิ์ Back River ซึ่งรวมถึงการหักเงินที่ส่งผลต่ออัตราที่แท้จริง
ไฮไลท์ Q&A
- มีการชี้แจงเกี่ยวกับอัตราค่าลิขสิทธิ์ของ Back River ในระหว่างการถามตอบ โดยมีอัตราค่าลิขสิทธิ์รวม 3.3% รวมถึงค่าลิขสิทธิ์ CAM และ Hill
- ความซับซ้อนของโครงสร้างค่าลิขสิทธิ์ง่ายขึ้นเพื่อทําความเข้าใจ โดยมีอัตรา GSR 3.3% ซึ่งประกอบด้วยค่าลิขสิทธิ์ CAM และ Hill รวม 2.2% และค่าลิขสิทธิ์เพิ่มเติม 1.1%
ผลการดําเนินงานในไตรมาสที่สองของ Royal Gold สะท้อนให้เห็นถึงความยืดหยุ่นในตลาดที่มีพลวัตและการมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์ในการเติบโตผ่านการเข้าซื้อกิจการ ฝ่ายบริหารของบริษัทยังคงมุ่งมั่นที่จะเพิ่มมูลค่าผู้ถือหุ้นผ่านการจัดการทางการเงินอย่างรอบคอบและการเข้าซื้อกิจการเชิงกลยุทธ์ ดังที่เห็นได้จากการซื้อค่าลิขสิทธิ์ล่าสุดใน Back River Gold District การโทรรายไตรมาสถัดไปคาดว่าจะให้ข้อมูลอัปเดตเพิ่มเติมเกี่ยวกับความคืบหน้าและแนวโน้มของบริษัท
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
Royal Gold, Inc. (RGLD) ได้แสดงผลการดําเนินงานทางการเงินที่แข็งแกร่งในไตรมาสที่สองของปี 2024 และเมื่อพิจารณาข้อมูลแบบเรียลไทม์จาก InvestingPro อย่างใกล้ชิดบ่งชี้ว่าบริษัทมีปัจจัยพื้นฐานที่มั่นคงและความคาดหวังของนักวิเคราะห์ เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Royal Gold ไม่เพียงแต่เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 8 ปีติดต่อกัน แต่ยังมีนักวิเคราะห์ปรับกําไรให้สูงขึ้นในช่วงเวลาที่จะมาถึง ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นในแนวโน้มทางการเงินของบริษัท
ข้อมูล InvestingPro เผยให้เห็นมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 8.41 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเน้นย้ําถึงสถานะที่แข็งแกร่งของบริษัทในตลาด อัตราส่วน P/E อยู่ที่ 35.19 ซึ่งบ่งชี้ว่านักลงทุนยินดีจ่ายเบี้ยประกันภัยสําหรับรายได้ของบริษัท ซึ่งอาจเป็นผลมาจากอัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจที่ 84.89% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 อัตรากําไรที่สูงนี้บ่งชี้ถึงการบริหารต้นทุนที่มีประสิทธิภาพของ Royal Gold และความสามารถในการสร้างรายได้จํานวนมากจากการขาย
นอกจากนี้ ความสามารถของบริษัทในการรักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 25 ปีติดต่อกัน ตามที่ระบุไว้ใน InvestingPro Tips บ่งบอกถึงความมั่นคงทางการเงินและความมุ่งมั่นในการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น เคล็ดลับที่ว่ากระแสเงินสดของ Royal Gold สามารถครอบคลุมการจ่ายดอกเบี้ยได้อย่างเพียงพอทําให้นักลงทุนมั่นใจในสถานะทางการเงินของบริษัท
สําหรับผู้อ่านที่สนใจข้อมูลเชิงลึกทางการเงินที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้น มีเคล็ดลับเพิ่มเติมเกี่ยวกับ InvestingPro รวมถึงหนี้สินในระดับปานกลางของบริษัทและการคาดการณ์ความสามารถในการทํากําไรสําหรับปี เยี่ยมชม https://www.investing.com/pro/RGLD เพื่อดูรายการเคล็ดลับที่ครอบคลุมและทําความเข้าใจเพิ่มเติมเกี่ยวกับฐานะทางการเงินและศักยภาพในอนาคตของ Royal Gold
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน