ลีวูด แคนซัส - AMC Entertainment Holdings, Inc. (NYSE: AMC) บริษัทนิทรรศการภาพยนตร์ที่ใหญ่ที่สุดในโลก ได้ประกาศชุดธุรกรรมทางการเงินที่มุ่งปรับโครงสร้างหนี้ประมาณ 1.6 พันล้านดอลลาร์ในวันนี้ ความพยายามในการรีไฟแนนซ์เกี่ยวข้องกับการขยายวันครบกําหนดชําระของหนี้ของบริษัทจากปี 2026 เป็น 2029 และ 2030 ซึ่งคาดว่าจะช่วยให้ AMC มีความยืดหยุ่นทางการเงินเพิ่มขึ้น
ธุรกรรมดังกล่าวรวมถึงการออกสินเชื่อระยะยาวที่มีหลักประกันใหม่มูลค่า 1.2 พันล้านดอลลาร์ที่ครบกําหนดในปี 2029 ซึ่งใช้สําหรับการซื้อสินเชื่อระยะยาวที่มีอยู่ประมาณ 1.1 พันล้านดอลลาร์ในตลาดเปิด และประมาณ 100 ล้านดอลลาร์จาก 10%/12% Cash/PIK Toggle Second Lien Subordinated Secured Notes ครบกําหนดในปี 2026 เงินกู้ระยะยาวใหม่มีอัตราดอกเบี้ยตามอัตราการจัดหาเงินทุนข้ามคืนที่มีหลักประกันระยะยาวบวกกับมาร์จิ้น 600 ถึง 700 จุดพื้นฐาน ขึ้นอยู่กับอัตราส่วนเลเวอเรจ
นอกจากนี้ AMC ยังได้ออกตั๋วเงินแลกเปลี่ยนที่มีหลักประกันอาวุโส 6.00%/8.00% เงินสด / PIK Toggle มูลค่าประมาณ 414 ล้านดอลลาร์ซึ่งจะครบกําหนดในปี 2030 รายได้จากตั๋วเงินเหล่านี้ถูกนําไปใช้เพื่อซื้อหุ้นกู้ภาระผูกพันที่สองในจํานวนที่เทียบเท่า บริษัทยังได้จัดเตรียมการออกตั๋วแลกเปลี่ยนมูลค่าเพิ่มอีก 50 ล้านดอลลาร์เพื่อจัดการกับหนี้คงค้างอื่นๆ ที่ครบกําหนดในปี 2025, 2026 และ 2027
ตั๋วแลกเปลี่ยนมีโอกาสในการลดหนี้ เนื่องจากสามารถแปลงเป็นหุ้นสามัญประเภท A ของ AMC ได้มากถึงประมาณ 92.6 ล้านหุ้น ภายใต้ข้อกําหนดและเงื่อนไขบางประการ
Adam Aron ประธานและซีอีโอของ AMC ให้ความเห็นเกี่ยวกับการรีไฟแนนซ์ โดยเน้นว่าเป็นก้าวสําคัญในการสร้างความมั่นใจในการฟื้นตัวของบริษัทและการใช้ประโยชน์จากการเติบโตของอุตสาหกรรมที่คาดการณ์ไว้ Aron แสดงความมั่นใจในอนาคตของบริษัทและความสามารถในการรับมือกับความท้าทายในบ็อกซ์ออฟฟิศหลังการระบาดใหญ่ โดยคาดว่าจะเติบโตอย่างแข็งแกร่งเมื่อเทียบเป็นรายปีในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 และปีต่อๆ ไป
การซ้อมรบทางการเงินเชิงกลยุทธ์นี้เกิดขึ้นหลังจากที่ AMC เผชิญกับความท้าทายที่ไม่เคยมีมาก่อนในบ็อกซ์ออฟฟิศเนื่องจากการระบาดใหญ่ทั่วโลก บริษัทเป็นที่รู้จักในด้านแนวทางที่เป็นนวัตกรรมในอุตสาหกรรมนิทรรศการ และเพิ่งเข้าสู่การจัดจําหน่ายภาพยนตร์ด้วยการเปิดตัวภาพยนตร์คอนเสิร์ตที่ประสบความสําเร็จ
นักลงทุนและผู้สนใจสามารถดูรายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับธุรกรรมเหล่านี้ได้ในแบบฟอร์ม 8-K ของ SEC ซึ่งจะยื่นและเผยแพร่บนเว็บไซต์ของ AMC บทความนี้อ้างอิงจากแถลงการณ์ข่าวประชาสัมพันธ์จาก AMC Entertainment Holdings, Inc.
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ AMC Entertainment ได้เห็นการพัฒนาที่สําคัญหลายประการ Roth/MKM ยังคงมีท่าทีขาลงต่อ AMC เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับหนี้สินจํานวนมากของบริษัทและการคาดการณ์กระแสเงินสดที่จํากัด แม้จะยอมรับว่าผลการดําเนินงานในไตรมาสที่สองดีขึ้นและศักยภาพในการเพิ่มขึ้นของบ็อกซ์ออฟฟิศในช่วงปี 2025-2026 แต่บริษัทยังคงรักษาอันดับการขายสําหรับ AMC
ในทางกลับกัน Macquarie ได้เพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับ AMC เป็น 4.00 ดอลลาร์ในขณะที่ยังคงรักษาอันดับความน่าเชื่อถือที่ต่ํากว่าประสิทธิภาพ การปรับเปลี่ยนนี้เกิดขึ้นหลังจากการเพิ่มทุนล่าสุดของ AMC และภาระผูกพันทางการเงิน ซึ่งรวมถึงดอกเบี้ยมากกว่า 300 ล้านดอลลาร์และค่าเช่ารอการตัดบัญชีประมาณ 50 ล้านดอลลาร์
นอกจากนี้ AMC Entertainment ยังได้เปิดตัว AMC Summer Movie Camp โดยนําเสนอภาพยนตร์ที่เหมาะสําหรับครอบครัวในราคาพิเศษ นี่เป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์ต่อเนื่องของบริษัทในการปรับปรุงประสบการณ์การชมภาพยนตร์
สุดท้ายนี้ บริษัทติดอยู่ในการพุ่งสูงขึ้นของหุ้นมีมเมื่อเร็ว ๆ นี้ ซึ่งได้รับแรงหนุนจากความสนใจใหม่จากนักลงทุนรายย่อย โดยเฉพาะอย่างยิ่งได้รับอิทธิพลจาก Keith Gill หรือที่รู้จักในชื่อ "Roaring Kitty" สิ่งสําคัญคือต้องทราบว่าสิ่งเหล่านี้เป็นการพัฒนาล่าสุด และนักลงทุนควรจับตาดูการประกาศในอนาคตของบริษัท
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ AMC Entertainment Holdings, Inc. (NYSE: AMC) ดําเนินการปรับโครงสร้างทางการเงินที่สําคัญเพื่อเสริมความแข็งแกร่งให้กับงบดุล ตามข้อมูลสถิติของ InvestingPro ปัจจุบัน AMC มีมูลค่าตามราคาตลาด 1.89 พันล้านดอลลาร์ ตัวเลขนี้สะท้อนให้เห็นถึงสถานะของบริษัทในตลาด และจําเป็นสําหรับนักลงทุนเมื่อพิจารณาถึงขนาดการดําเนินงานของ AMC เมื่อเทียบกับคู่แข่งในอุตสาหกรรม
หนึ่งในความท้าทายที่สําคัญที่เน้นใน InvestingPro Tips คือภาระหนี้สินที่สําคัญของบริษัท ซึ่งเป็นปัจจัยที่ธุรกรรมทางการเงินล่าสุดเหล่านี้มีเป้าหมายที่จะแก้ไขโดยการขยายอายุหนี้และอาจลดภาระหนี้ผ่านตั๋วแปลงสภาพ
นอกจากนี้ ด้วยอัตราส่วน P/E ติดลบที่ -3.07 และอัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วที่ -6.32 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 AMC กําลังเผชิญกับความท้าทายด้านความสามารถในการทํากําไร ซึ่งเน้นย้ําเพิ่มเติมจากเคล็ดลับที่ว่านักวิเคราะห์ไม่คาดว่าบริษัทจะทํากําไรได้ในปีนี้
แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ แต่ AMC ก็ได้รับผลตอบแทนที่แข็งแกร่งในช่วงสามเดือนที่ผ่านมา โดยมีผลตอบแทนรวมของราคา 46.49% นี่อาจบ่งบอกถึงการมองโลกในแง่ดีของนักลงทุนเกี่ยวกับความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ของบริษัทและศักยภาพในการฟื้นตัวในยุคหลังการระบาดใหญ่ อัตรากําไรขั้นต้นของบริษัทอยู่ที่ 14.56% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 ซึ่งเน้นย้ําถึงความสําคัญของการจัดการต้นทุนและประสิทธิภาพการดําเนินงานในความพยายามในการพลิกฟื้นของ AMC
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์เชิงลึกเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและผลการดําเนินงานของหุ้นของ AMC มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม ซึ่งให้ข้อมูลเชิงลึกในแง่มุมต่างๆ เช่น อัตราการเผาผลาญเงินสด ความผันผวนของราคาหุ้น และข้อกังวลด้านสภาพคล่อง สมาชิกสามารถใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักปีเพื่อเข้าถึงเคล็ดลับอันมีค่าเหล่านี้และอีกมากมาย โดยรวมแล้ว มีเคล็ดลับเพิ่มเติม 14 ข้อที่ระบุไว้ใน InvestingPro for AMC ซึ่งให้ภาพรวมที่ครอบคลุมสําหรับการตัดสินใจลงทุนอย่างชาญฉลาด
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน