ในวันพฤหัสบดี Keefe, Bruyette & Woods ยังคงให้คะแนน Outperform สําหรับหุ้นของ Ladder Capital Corp (NYSE:LADR) โดยมีเป้าหมายราคาคงที่ที่ 12.50 ดอลลาร์ จุดยืนของบริษัทเกิดขึ้นหลังจากการประกาศล่าสุดของ Ladder Capital เมื่อวันที่ 5 กรกฎาคม พ.ศ. 2023 เกี่ยวกับการออกตั๋วเงินอาวุโสที่ไม่มีหลักประกันมูลค่า 500 ล้านดอลลาร์ในอัตราดอกเบี้ย 7% ซึ่งจะครบกําหนดในปี 2031 เงินที่ได้จากการออกหุ้นกู้ครั้งนี้มีวัตถุประสงค์เพื่อชําระคืนหนี้ที่มีหลักประกันและเพื่อวัตถุประสงค์ทั่วไปของบริษัท
การเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ของ Ladder Capital ในการออกบันทึกเหล่านี้ถูกมองว่าเป็นขั้นตอนสู่การปรับโครงสร้างเงินทุนให้เหมาะสม บริษัทคาดว่าการดําเนินการนี้จะเป็น Leverage Neutral แม้ว่าต้นทุนหนี้จะสูงกว่าค่าเฉลี่ยของไตรมาสแรกที่ 6.3% เล็กน้อย ผลกระทบโดยประมาณต่อกําไรต่อหุ้น (EPS) ของบริษัทคือการเจือจางเล็กน้อยที่ 0.02 ดอลลาร์เป็น 0.03 ดอลลาร์ในระยะเวลาอันใกล้นี้ และ 0.02 ดอลลาร์ภายในปี 2025
สถาบันการเงินมองว่าการตัดสินใจเพิ่มสัดส่วนหนี้ที่ไม่มีหลักประกันในส่วนผสมการระดมทุนของ Ladder Capital เป็นการพัฒนาในเชิงบวก สัดส่วนหนี้ที่ไม่มีหลักประกันคาดว่าจะเพิ่มขึ้นเป็น 56% จากเดิม 42% การเปลี่ยนแปลงนี้ถูกมองว่าเป็นการเพิ่มความยืดหยุ่นทางการเงินของบริษัท
ปัจจุบัน Ladder Capital ซื้อขายที่ 0.84 เท่าของมูลค่าตามบัญชี ซึ่งถือว่าน่าสนใจโดยบริษัท การประเมินมูลค่านี้มาในบริบทของสถานะสภาพคล่องที่แข็งแกร่งของบริษัทและเลเวอเรจที่ค่อนข้างต่ํา ซึ่งเป็นปัจจัยสําคัญในมุมมองเชิงบวกของบริษัทที่มีต่อหุ้น
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Ladder Capital Corp ได้เห็นการพัฒนาที่สําคัญด้วยประสิทธิภาพทางการเงินและการเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ บริษัทรายงานผลประกอบการที่แข็งแกร่งสําหรับไตรมาสแรกของปี 2024 โดยมีกําไรจากการจัดจําหน่ายสูงถึง 42.3 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.33 ดอลลาร์ต่อหุ้น และผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้น 10.8% นอกจากนี้ Ladder Capital Corp ยังเพิ่มสภาพคล่องเป็นกว่า 1.5 พันล้านดอลลาร์ในขณะที่ลดเลเวอเรจที่ปรับปรุงแล้วลงเหลือ 1.5 เท่า
คณะกรรมการบริษัทอนุมัติเงินปันผลรายไตรมาสที่ 0.23 ดอลลาร์ต่อหุ้นสําหรับไตรมาสที่สองของปี 2024 ซึ่งบ่งชี้ถึงความมุ่งมั่นอย่างแน่วแน่ต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น นอกเหนือจากไฮไลท์ทางการเงินเหล่านี้แล้ว Wolfe Research ยังได้ริเริ่มการรายงานข่าวเกี่ยวกับ Ladder Capital โดยกําหนดเรตติ้ง Outperform และตั้งเป้าหมายราคาไว้ที่ 13.00 ดอลลาร์ ซึ่งบ่งชี้ถึงอัพไซด์ที่อาจเกิดขึ้น 24%
ทีมผู้บริหารของ Ladder Capital ได้แสดงมุมมองในแง่ดีอย่างระมัดระวังโดยคาดว่าจะมีการปิดสินเชื่อเพิ่มขึ้นเนื่องจากเส้นอัตราผลตอบแทนที่สูงชันในปัจจุบันแม้จะมีความท้าทายในภาคอสังหาริมทรัพย์เชิงพาณิชย์
บริษัทยังได้รับผลตอบแทนประมาณ 400 ล้านดอลลาร์ในพอร์ตเงินกู้และหลักทรัพย์ ซึ่งนับสูงที่สุดนับตั้งแต่ไตรมาสที่ 1 ปี 2022 การพัฒนาล่าสุดเหล่านี้ตอกย้ําความมุ่งมั่นของ Ladder Capital ในการรักษาสถานะทางการเงินที่แข็งแกร่งและมอบผลตอบแทนที่ปรับความเสี่ยงที่น่าสนใจสําหรับนักลงทุน
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Ladder Capital Corp (NYSE:LADR) สํารวจการเพิ่มประสิทธิภาพโครงสร้างเงินทุนด้วยการออกตั๋วเงินอาวุโสที่ไม่มีหลักประกันเมื่อเร็วๆ นี้ สถานะทางการเงินและประสิทธิภาพทางการตลาดของบริษัทให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับนักลงทุน
ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 1.48 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ที่ 15.23 Ladder Capital ดูเหมือนจะรักษาสถานะที่มั่นคงในตลาด โดยเฉพาะอย่างยิ่งอัตราเงินปันผลตอบแทนของบริษัทอยู่ที่ 8.06% สะท้อนให้เห็นถึงความมุ่งมั่นอย่างแรงกล้าในการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น ซึ่งสม่ําเสมอในช่วง 10 ปีที่ผ่านมาติดต่อกัน
เคล็ดลับ InvestingPro สําหรับ LADR เน้นย้ําถึงการจ่ายเงินปันผลที่สําคัญของบริษัทและความสามารถในการรักษาการเบิกจ่ายเหล่านี้ ซึ่งมีความเกี่ยวข้องอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาจากการออกหนี้ล่าสุดของบริษัท นอกจากนี้ สินทรัพย์สภาพคล่องของ Ladder Capital ที่เกินภาระผูกพันระยะสั้นยังชี้ให้เห็นถึงสถานะสภาพคล่องที่แข็งแกร่งซึ่งสอดคล้องกับการประเมินเชิงบวกโดย Keefe, Bruyette &; Woods ด้วยนักวิเคราะห์คาดการณ์ความสามารถในการทํากําไรสําหรับปีและสถานะการซื้อขายใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ การเคลื่อนไหวของราคาหุ้นของ LADR แม้ว่าจะผันผวน แต่ก็บ่งชี้ถึงโอกาสที่น่าสนใจสําหรับนักลงทุน
สําหรับผู้ที่ต้องการการวิเคราะห์เชิงลึกเพิ่มเติมและเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติม ให้พิจารณาใช้ประโยชน์จากข้อมูลเชิงลึกที่มีอยู่ใน InvestingPro ด้วยข้อเสนอพิเศษ ให้ใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับรายปี Pro และการสมัครสมาชิก Pro+ รายปีหรือรายปักษ์ ปัจจุบันมี InvestingPro Tips อีก 6 ข้อสําหรับ LADR ซึ่งสามารถเป็นแนวทางในการตัดสินใจลงทุนเพิ่มเติมได้
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน