เมื่อวันพุธ Jefferies คงอันดับซื้อสําหรับหุ้น ADTRAN (NASDAQ:ADTN) แต่ลดราคาเป้าหมายลงเหลือ 6.50 ดอลลาร์จากเดิม 8.50 ดอลลาร์
การประเมินของบริษัทเป็นไปตามการประกาศของ ADTRAN ว่าการเรียกเก็บเงินในไตรมาสที่สองยังคงทรงตัวเมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งถือว่าเป็นผลลัพธ์ที่ดีกว่าที่คาดการณ์ไว้ นอกจากนี้ อัตรากําไรจากการดําเนินงานของบริษัทอยู่ที่ 35% ยังเกินความคาดหมายอย่างมาก
คําแนะนําของ ADTRAN สําหรับการเรียกเก็บเงินในปี 2024 ยังคงไม่เปลี่ยนแปลง แม้ว่าบริษัทจะเปลี่ยนความคาดหวังในการรีเฟรชผลิตภัณฑ์เป็นปี 2025 ซึ่งคาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้ในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 การเลื่อนเวลานี้ทําให้เกิดองค์ประกอบของความเสี่ยงตามที่บริษัทระบุ
อย่างไรก็ตาม บริษัทแนะนําว่าหุ้นของ ADTRAN อาจมีราคาพื้นฐานที่สูงขึ้นเนื่องจากอัตรากําไรซึ่งดูเหมือนจะยั่งยืน คําแนะนําอัตรากําไรจากการดําเนินงานที่ไม่ใช่ GAAP มากกว่า 30% สําหรับไตรมาสที่สามและทั้งปีของปี 2024 ถูกระบุว่าเป็นตัวบ่งชี้เชิงบวก
บริษัทกําลังมองหาสัญญาณเพิ่มเติมของการพลิกฟื้นในการเรียกเก็บเงินและการรีเฟรชผลิตภัณฑ์ที่กําลังจะมาถึงก่อนที่จะสร้างสรรค์หุ้นมากขึ้น การซื้อขายนอกเวลาทําการแสดงให้เห็นว่าหุ้นของ ADTRAN มีมูลค่า 25 เท่าของมูลค่าองค์กรในอีกสิบสองเดือนข้างหน้าต่อ EBIT (กําไรก่อนดอกเบี้ยและภาษี) ซึ่งสอดคล้องกับค่าเฉลี่ยของตลาดขนาดใหญ่ที่ 25 เท่า
ผลการดําเนินงานล่าสุดของบริษัทและคําแนะนําในอนาคตดูเหมือนจะเป็นรากฐานที่มั่นคงสําหรับเรตติ้งซื้อที่คงอยู่ แม้ว่าจะมีราคาเป้าหมายที่ปรับแล้ว ความเห็นของบริษัทเน้นย้ําถึงความสําคัญของอัตรากําไรที่ยั่งยืนและผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นจากไทม์ไลน์การรีเฟรชผลิตภัณฑ์ต่อการประเมินมูลค่าหุ้น
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เนื่องจาก Jefferies ยังคงมีมุมมองเชิงบวกเกี่ยวกับ ADTRAN (NASDAQ:ADTN) ด้วยราคาเป้าหมายที่แก้ไข ข้อมูลแบบเรียลไทม์จาก InvestingPro จึงให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับนักลงทุน ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 369.03 ล้านดอลลาร์ อัตราส่วน P/E ปัจจุบันของ ADTRAN อยู่ที่ -0.65 ซึ่งสะท้อนถึงความเชื่อมั่นของตลาดเกี่ยวกับศักยภาพในการสร้างรายได้ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง บริษัทมีผลตอบแทนเงินปันผลสูงถึง 7.69% ซึ่งเน้นย้ําถึงความมุ่งมั่นในการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น ซึ่งเป็นข้อเท็จจริงที่ได้รับการสนับสนุนจากประวัติการจ่ายเงินปันผลติดต่อกัน 21 ปี ตามที่เน้นใน InvestingPro Tips
อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์ได้แสดงความกังวลเกี่ยวกับผลการดําเนินงานของ ADTRAN รวมถึงยอดขายที่ลดลงอย่างมีนัยสําคัญที่คาดการณ์ไว้สําหรับปีปัจจุบันและความคาดหวังว่าจะไม่สามารถทํากําไรได้ ข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้สอดคล้องกับการหดตัวของรายได้ล่าสุดของบริษัท โดยแสดงให้เห็นถึงการเปลี่ยนแปลง -29.65% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ประสิทธิภาพราคาล่าสุดของหุ้นยังสะท้อนให้เห็นถึงความระมัดระวังของนักลงทุน โดยมีผลตอบแทนรวมของราคาหนึ่งสัปดาห์ที่ -30.87% และผลตอบแทนตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบันที่ -36.24% ซึ่งบ่งชี้ถึงความผันผวนของตลาดเมื่อเร็วๆ นี้
นักลงทุนที่พิจารณาหุ้นของ ADTRAN อาจพบว่าตัวชี้วัดเหล่านี้และเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม ซึ่งมีจํานวนรวม 10 รายการ บนแพลตฟอร์ม InvestingPro (https://www.investing.com/pro/ADTN) ที่มีคุณค่าสําหรับการวิเคราะห์ที่ครอบคลุม เคล็ดลับเหล่านี้ให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท ซึ่งอาจเป็นเครื่องมือในการตัดสินใจลงทุนอย่างชาญฉลาด
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน