Archer-Daniels-Midland Co (NYSE:ADM) ผู้ค้าธัญพืชระดับโลกรายงานผลประกอบการที่ต่ํากว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้สําหรับไตรมาสที่สองเมื่อวันอังคาร โดยอุปสงค์ของสหรัฐฯ ลดลงอย่างเห็นได้ชัดและอัตรากําไรจากการบดถั่วเหลืองที่ลดลงซึ่งส่งผลกระทบต่อผลการดําเนินงาน
บริษัทเปิดเผยกําไรที่ปรับปรุงแล้วที่ 1.03 ดอลลาร์ต่อหุ้นสําหรับไตรมาสสิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน ซึ่งต่ํากว่าที่คาดการณ์ไว้ 1.22 ดอลลาร์ต่อหุ้นตามข้อมูลของ LSEG
การขาดแคลนสาเหตุหลักมาจากกําไรจากการดําเนินงานรายไตรมาสที่ลดลง 56% เมื่อเทียบเป็นรายปีในหน่วยธุรกิจที่ใหญ่ที่สุด Ag Services และ Oilseeds ความท้าทายรวมถึงเกษตรกรในอเมริกาใต้ที่ระงับการขายพืชผลเนื่องจากความต้องการของผู้ซื้อส่งออกที่เพิ่มขึ้น ด้วยเหตุนี้ ผู้ซื้อบางรายจึงหันมาใช้อุปทานราคาต่ํากว่าจากบราซิลและอาร์เจนตินา ซึ่งนําไปสู่การลดลงในการดําเนินงานของ ADM ในอเมริกาเหนือ
อัตรากําไรจากการบดถั่วเหลืองทั่วโลกของบริษัทอยู่ภายใต้แรงกดดันเนื่องจากผู้ผลิตเชื้อเพลิงชีวภาพเลือกใช้ทางเลือกที่เหมาะสมกว่า เช่น น้ํามันปรุงอาหารที่ใช้แล้วนําเข้ามากกว่าน้ํามันถั่วเหลือง การเปลี่ยนแปลงนี้ได้เพิ่มความตึงเครียดให้กับผู้แปรรูปถั่วเหลืองในสหรัฐฯ รวมถึง ADM
แม้จะตกต่ําในกลุ่มบริการทางการเกษตรและเมล็ดพืชน้ํามันและโภชนาการ แต่ส่วนโซลูชั่นคาร์โบไฮเดรตของ ADM มีกําไรจากการดําเนินงานเพิ่มขึ้น 12% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว การเพิ่มขึ้นนี้เกิดจากปริมาณแป้งและสารให้ความหวานที่สูงขึ้นและอัตรากําไรที่ดีขึ้น
อย่างไรก็ตาม ส่วนโภชนาการไม่ได้ผลการดําเนินงานที่ดี โดยมีกําไรจากการดําเนินงานรายไตรมาสลดลง 36% การลดลงนี้ส่วนหนึ่งเกิดจากต้นทุนการผลิตที่เพิ่มขึ้นและการหยุดทํางานอย่างต่อเนื่องที่โรงงานแปรรูปถั่วเหลือง Decatur East ซึ่งกําลังฟื้นตัวจากอุบัติเหตุที่เกิดขึ้นในเดือนกันยายน
Juan Luciano ซีอีโอของ ADM แสดงความมั่นใจในการปฏิบัติตามคําแนะนํากําไรต่อหุ้นทั้งปี โดยอ้างถึงการปรับปรุงที่คาดว่าจะมีกําไรขั้นต้นและเอทานอล
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
Archer-Daniels-Midland Co (NYSE:ADM) ได้นําทางภูมิทัศน์ทางเศรษฐกิจที่ท้าทาย ดังที่สะท้อนให้เห็นในรายงานผลประกอบการล่าสุดของพวกเขา ด้วยการมุ่งเน้นไปที่ผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น บริษัทจึงมีความกระตือรือร้นในกลยุทธ์การจัดการเงินทุน จากข้อมูลของ InvestingPro Tips ผู้บริหารของ ADM ได้ซื้อหุ้นคืนอย่างจริงจัง ซึ่งส่งผลให้ผลตอบแทนของผู้ถือหุ้นสูง สิ่งนี้สอดคล้องกับประวัติของบริษัทในการให้รางวัลแก่นักลงทุน โดยได้เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 49 ปีติดต่อกันอย่างน่าประทับใจ
การวิเคราะห์ตัวชี้วัดทางการเงินของ ADM เผยให้เห็นว่าบริษัทซื้อขายในราคาที่น่าสนใจ อัตราส่วน P/E ปัจจุบันอยู่ที่ 11.1 ซึ่งต่ํากว่าอัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 ซึ่งอยู่ที่ 9.46 นี่อาจบ่งชี้ว่าบริษัทมีมูลค่าต่ําเกินไปเมื่อเทียบกับรายได้ นอกจากนี้ ผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระที่แข็งแกร่งของ ADM ยังถูกเน้นว่าเป็นตัวบ่งชี้เชิงบวกโดย InvestingPro Tips ซึ่งบ่งชี้ว่าบริษัทกําลังสร้างเงินสดเพียงพอเมื่อเทียบกับราคาหุ้น
แม้จะมีอุปสรรคเมื่อเร็ว ๆ นี้ แต่ปัจจัยพื้นฐานของตลาดของ ADM ยังคงแข็งแกร่ง บริษัทมีมูลค่าตลาด ที่แข็งแกร่งเท่ากับ 31.3B USD และรักษาความสามารถในการทํากําไรได้ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา นอกจากนี้ สินทรัพย์สภาพคล่องของ ADM ยังเกินภาระผูกพันระยะสั้น ให้ความยืดหยุ่นและความมั่นคงทางการเงิน
สําหรับผู้อ่านที่สนใจในการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้นของ Archer-Daniels-Midland Co มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม ซึ่งให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับผลการดําเนินงานของบริษัทและโอกาสในการลงทุนที่อาจเกิดขึ้น ใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักษ์ และเข้าถึงเคล็ดลับเพิ่มเติมทั้งหมด 13 ข้อที่สามารถแจ้งการตัดสินใจลงทุนของคุณเพิ่มเติมได้
รอยเตอร์มีส่วนร่วมในบทความนี้บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน