ในการแถลงผลประกอบการล่าสุด Altria Group, Inc. (NYSE: MO) รายงานกําไรต่อหุ้น (EPS) ปรับลดที่ปรับปรุงแล้วคงที่สําหรับไตรมาสที่สองของปี 2024 และลดลงเล็กน้อยในช่วงครึ่งแรกของปี บริษัทยังได้หารือเกี่ยวกับความคืบหน้าในตลาดผลิตภัณฑ์ปลอดบุหรี่ รวมถึงการเติบโตในหมวดหมู่ยาสูบในช่องปากและการขยายพอร์ตโฟลิโอปลอดบุหรี่ด้วยการเปิดตัวผลิตภัณฑ์ใหม่ๆ เช่น on! บวก แม้จะมีความท้าทายจากตลาดไอระเหยไฟฟ้าที่ผิดกฎหมาย แต่ Altria ก็ปรับคําแนะนําทั้งปี 2024 สําหรับ EPS ที่ปรับลดแล้วเป็นช่วง 5.07 ถึง 5.15 ดอลลาร์
ประเด็นสําคัญ
- กําไรต่อหุ้นปรับลดที่ปรับปรุงแล้วยังคงไม่เปลี่ยนแปลงในไตรมาสที่ 2 และลดลง 1.6% ในช่วงครึ่งแรกของปี 2567
- พอร์ตโฟลิโอปลอดบุหรี่ของ Altria รวมถึง NJOY และอีกมากมาย! แบรนด์แสดงการเติบโตและส่วนแบ่งการตลาดที่เพิ่มขึ้น
- ความท้าทายด้านกฎระเบียบยังคงมีอยู่กับตลาดไอระเหยไฟฟ้าที่ผิดกฎหมาย แต่บริษัทสนับสนุนการบังคับใช้และลดอันตราย
- Altria ปรับคําแนะนํา EPS ทั้งปี 2024 เป็น 5.07-5.15 ดอลลาร์
- บริษัทยังคงมุ่งเน้นไปที่การรักษางบดุลที่แข็งแกร่งและอันดับเครดิตระดับการลงทุน
แนวโน้มบริษัท
- Altria คาดว่า EPS ปรับลดที่ปรับปรุงแล้วสําหรับทั้งปีจะอยู่ระหว่าง 5.07 ถึง 5.15 ดอลลาร์
- บริษัทมั่นใจในแนวโน้มการเติบโตของพอร์ตโฟลิโอปลอดบุหรี่
- Altria วางแผนที่จะจัดการผลกําไรในระยะยาวในขณะที่ลดการใช้จ่ายส่งเสริมการขายสําหรับ! ปีต่อปี
ไฮไลท์ Bearish
- ขาดการเติบโตในกลุ่มที่สูบบุหรี่ได้ โดยอัตรากําไรจากการดําเนินงานที่เพิ่มขึ้นไม่ได้แปลเป็นการเติบโตของปริมาณ
- ตลาด vape ที่ผิดกฎหมายยังคงส่งผลกระทบต่อการขายผลิตภัณฑ์ที่ถูกต้องตามกฎหมายและพฤติกรรมของผู้บริโภค
- มีการสังเกตเห็นอุปสรรคด้านสินค้าคงคลัง โดยการจัดส่งอุตสาหกรรมบุหรี่ลดลง
ไฮไลท์ Bullish
- ส่วนแบ่งค้าปลีกและปริมาณของ NJOY เพิ่มขึ้นในไตรมาสที่ 2 โดยมีคําสั่งซื้อทางการตลาดจาก FDA สําหรับผลิตภัณฑ์ไอระเหยอิเล็กทรอนิกส์เมนทอล
- การเติบโตของหมวดหมู่ยาสูบในช่องปากนั้นแข็งแกร่ง โดยถุงนิโคตินทั้งหมดคิดเป็นเกือบ 42% ของตลาด
- Helix รายงานปริมาณการจัดส่งเพิ่มขึ้น 37% เป็น 41 ล้านกระป๋อง
พลาด
- กําไรต่อหุ้นปรับลดที่ปรับปรุงแล้วลดลง 1.6% ในช่วงครึ่งแรกของปี 2024
- บริษัทไม่ได้ให้คําตอบเฉพาะสําหรับคําถามเกี่ยวกับการลดลงของปริมาณอุตสาหกรรมที่อ่อนแอ
ไฮไลท์ Q&A
- Altria กําลังลงทุนใน Marlboro Black เพื่อดึงดูดผู้บริโภคที่อ่อนไหวต่อราคาและคาดว่าจะมีผลกระทบเช่นการหมดอายุของกองทุนทางกฎหมาย
- บริษัทกําลังสนับสนุนแนวทางการบังคับใช้ทั้งหมดเพื่อต่อต้านผลิตภัณฑ์ vape ที่ผิดกฎหมาย
- Altria เปิดรับแนวทางทางกฎหมาย แต่เชื่อว่า FDA มีเครื่องมือที่จําเป็นสําหรับการควบคุม
- บริษัทเน้นย้ําถึงความสําคัญของการรักษาอันดับเครดิตระดับการลงทุน และวางแผนที่จะใช้เงินสดส่วนเกินผ่านการซื้อหุ้นคืนและการชําระหนี้
- Altria ไม่ได้เปิดเผยประมาณการส่วนแบ่งการตลาดสําหรับออน! ในสวีเดนและสหราชอาณาจักร แต่มุ่งเน้นไปที่การเติบโตในตลาดสหรัฐฯ
โดยสรุป Altria Group กําลังนําทางผ่านภูมิทัศน์ของตลาดที่ท้าทายโดยมุ่งเน้นไปที่กลุ่มผลิตภัณฑ์ปลอดบุหรี่และสุขภาพทางการเงินอย่างต่อเนื่อง กลยุทธ์ของบริษัทรวมถึงการสนับสนุนการบังคับใช้กฎระเบียบเพื่อควบคุมตลาดไอระเหยไฟฟ้าที่ผิดกฎหมายและขับเคลื่อนการเติบโตในหมวดหมู่ยาสูบรับประทาน ด้วยคําแนะนําที่ปรับเปลี่ยนตลอดทั้งปีและความมุ่งมั่นที่จะรักษางบดุลที่แข็งแกร่ง Altria กําลังวางตําแหน่งตัวเองเพื่อเปลี่ยนผ่านไปสู่อนาคตปลอดบุหรี่ต่อไป
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
Altria Group, Inc. (MO) ได้แสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นเมื่อเผชิญกับความท้าทายของตลาด ดังที่เห็นได้จากผลการดําเนินงานทางการเงินล่าสุดของบริษัทและความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ ในแง่ของการให้ความสําคัญกับพอร์ตโฟลิโอปลอดบุหรี่และสุขภาพทางการเงินของบริษัท มาเจาะลึกตัวชี้วัดและข้อมูลเชิงลึกที่สําคัญบางประการจาก InvestingPro ที่นักลงทุนอาจสนใจ:
- มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของ Altria แข็งแกร่งอยู่ที่ประมาณ 83.96 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการประเมินมูลค่าตลาดของบริษัท
- บริษัทมีอัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ที่น่าสนใจที่ 10.22 โดยมีอัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 ที่ 9.6 สิ่งนี้บ่งชี้ว่าหุ้นอาจมีมูลค่าต่ําเกินไปเมื่อเทียบกับรายได้ ซึ่งอาจดึงดูดนักลงทุนที่เน้นคุณค่า
- เคล็ดลับ InvestingPro ที่โดดเด่นคือฝ่ายบริหารของ Altria ได้ซื้อหุ้นคืนอย่างจริงจัง ซึ่งส่งสัญญาณถึงความเชื่อมั่นในคุณค่าของบริษัทและแนวโน้มในอนาคต นอกจากนี้ บริษัทยังมีผลตอบแทนผู้ถือหุ้นสูงและได้ขึ้นเงินปันผลเป็นเวลา 14 ปีติดต่อกัน โดยเน้นย้ําถึงความมุ่งมั่นในการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น
นักลงทุนที่ต้องการทําความเข้าใจอย่างลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของ Altria จะได้พบกับข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับ InvestingPro โดยมีเคล็ดลับ InvestingPro ทั้งหมด 19 ข้อที่ https://www.investing.com/pro/MO เคล็ดลับเหล่านี้ให้การวิเคราะห์ที่ครอบคลุมเกี่ยวกับตัวชี้วัดทางการเงินของบริษัท ประสิทธิภาพของตลาด และโอกาสในการลงทุนที่อาจเกิดขึ้น
โดยสรุป การมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์ของ Altria ในการขยายการนําเสนอผลิตภัณฑ์ปลอดบุหรี่ ควบคู่ไปกับตัวชี้วัดทางการเงินที่แข็งแกร่งและความคิดริเริ่มที่เป็นมิตรกับผู้ถือหุ้น ทําให้บริษัทเป็นโอกาสที่น่าสนใจสําหรับนักลงทุนที่พิจารณาถึงมูลค่าระยะยาวและการสร้างรายได้
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน