Morgan Stanley อัปเดตราคาเป้าหมายสําหรับ BNP Paribas SA (BNP: FP) (OTC: BNPQY) โดยเพิ่มจาก 82.00 ยูโรเป็น 86.00 ยูโรในขณะที่ยังคงให้คะแนน Equalweight สําหรับหุ้น
การปรับเปลี่ยนซึ่งเกิดขึ้นเมื่อวันศุกร์ เป็นไปตามการปรับใช้เงินทุนของ BNP Paribas จากการขาย Bank of the West เมื่อเร็วๆ นี้ ซึ่งคาดว่าจะให้ผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้นมากกว่า 16%
นักวิเคราะห์จาก Morgan Stanley ตั้งข้อสังเกตว่าอัตราส่วนหุ้นสามัญระดับ 1 (CET1) ซึ่งเป็นตัวชี้วัดหลักของความสามารถในการชําระหนี้ของธนาคาร พลาดความคาดหมาย 10 จุดพื้นฐานในไตรมาสที่ผ่านมา เนื่องจากการรวมการอัปเดตแบบจําลองที่กําหนดไว้สําหรับปี 2025 ในช่วงต้น
อย่างไรก็ตาม อัตราส่วน CET1 คาดว่าจะยังคงค่อนข้างคงที่ เนื่องจากผลกระทบของการทบทวนปัจจัยพื้นฐานของหนังสือซื้อขาย (FRTB) ถูกเลื่อนออกไปเป็นปี 2026 ในการวิเคราะห์
BNP Paribas ได้ใช้เงิน 55 จุดพื้นฐานที่ได้รับจากการขาย Bank of the West การปรับใช้เงินทุนคาดว่าจะช่วยเพิ่มความสามารถในการทํากําไรของธนาคารเมื่อเวลาผ่านไป อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์ชี้ให้เห็นว่าการมองเห็นผลกําไรเหล่านี้ในปัจจุบันมีจํากัด
บันทึกของ Morgan Stanley ยังกล่าวถึงว่าผลตอบแทนจากเงินปันผลและการซื้อคืนของ BNP Paribas ยังคงต่ํากว่าค่าเฉลี่ยของภาคส่วน 1% ซึ่งเป็นเหตุผลหลักประการหนึ่งในการรักษาอันดับความน่าเชื่อถือของหุ้น ซึ่งบ่งชี้ถึงจุดยืนที่เป็นกลางต่อการประเมินมูลค่าปัจจุบันของหุ้นเมื่อเทียบกับคู่แข่ง
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ผลการดําเนินงานทางการเงินล่าสุดของ BNP Paribas SA (BNP:FP) (OTC: BNPQY) และตัวชี้วัดตลาดนําเสนอภาพที่หลากหลายสําหรับนักลงทุนเมื่อพิจารณาถึงราคาเป้าหมายที่อัปเดตของ Morgan Stanley จากข้อมูลของ InvestingPro บริษัทมีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 79.14 พันล้านดอลลาร์ และอัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ที่ต่ําอย่างน่าสนใจที่ 6.98 อัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วสําหรับสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 สูงขึ้นเล็กน้อยที่ 8.59 ซึ่งยังคงบ่งชี้ถึงมูลค่าที่เป็นไปได้ นอกจากนี้ อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลของบริษัท ณ เดือนพฤษภาคม 2024 อยู่ที่ 5.94% ที่น่าสนใจ ซึ่งมีความสําคัญสําหรับนักลงทุนที่เน้นรายได้
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า BNP Paribas ได้เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลาสี่ปีติดต่อกัน ซึ่งส่งสัญญาณถึงความมุ่งมั่นที่จะคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น นอกจากนี้ นักวิเคราะห์สองคนได้ปรับผลประกอบการขึ้นในช่วงเวลาที่จะมาถึง ซึ่งบ่งชี้ถึงมุมมองเชิงบวกเกี่ยวกับแนวโน้มทางการเงินของธนาคาร ในทางกลับกัน การเผาผลาญเงินสดอย่างรวดเร็วของบริษัทและอัตรากําไรขั้นต้นที่อ่อนแอเป็นประเด็นที่ต้องระมัดระวัง เนื่องจาก BNP Paribas เป็นผู้เล่นที่โดดเด่นในอุตสาหกรรมธนาคาร ตัวชี้วัดและเคล็ดลับเหล่านี้ควรได้รับการชั่งน้ําหนักโดยนักลงทุนที่ต้องการสร้างสมดุลระหว่างความเสี่ยงและผลตอบแทน
สําหรับผู้ที่ต้องการข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมที่ https://www.investing.com/pro/BNPQY ใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักษ์ และปลดล็อกการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมเพื่อแจ้งการตัดสินใจลงทุนของคุณ
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน