เมื่อวันพฤหัสบดี TD Cowen ปรับจุดยืนของ Hub Group (NASDAQ:HUBG) โดยปรับระดับหุ้นจาก Buy เป็น Hold และลดราคาเป้าหมายจาก $50.00 เป็น $43.00
บริษัทระบุว่าการปรับลดอันดับดังกล่าวเกิดจากแรงกดดันที่คาดการณ์ไว้ต่ออัตรากําไรจากความท้าทายด้านราคาระหว่างรูปแบบ (IM) และความท้าทายด้านราคาเฉพาะ ซึ่งอาจนําไปสู่การตกต่ําในฉันทามติปี 2025 การวิเคราะห์ชี้ให้เห็นว่าการพลิกฟื้นราคาในเชิงบวกสําหรับบริการระหว่างรูปแบบอาจไม่เกิดขึ้นจนกว่าจะถึงครึ่งหลังของปี 2025 และการฟื้นตัวของราคารถบรรทุก (TL) จําเป็นต้องดูล่วงหน้า
จากข้อมูลของ TD Cowen หุ้นของ Hub Group เพิ่มขึ้น 18% ในช่วงสามเดือนที่ผ่านมา ซึ่งส่งผลให้การซื้อขายหุ้นมีราคาพรีเมี่ยมเมื่อเทียบกับค่าเฉลี่ยราคาต่อกําไร (PE) ในอดีต ราคาเป้าหมายที่แก้ไขของบริษัทที่ 43 ดอลลาร์สะท้อนให้เห็นถึงการประเมินมูลค่าและแนวโน้มใหม่
รายงานจาก TD Cowen แนะนําความระมัดระวังเนื่องจากแรงกดดันด้านราคาที่ Hub Group ต้องเผชิญในกลุ่ม Intermodal และ Dedicated ภาคส่วนเหล่านี้มีความสําคัญต่อความสามารถในการทํากําไรของบริษัท และข้อเสียที่คาดการณ์ไว้อาจส่งผลกระทบต่อผลการดําเนินงานทางการเงินของบริษัทในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า
ความคาดหวังของบริษัทสําหรับการผันผวนของราคาในช่วงครึ่งหลังของปี 2025 บ่งชี้ถึงมุมมองระยะยาวว่าเมื่อใดที่บริษัทอาจเห็นการปรับปรุงอํานาจการกําหนดราคาในตลาด การคาดการณ์นี้ขึ้นอยู่กับการฟื้นตัวของราคารถบรรทุกในวงกว้าง ซึ่งเป็นตัวบ่งชี้ชั้นนําสําหรับกลุ่มธุรกิจของ Hub Group
ผลการดําเนินงานในตลาดปัจจุบันของ Hub Group โดยมีราคาหุ้นที่โดดเด่นในช่วงไตรมาสที่ผ่านมา เป็นปัจจัยในการประเมินอันดับการลงทุนใหม่ การตัดสินใจของบริษัทในการกําหนดราคาเป้าหมายใหม่ที่ 43 ดอลลาร์นั้นขึ้นอยู่กับการพิจารณาเหล่านี้ ซึ่งทําให้การประเมินมูลค่าสอดคล้องกับสภาวะอุตสาหกรรมที่คาดการณ์ไว้และศักยภาพในการสร้างรายได้ในอนาคตของบริษัทมากขึ้น
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Hub Group ผู้ให้บริการโซลูชั่นการขนส่งหลายรูปแบบได้รายงานว่ารายได้ไตรมาสแรกของปี 2024 ลดลงท่ามกลางสภาวะตลาดที่ท้าทาย อย่างไรก็ตาม บริษัทมีความคืบหน้าในการริเริ่มเชิงกลยุทธ์ รวมถึงการกระจายบริการและการบูรณาการการเข้าซื้อกิจการ Final Mile โดยเฉพาะอย่างยิ่ง Hub Group ได้ริเริ่มกลยุทธ์การจัดสรรเงินทุน โดยออกเงินปันผลเป็นเงินสดเป็นครั้งแรก
บริษัทการลงทุน Evercore ISI ได้ปรับจุดยืนของ Hub Group โดยปรับอันดับหุ้นจาก Outperform เป็น In Line การตัดสินใจนี้เกิดขึ้นตามกลยุทธ์ปัจจุบันของ Hub Group ในการใช้ประโยชน์จากการกําหนดราคาเพื่อฟื้นฟูส่วนแบ่งการตลาด ซึ่งคาดว่าจะส่งผลให้อัตรากําไรและกําไรต่อหุ้น (EPS) เพิ่มขึ้นอย่างค่อยเป็นค่อยไปตลอดทั้งปีปัจจุบัน Evercore ISI คาดว่าการเติบโตของ EPS ที่สําคัญสําหรับ Hub Group ในปีหน้า
เพื่อตอบสนองต่อสภาพแวดล้อมการกําหนดราคาที่มีการแข่งขันที่ยืดเยื้อ บริษัทได้ปรับคําแนะนํากําไรต่อหุ้น (EPS) ทั้งปีเป็น 1.80 ดอลลาร์เป็น 2.25 ดอลลาร์ รายได้จากโซลูชั่นการขนส่งและการขนส่งของ Hub Group ลดลง 22% ในขณะที่รายได้ด้านโลจิสติกส์เพิ่มขึ้น 2.4% แนวโน้มการใช้จ่ายด้านทุนทั้งปีของบริษัทถูกกําหนดไว้ระหว่าง 45 ล้านถึง 65 ล้านดอลลาร์ โดยคาดการณ์ว่า EBITDA ทั้งปี 2024 หัก CapEx จะเกิน 257 ล้านดอลลาร์จากปี 2023
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
การวิเคราะห์ล่าสุดโดย TD Cowen เกี่ยวกับ Hub Group (NASDAQ:HUBG) เน้นย้ําถึงความท้าทายที่สําคัญหลายประการและแนวโน้มที่ระมัดระวัง แต่ข้อมูลแบบเรียลไทม์จาก InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับนักลงทุน ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 2.87 พันล้านดอลลาร์ Hub Group ซื้อขายด้วยอัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ที่ 25.03 ซึ่งปรับเป็น 21.75 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 นี่แสดงให้เห็นถึงการประเมินมูลค่าที่คํานึงถึงอํานาจในการสร้างรายได้ของบริษัท แม้จะมีรายงานรายได้ลดลง 22.04% ในช่วงเวลาเดียวกัน แต่ Hub Group ยังคงรักษาอัตรากําไรขั้นต้นไว้ที่ 11.62% ซึ่งแม้ว่านักวิเคราะห์บางคนจะมองว่าอ่อนแอ แต่ก็ยังบ่งชี้ถึงความสามารถของบริษัทในการรักษาความสามารถในการทํากําไรจากยอดขาย
เคล็ดลับของ InvestingPro ชี้ให้เห็นว่าฝ่ายบริหารได้ซื้อหุ้นคืนอย่างจริงจัง ซึ่งมักบ่งบอกถึงความเชื่อมั่นของผู้นําในคุณค่าและอนาคตของบริษัท นอกจากนี้ ในขณะที่นักวิเคราะห์ 8 คนได้ปรับรายได้ลงสําหรับช่วงเวลาที่จะมาถึง แต่บริษัทได้แสดงให้เห็นถึงผลตอบแทนที่แข็งแกร่งในช่วงสามเดือนที่ผ่านมาที่ 19.06% และในช่วงห้าปีที่ผ่านมา
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น มีเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมใน Hub Group ซึ่งสามารถดูได้ที่ https://www.investing.com/pro/HUBG ใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro รายปีและรายปีหรือรายปักษ์ และเข้าถึงข้อมูลเชิงลึกอันมีค่าเหล่านี้ที่สามารถช่วยแจ้งการตัดสินใจลงทุน
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน