เมื่อวันศุกร์ TD Cowen ได้ปรับมุมมองของ IQVIA Holdings (นิวยอร์ก:IQV) ซึ่งเป็นผู้เล่นที่โดดเด่นในภาคข้อมูลและการวิเคราะห์ด้านการดูแลสุขภาพ บริษัทลดราคาเป้าหมายของหุ้น IQVIA ลงเหลือ 255.00 ดอลลาร์ ลดลงจากเป้าหมายซื้อก่อนหน้านี้ที่ 270.00 ดอลลาร์ แม้จะมีการเปลี่ยนแปลงนี้ แต่ TD Cowen ยังคงให้คะแนนซื้อหุ้น
การปรับดังกล่าวสะท้อนให้เห็นถึงการสังเกตของนักวิเคราะห์เกี่ยวกับสภาพแวดล้อมการดําเนินงานของอุตสาหกรรมที่ท้าทายที่ IQVIA และเพื่อนร่วมงานได้นําทาง ความคิดเห็นล่าสุดของ IQVIA บ่งชี้ถึงเสถียรภาพที่เป็นไปได้ในภาคเภสัชกรรม เนื่องจากการหยุดชะงักที่เกี่ยวข้องกับพระราชบัญญัติลดอัตราเงินเฟ้อ (IRA) ดูเหมือนจะลดลง การหยุดชะงักเหล่านี้เกี่ยวข้องกับการจัดลําดับความสําคัญของพอร์ตโฟลิโอเภสัชกรรม ซึ่งตอนนี้เชื่อว่าใกล้จะเสร็จสมบูรณ์แล้ว
นอกจากนี้ นักวิเคราะห์ยังเน้นย้ําถึงศักยภาพของ IQVIA ที่จะได้รับประโยชน์จากแนวโน้มอย่างต่อเนื่องของการรวมตัวของผู้ขายในอุตสาหกรรมยา การควบรวมกิจการนี้เป็นจุดที่บริษัทต่างๆ ลดจํานวนผู้ขายเพื่อปรับปรุงการดําเนินงานและลดต้นทุน ซึ่งอาจเป็นประโยชน์ต่อบริษัทต่างๆ เช่น IQVIA ที่ให้บริการที่ครอบคลุม
เมื่อมองไปข้างหน้า TD Cowen แสดงการมองโลกในแง่ดีตามความคิดเห็นเบื้องต้นของ IQVIA เกี่ยวกับแนวโน้มในปี 2025 บริษัทคาดว่าจะมีการเติบโตในเชิงบวกใน Managed Service Provider (MSP) Total Addressable Market/Research & Development Services (TAS/RDS) จุดยืนของบริษัทคือความท้าทายในปัจจุบันที่ IQVIA เผชิญเป็นเพียงชั่วคราวและจะไม่ส่งผลกระทบต่อโครงสร้างในระยะยาวต่อบริษัทซื้ออุตสาหกรรมในวงกว้าง
โดยสรุป แม้จะมีการลดราคาเป้าหมายลง แต่การจัดอันดับการซื้อที่คงอยู่ของ TD Cowen แสดงให้เห็นถึงความมั่นใจในความสามารถของ IQVIA ในการนําทางผ่านความท้าทายของอุตสาหกรรมในปัจจุบันและใช้ประโยชน์จากโอกาสในการเติบโตในอนาคต
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ IQVIA Holdings รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สามในเชิงบวก โดยมีรายได้เพิ่มขึ้น 4.3% เมื่อเทียบเป็นรายปีเป็น 3.896 พันล้านดอลลาร์ และ EPS ปรับลดเพิ่มขึ้น 14% เป็น 2.84 ดอลลาร์ แม้จะมีการยกเลิกครั้งสําคัญ แต่บริษัทก็ได้รับความร่วมมือเชิงกลยุทธ์หลายรายการและขยายงานค้าง 8% เมื่อเทียบเป็นรายปีเป็นประวัติการณ์ 31.1 พันล้านดอลลาร์
อย่างไรก็ตาม เมื่อเร็ว ๆ นี้ BTIG ได้ปรับแนวโน้มของ IQVIA โดยลดราคาเป้าหมายจาก $290.00 เป็น $260.00 ในขณะที่ยังคงอันดับการซื้อ ตามคําแนะนํา full-yResearch ของบริษัทที่ลดลง คําแนะนําที่ต่ํากว่าเกิดจากความพ่ายแพ้ในส่วนโซลูชั่นการวิจัยและพัฒนา (R&DS) ซึ่งได้รับผลกระทบจากพระราชบัญญัติลดอัตราเงินเฟ้อ (IRA) และความท้าทายทางเศรษฐกิจในวงกว้าง
แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ IQVIA กําลังวางแผนการซื้อหุ้นคืนเชิงรุกในไตรมาสที่ 4 ปี 2023 ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์การปรับใช้เงินทุน บริษัทคาดว่ารายได้จะเติบโตในระดับหลักเดียวสําหรับ R&D Solutions ในปี 2025 โดยขึ้นอยู่กับการกลับมาทดลองครั้งใหญ่สองครั้งอีกครั้ง ท่ามกลางการพัฒนาล่าสุดเหล่านี้ IQVIA ยังคงแสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นด้วยการได้รับสัญญาหลายปีกับลูกค้ายาชั้นนําและขยายความร่วมมือเชิงกลยุทธ์
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เพื่อเสริมการวิเคราะห์ของ TD Cowen ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro ให้มุมมองเพิ่มเติมเกี่ยวกับฐานะทางการเงินและผลการดําเนินงานของตลาดของ IQVIA Holdings มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 38.09 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการมีอยู่ที่สําคัญในภาคข้อมูลและการวิเคราะห์ด้านการดูแลสุขภาพ
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นว่า IQVIA มี คะแนน Piotroski Score ที่สมบูรณ์แบบที่ 9 ซึ่งบ่งชี้ถึงสถานะทางการเงินที่แข็งแกร่งในเมตริกต่างๆ สิ่งนี้สอดคล้องกับแนวโน้มระยะยาวในแง่ดีของ TD Cowen สําหรับบริษัท นอกจากนี้ หุ้นยังซื้อขายที่อัตราส่วน P/E ต่ํา r ซื้อต่อการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น โดยมีอัตราส่วน PEG 0.85 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 สิ่งนี้บ่งชี้ถึงการประเมินมูลค่าต่ําเกินไป ซึ่งอาจสนับสนุนอันดับการซื้อที่คงอยู่แม้ว่าราคาเป้าหมายจะลดลงก็ตาม
รายได้ของ IQVIA ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 อยู่ที่ 15.15 พันล้านดอลลาร์ โดยมีการเติบโตเล็กน้อยที่ 3.23% แม้ว่าอัตราการเติบโตนี้อาจสะท้อนถึงสภาพแวดล้อมของอุตสาหกรรมที่ท้าทายที่กล่าวถึงในบทความ แต่ความสามารถของบริษัทในการรักษาความสามารถในการทํากําไรนั้นเห็นได้ชัดจากรายได้จากการดําเนินงานที่ 2.108 พันล้านดอลลาร์ในช่วงเวลาเดียวกัน
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับและข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม ปัจจุบัน IQVIA Holdings มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม 11 ข้อ ซึ่งให้ความเข้าใจที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน