เมื่อวันพฤหัสบดี Citi ได้กําหนดเป้าหมายราคาที่สูงขึ้นสําหรับ Teladoc Health Inc. (นิวยอร์ก:TDOC) โดยเพิ่มเป็น 11.00 ดอลลาร์จาก 10.00 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ ในขณะที่ถือหุ้นไว้สําหรับหุ้น การปรับดังกล่าวเป็นไปตามผลประกอบการไตรมาสที่สามของ Teladoc ซึ่งได้รับในเชิงบวกมากกว่า eHealthd เนื่องจากบริษัทแสดงให้เห็นถึงเสถียรภาพในการเป็นสมาชิก Behavioral Health (BH) และสูงกว่าตัวเลขรายได้ของ InTouch Health (IC) ที่คาดการณ์ไว้
รายได้ IC ของ Teladoc ทําผลงานได้ดีกว่าช่วงบนของคําแนะนําของบริษัท และสูงกว่าประมาณการของ Citi และฉันทามติประมาณ 2% ซึ่งเพิ่มขึ้น 2.5% เมื่อเทียบเป็นรายปี EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วยังสูงกว่าคําแนะนําระดับสูงของ Teladoc ประมาณ 12% ซึ่งสูงกว่าการประมาณการของ Citi และฉันทามติ 18% ซึ่งแสดงถึงการเติบโต 8% เมื่อเทียบเป็นรายปี
ผลลัพธ์ที่แข็งแกร่งกว่าที่คาดการณ์ไว้ส่วนใหญ่เกิดจากปัจจัยสามประการ ได้แก่ การปรับการเรียกเก็บเงินจากช่วงเวลาก่อนหน้า จํานวนสมาชิกที่สูงกว่าที่คาดไว้ และปริมาณการเข้าชมที่แข็งแกร่ง
แม้ว่ารายได้ของ BH จะลดลง 10% เมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งสอดคล้องกับการคาดการณ์ของ Citi และฉันทามติ แต่อัตรากําไรก็ลดลงอย่างมีนัยสําคัญ โดยแสดงให้เห็นว่าลดลง 41% เมื่อเทียบเป็นรายปี สาเหตุหลักมาจากต้นทุนการได้มาซึ่งลูกค้า (CAC) ที่สูงอย่างต่อเนื่อง อย่างไรก็ตาม มีซับในสีเงินเนื่องจากจํานวนสมาชิกและ CAC ดูเหมือนจะคงที่ ซึ่งเป็นข้อกังวลหลักสําหรับนักวิเคราะห์ก่อนการประกาศผลประกอบการ
เมื่อมองไปข้างหน้า Teladoc ยังคงรักษาคําแนะนําทั้งปีสําหรับการเติบโตของรายได้ IC โดยคาดการณ์ช่วงตั้งแต่เลขหลักเดียวต่ําไปจนถึงเลขหลักเดียวกลาง AEBITDA บริษัทได้เพิ่มการคาดการณ์สําหรับอัตรากําไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วประมาณ 25 ถึง 35 จุดพื้นฐาน การอัปเดตนี้ชี้ให้เห็นถึงการเลือกอย่างระมัดระวัง Health สําหรับแนวโน้มความสามารถในการทํากําไรของบริษัทในช่วงที่เหลือของปี
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Teladoc Health Inc. ได้เห็นการพัฒนาที่น่าสังเกตหลายประการ ผลการดําเนินงานทางการเงินในไตรมาสที่ 3 ของบริษัทระบุว่ารายได้ของ Integrated Care เกินความคาดหมาย ส่วนใหญ่เกิดจากจํานวนสมาชิกที่เพิ่มขึ้น รายรับจาก BetterHelp ซึ่งเป็นบริการให้คําปรึกษาและการบําบัดออนไลน์ของ Teladoc ก็เกินกว่าการคาดการณ์ของวอลล์สตรีทเช่นกัน
Evercore ISI รักษาอันดับความน่าเชื่อถือแบบอินไลน์และราคาเป้าหมาย 9.00 ดอลลาร์สําหรับหุ้นของบริษัท ในขณะที่ RBC ตลาดทุน ได้เพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 10.00 ดอลลาร์และคงอันดับความน่าเชื่อถือที่ดีกว่า
บริษัทยังได้เห็นการเปลี่ยนแปลงในทีมผู้บริหาร ด้วยการลาออกของประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายปฏิบัติการ Michael Waters และการแต่งตั้ง Joseph Catapano เป็นรองประธานอาวุโสและประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายบัญชีคนใหม่ นอกจากนี้ Chuck Divita ซีอีโอคนใหม่ของ Teladoc ยังบอกเป็นนัยถึงการปรับโครงสร้างองค์กร potHealth หรือการขายหุ้นส่วนพฤติกรรม
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro ให้ความกระจ่างเพิ่มเติมเกี่ยวกับฐานะทางการเงินและผลการดําเนินงานของตลาดของ Teladoc Health แม้จะมีผลประกอบการใน Health เชิงบวกล่าสุดของบริษัท แต่หุ้นของ Teladoc ก็ลดลงอย่างมาก โดยมีผลตอบแทนรวมของราคาตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบันที่ -58.89% ตามข้อมูลล่าสุด สิ่งนี้สอดคล้องกับความท้าทายที่กล่าวถึงในบทความ โดยเฉพาะอย่างยิ่งแรงกดดันต่อรายได้ด้านสุขภาพพฤติกรรมและต้นทุนการได้มาซึ่งลูกค้าที่สูง
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Teladoc คาดว่าจะไม่สามารถ EBITDA ได้ในปีนี้ ซึ่งยืนยันการมุ่งเน้นของบทความเกี่ยวกับความพยายามของบริษัทในการปรับปรุงความสามารถในการทํากําไรและอัตรากําไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว มูลค่าตลาดของบริษัทอยู่ที่ 1.52 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการประเมินมูลค่าปัจจุบันของบริษัทในตลาดในแง่ของผลการดําเนินงานล่าสุดและแนวโน้มในอนาคต
ที่น่าสนใจ Health ความท้าทายอัตรากําไรขั้นต้นของ Teladoc ยังคงแข็งแกร่งที่ 70.8% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ซึ่งบ่งชี้ถึงเศรษฐกิจพื้นฐานที่แข็งแกร่งในรูปแบบธุรกิจหลัก ความแข็งแกร่งของอัตรากําไรขั้นต้นนี้อาจทําให้บริษัทมีความยืดหยุ่นในขณะที่รับมือกับอุปสรรคในปัจจุบันในส่วนสุขภาพพฤติกรรมและทํางานเพื่อเพิ่มประสิทธิภาพต้นทุนการได้มาซึ่งลูกค้า
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับและข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมที่สามารถให้ความกระจ่างเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของ Teladoc ได้มากขึ้น มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม 6 ข้อสําหรับ Teladoc ซึ่งสามารถให้บริบทที่มีคุณค่าสําหรับแนวโน้มของบริษัทนอกเหนือจากขอบเขตของบทความนี้
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน