เมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา Stifel บริษัทที่ให้บริการทางการเงินได้อัปเกรดหุ้น Columbia Sportswear (NASDAQ:COLM) จาก Hold เป็น Buy และเพิ่มเป้าหมายราคาเป็น $92 จาก $84 ก่อนหน้านี้ การอัพเกรดนี้เป็นผลมาจากแนวโน้มพื้นฐานที่มีแนวโน้มของบริษัทสําหรับการเพิ่มรายได้และการวิเคราะห์ประสิทธิภาพของหุ้นในอดีต
การวิเคราะห์ของ Stifel ในหัวข้อ "การประเมินระยะยาวของตัวแปรการสร้างมูลค่าหุ้นที่มีตราสินค้าของผู้บริโภค" บ่งชี้ว่างบดุลที่แข็งแกร่งของ Columbia Sportswear ควบคู่ไปกับความคาดหวังของตลาดที่ต่ําทําให้เกิดประสิทธิภาพที่เหนือกว่าที่อาจเกิดขึ้นในช่วง 12 เดือนข้างหน้า
บริษัทระบุปัจจัยหลายประการที่อาจส่งผลต่อผลตอบแทนหลายปีของ Columbia Sportswear รวมถึงศักยภาพในการสร้างรายได้ที่น่าประหลาดใจโดยเริ่มในไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณและต่อเนื่องไปจนถึงปีงบประมาณ 2025
การวิเคราะห์ยังชี้ให้เห็นถึงอัตรากําไรขั้นต้นที่เป็นไปได้และเลเวอเรจการขายทั่วไปและการบริหาร (SG&A) ที่สามารถกระตุ้นการขยายตัวของกําไรก่อนหักดอกเบี้ยและภาษี (EBIT)
นอกจากนี้ กระแสเงินสดที่มั่นคงของ Columbia Sportswear จากการดําเนินงานที่สัมพันธ์กับมูลค่าองค์กร (ผลตอบแทน CFO/EV) สถานะเงินสดสุทธิ และโครงการซื้อหุ้นคืนที่ใช้งานอยู่ ถูกมองว่าเป็นตัวบ่งชี้เชิงบวกสําหรับผลการดําเนินงานในอนาคตของหุ้น
ราคาเป้าหมาย 12 เดือนที่แก้ไขแล้วของ Stifel สําหรับ Columbia Sportswear ซึ่งปัจจุบันกําหนดไว้ที่ 92 ดอลลาร์ อิงจากมูลค่าองค์กร 10.2 เท่าของ EBITDA ทวีคูณของปีงบประมาณ 2025 ที่คาดการณ์ไว้ ราคาเป้าหมายใหม่นี้สะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นของบริษัทในศักยภาพของผลตอบแทนที่ปรับความเสี่ยงได้น่าสนใจสําหรับหุ้น Columbia Sportswear
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Columbia Sportswear รายงานผลประกอบการไตรมาสแรกสําหรับปี 2024 ซึ่งเป็นไปตามความคาดหวังในตอนแรกแม้ว่ายอดขายสุทธิจะลดลง 6% เป็น 770 ล้านดอลลาร์ บริษัทยังคงคาดการณ์ยอดขายสุทธิทั้งปี โดยคาดการณ์ว่าจะลดลง 2% ถึง 4% และเพิ่มประมาณการกําไรต่อหุ้น ระดับสินค้าคงคลังลดลงอย่างมีนัยสําคัญ 37% จากปีก่อนหน้า เนื่องจากบริษัทมุ่งเน้นการเพิ่มประสิทธิภาพการดําเนินงานและห่วงโซ่อุปทาน
บริษัทกําลังใช้กลยุทธ์เพื่อกําหนดเป้าหมายผู้บริโภคอายุน้อยและเพิ่มความพยายามทางการตลาด โดยฝ่ายบริหารคาดว่ายอดขายตรงสู่ผู้บริโภคและอีคอมเมิร์ซจะเติบโตในช่วงครึ่งหลังของปี แบรนด์เกิดใหม่ของ Columbia Sportswear เห็นผลลัพธ์ที่หลากหลาย โดย SOREL ประสบกับการลดลงและ Mountain Hardwear มียอดขายสุทธิเพิ่มขึ้น
แม้จะมีความท้าทายในปัจจุบัน แต่บริษัทก็มองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับโอกาสในการเติบโตในระยะยาว รวมถึงการเปิดตัวโครงการ Hike Society ในสหรัฐอเมริกา
Columbia Sportswear ยังอยู่ในเส้นทางที่จะประหยัดเงินได้ 125 ล้านดอลลาร์ถึง 150 ล้านดอลลาร์ภายในปี 2026 ผ่านการลดต้นทุนและประสิทธิภาพในห่วงโซ่อุปทาน นี่คือการพัฒนาล่าสุดบางส่วนในการดําเนินธุรกิจของ Columbia Sportswear
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
จากมุมมองเชิงบวกของ Stifel เกี่ยวกับ Columbia Sportswear ข้อมูลและเคล็ดลับของ InvestingPro ทําให้ภูมิทัศน์ทางการเงินของบริษัทสว่างขึ้น มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 4.5 พันล้านดอลลาร์ที่แข็งแกร่ง โดยมีอัตราส่วน P/E ที่น่าสนใจที่ 16.85 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 ซึ่งบ่งชี้ถึงหุ้นที่อาจมีมูลค่าต่ําเกินไปเมื่อเทียบกับคู่แข่งในอุตสาหกรรม นอกจากนี้ สถานะเงินสดที่แข็งแกร่งของบริษัทยังเห็นได้จากอัตรากําไรขั้นต้นที่ 50.05% ซึ่งสะท้อนถึงการดําเนินงานที่มีประสิทธิภาพและความสามารถในการสร้างรายได้ที่มั่นคง
InvestingPro Tips เน้นย้ําว่าฝ่ายบริหารของ Columbia Sportswear ได้ดําเนินการเชิงรุกในการซื้อหุ้นคืน ซึ่งเป็นการเคลื่อนไหวที่มักส่งสัญญาณถึงความมั่นใจในอนาคตของบริษัทและอาจนําไปสู่การเติบโตของกําไรต่อหุ้น นอกจากนี้ สถานะทางการเงินของบริษัทยังถูกขีดเส้นใต้ด้วยความสามารถในการรักษาการจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 19 ปีติดต่อกัน ซึ่งเป็นข้อพิสูจน์ถึงผลการดําเนินงานที่สม่ําเสมอและความมุ่งมั่นต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น สําหรับผู้อ่านที่สนใจข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติม มี InvestingPro Tips เพิ่มเติม ซึ่งสามารถเข้าถึงได้ด้วยการใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10% สําหรับ Pro รายปีและการสมัครสมาชิก Pro+ รายปีหรือรายปักษ์
ตัวชี้วัดทางการเงินและการตัดสินใจเชิงกลยุทธ์เหล่านี้โดยฝ่ายบริหารของ Columbia Sportswear อาจช่วยให้นักลงทุนเห็นภาพที่ชัดเจนขึ้นเกี่ยวกับคุณค่าของบริษัทและศักยภาพในอนาคต ซึ่งช่วยเสริมการวิเคราะห์เชิงบวกของ Stifel และการแก้ไขเป้าหมายราคา
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน