วันจันทร์ HSBC ได้ปรับลดอันดับหุ้น Arm Holdings (NASDAQ: ARM) จาก Hold เป็น Reduce บริษัทระบุความกังวลเกี่ยวกับผลการดําเนินงานและการประเมินมูลค่าหุ้นของบริษัท โดยตั้งข้อสังเกตว่าแม้ Arm จะมีศักยภาพที่แข็งแกร่งในภาคเทคโนโลยี แต่หุ้นของบริษัทก็มีมูลค่าเพิ่มขึ้นมากเกินไปตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน
Arm Holdings ซึ่งได้รับการยอมรับจากการเติบโตที่มีศักยภาพเนื่องจากค่าลิขสิทธิ์ที่เพิ่มขึ้นจากสมาร์ทโฟนและการขยายตัวของตลาด AI ได้เห็นราคาหุ้นเพิ่มขึ้น 116% ตั้งแต่ต้นปี HSBC ชี้ให้เห็นว่าอัตราส่วนราคาต่อกําไรล่วงหน้าของ Arm สําหรับปีงบประมาณสิ้นสุดเดือนมีนาคม 2026 อยู่ที่ 72 เท่า ซึ่งสูงกว่าคู่แข่งอย่างมากในพื้นที่เซมิคอนดักเตอร์ขนาดใหญ่
นักวิเคราะห์ของบริษัทกล่าวถึงผลประกอบการไตรมาสแรกของปี 2025 ที่กําลังจะมาถึง ซึ่งจะเผยแพร่ในวันที่ 31 กรกฎาคม ว่าเป็นประเด็นที่น่ากังวล HSBC คาดการณ์ว่าอาจมีความเสี่ยงด้านรายได้ในระยะสั้นสําหรับ Arm Holdings สาเหตุหลักมาจากการชะลอตัวของตลาดสมาร์ทโฟน Android และแนวโน้มในแง่ดีเกี่ยวกับภาค AI น้อยกว่าที่คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้
การตัดสินใจของ HSBC ในการลดระดับ Arm Holdings สะท้อนให้เห็นถึงความระมัดระวังก่อนรายงานผลประกอบการของบริษัท การวิเคราะห์ของบริษัทชี้ให้เห็นว่าการประเมินมูลค่าตลาดในปัจจุบันอาจไม่ครอบคลุมถึงความท้าทายที่ Arm อาจเผชิญในระยะใกล้ เช่น การชะลอตัวที่คาดการณ์ไว้ในกลุ่มเทคโนโลยีบางกลุ่ม
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Arm Holdings เป็นจุดสนใจของบริษัทการเงินหลายแห่ง Morgan Stanley อัปเกรด Arm Holdings จาก Equalweight เป็น Overweight โดยเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 190 ดอลลาร์ตามแนวโน้มของบริษัทในภาค Edge AI BofA Securities ยังเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 180 ดอลลาร์ โดยอ้างถึงการเติบโตที่มีศักยภาพจากสถาปัตยกรรม v9 ของบริษัทและส่วนแบ่งการตลาดที่เพิ่มขึ้น
Arm Holdings รายงานรายได้เพิ่มขึ้น 47% เมื่อเทียบเป็นรายปีสําหรับไตรมาสที่ 4 ของปีงบประมาณ 2024 บริษัทคาดการณ์การเติบโตของรายได้มากกว่า 20% ในปีหน้า โดยมีเป้าหมายที่จะมีรายได้ถึง 4 พันล้านดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม การคาดการณ์สําหรับปีงบประมาณ 2025 โดยมีรายได้ในไตรมาสที่ 1 ตั้งไว้ที่ 900 ล้านดอลลาร์ และรายได้ทั้งปีที่คาดการณ์ไว้ที่ 3.95 พันล้านดอลลาร์
การรวมบริษัทในดัชนี Nasdaq-100 เป็นอีกหนึ่งการพัฒนาที่สําคัญ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงอิทธิพลที่เพิ่มขึ้นในภาคเทคโนโลยี Rosenblatt Securities คงอันดับความน่าเชื่อถือของ Arm Holdings ในขณะที่ Bernstein SocGen Group ปรับราคาเป้าหมายจาก 72 ดอลลาร์เป็น 92 ดอลลาร์ แต่ยังคงรักษาเรตติ้งที่ทําผลงานได้ต่ํากว่า นี่คือการพัฒนาล่าสุดของ Arm Holdings
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ท่ามกลางการปรับลดอันดับของ HSBC Arm Holdings เป็นประเด็นของการตรวจสอบอย่างเข้มงวด ข้อมูลแบบเรียลไทม์จาก InvestingPro แสดงให้เห็นว่ามูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดอยู่ที่ 155.01 พันล้านดอลลาร์ โดยมีอัตราส่วน P/E ที่น่าตกใจที่ 509.08 ซึ่งเน้นย้ําถึงความกังวลที่ HSBC ได้หยิบยกขึ้นเกี่ยวกับการประเมินมูลค่าของบริษัท แม้จะมีความผันผวนของราคาหุ้นเมื่อเร็ว ๆ นี้ โดยมีผลตอบแทนรวมของราคาในหนึ่งสัปดาห์ที่ -8.9% แต่มุมมองระยะยาวเผยให้เห็นผลตอบแทนอย่างมาก 134.31% ในปีที่ผ่านมา ซึ่งอาจบ่งบอกถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนในวิถีการเติบโตของบริษัท
เคล็ดลับของ InvestingPro ชี้ให้เห็นว่าในขณะที่ Arm Holdings ประสบกับผลกระทบอย่างมากในราคาหุ้นในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา แต่นักวิเคราะห์คาดการณ์ความสามารถในการทํากําไรในปีนี้ และบริษัทได้แสดงผลตอบแทนที่แข็งแกร่งในช่วงสามเดือนที่ผ่านมา ข้อมูลเชิงลึกเหล่านี้อาจมีความสําคัญสําหรับนักลงทุนที่พิจารณาว่าการลดลงเมื่อเร็ว ๆ นี้นําเสนอโอกาสในการซื้อหรือไม่ หรือควรระมัดระวังก่อนรายงานผลประกอบการที่กําลังจะมาถึง
สําหรับผู้ที่ต้องการเจาะลึกถึงสุขภาพทางการเงินและโอกาสในอนาคตของ Arm Holdings มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมที่ https://www.investing.com/pro/ARM ใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักษ์ และเข้าถึงการวิเคราะห์และเคล็ดลับจากผู้เชี่ยวชาญมากมาย รวมถึงข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม 15 ข้อเกี่ยวกับ Arm Holdings ที่สามารถช่วยแจ้งการตัดสินใจลงทุนของคุณ
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน