เมื่อวันพุธที่ผ่านมา Baird ได้ปรับราคาเป้าหมายสําหรับหุ้น Polaris Industries (NYSE:PII) ซึ่งเป็นบริษัทที่มีชื่อเสียงด้านการผลิตรถออฟโรด เป็น 95 ดอลลาร์จาก 100 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ ในขณะที่ยังคงเรตติ้ง Outperform ของหุ้น
การแก้ไขนี้เป็นไปตามข้อมูลเชิงลึกที่รวบรวมจากการสํารวจตัวแทนจําหน่าย 40 ราย ซึ่งเผยให้เห็นสภาพแวดล้อมการค้าปลีกแบบผสมผสาน เรนเจอร์รุ่นทําผลงานได้ดี โดยให้ผลบวกท่ามกลางยอดขายที่อ่อนตัวลงในเซ็กเมนต์อื่นๆ เช่น RZR, ATV และ marine ซึ่งมีความอ่อนไหวต่อเงื่อนไขทางการเงินมากกว่า
ตัวแทนจําหน่ายแสดงความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับค่าใช้จ่ายในการบํารุงรักษาสินค้าคงคลัง ซึ่งเป็นความเชื่อมั่นที่ Polaris Industries ยอมรับเอง บริษัทได้ประกาศแผนการที่จะลดระดับสินค้าคงคลังตลอดทั้งปีแล้ว
อย่างไรก็ตามข้อเสนอแนะจากตัวแทนจําหน่ายบ่งบอกถึงความต้องการในการลดสินค้าคงคลังอย่างมีนัยสําคัญมากกว่าที่ บริษัท วางแผนไว้ในตอนแรก เพื่อตอบสนองต่อการค้นพบเหล่านี้ Baird ได้ปรับประมาณการรายได้สําหรับ Polaris ให้ต่ํากว่าคําแนะนําของบริษัทเอง
บริษัทรับรู้มูลค่าในหุ้น Polaris ซึ่งปัจจุบันซื้อขายที่ประมาณ 11 เท่าของประมาณการกําไรต่อหุ้น (EPS) ของ Baird แม้จะมีการรับรู้มูลค่านี้ แต่บริษัทตั้งข้อสังเกตว่านักลงทุนจํานวนมากยังคงระมัดระวังโดยเลือกที่จะรอการปรับสินค้าคงคลังเพิ่มเติมก่อนที่จะตัดสินใจซื้อหุ้น
Polaris มีกําหนดจะรายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองในวันที่ 23 กรกฎาคม 2024 ซึ่งจะให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับผลการดําเนินงานทางการเงินของบริษัทและความคืบหน้าในการจัดการสินค้าคงคลัง
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Polaris Industries เป็นหัวข้อของบันทึกนักวิเคราะห์ต่างๆ DA Davidson ปรับลดราคาเป้าหมายของบริษัทลงเหลือ 75 ดอลลาร์ เนื่องจากยอดค้าปลีกรถออฟโรดในอเมริกาเหนือตกต่ําอย่างต่อเนื่อง
อย่างไรก็ตาม บริษัทคาดว่า Polaris จะรายงานผลประกอบการในไตรมาสที่สองสูงกว่าฉันทามติ โดยคาดการณ์กําไรต่อหุ้นที่ $2.42 อย่างไรก็ตาม มีความกังวลเกี่ยวกับการปรับลดคําแนะนํา EPS ทั้งปี 2567 ตามแนวโน้มของตลาดในปัจจุบัน
KeyBanc Capital Markets คงอันดับน้ําหนักเกินสําหรับ Polaris ด้วยราคาเป้าหมาย 105 ดอลลาร์ โดยอ้างถึงความเชื่อมั่นในทิศทางของบริษัทและการปรับปรุงการดําเนินงานอย่างต่อเนื่อง
บริษัทยังเน้นย้ําถึงศักยภาพในการออมเพิ่มเติมนอกเหนือจากปีงบประมาณ 2024 การมุ่งเน้นของ Polaris ในการบริหารต้นทุนและสถานะที่แข็งแกร่งในกลุ่มสาธารณูปโภคถูกบันทึกว่าเป็นปัจจัยที่เอื้อต่อความน่าดึงดูดใจของหุ้น
Baird ยังคงเรตติ้ง Outperform ใน Polaris แต่ลดเป้าหมายราคาหุ้นลงเหลือ 100 ดอลลาร์ การปรับดังกล่าวเป็นผลมาจากความกังวลอย่างต่อเนื่องเกี่ยวกับระดับสินค้าคงคลัง แม้ว่าบริษัทจะเกินความคาดหมายและยืนยันแนวทางที่มีอยู่ ในขณะเดียวกัน BMO Capital ยังคงจัดอันดับ Market Perform บน Polaris ด้วยเป้าหมายราคาคงที่ที่ 95 ดอลลาร์
การพัฒนาล่าสุดยังบ่งชี้ถึงยอดขายอุปกรณ์ฟาร์มที่ตกต่ํา ซึ่งส่งผลกระทบต่อผู้ผลิตรายใหญ่ เช่น Polaris ตัวแทนจําหน่ายหันไปใช้เครื่องลดราคาและหยุดคําสั่งซื้อใหม่เพื่อจัดการสินค้าคงคลังส่วนเกิน สถานการณ์เหล่านี้ส่งผลกระทบต่อผลกําไรทั่วทั้งภาคส่วน
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Baird ปรับมุมมองต่อ Polaris Industries (NYSE:PII) ข้อมูลแบบเรียลไทม์จาก InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับนักลงทุนที่พิจารณาหุ้น ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 4.29 พันล้านดอลลาร์และอัตราส่วน P/E อยู่ที่ 10.99 Polaris นําเสนอว่าเป็นการลงทุนที่อาจมีมูลค่าต่ําเกินไป การประเมินมูลค่านี้สอดคล้องกับการประเมินการซื้อขายหุ้นของ Baird ที่ประมาณ 11 เท่าของประมาณการกําไรต่อหุ้น
InvestingPro Tips เน้นย้ําถึงประวัติของบริษัทในการเพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 27 ปีติดต่อกัน โดยมีอัตราเงินปันผลตอบแทนปัจจุบันอยู่ที่ 3.48% ผลตอบแทนที่สม่ําเสมอต่อผู้ถือหุ้นนี้เป็นข้อพิสูจน์ถึงความยืดหยุ่นทางการเงินของบริษัท แม้ว่าจะเผชิญกับสภาพแวดล้อมการค้าปลีกที่ท้าทายก็ตาม นอกจากนี้ Polaris ยังคงจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 38 ปีติดต่อกัน ซึ่งตอกย้ําความมุ่งมั่นต่อมูลค่าของผู้ถือหุ้น ด้วยนักวิเคราะห์คาดการณ์ความสามารถในการทํากําไรสําหรับปีและผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมาปัจจัยเหล่านี้อาจให้ความมั่นใจท่ามกลางความผันผวนของราคาหุ้นล่าสุด
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์เชิงลึก InvestingPro เสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Polaris Industries ซึ่งสามารถเข้าถึงได้ที่ https://www.investing.com/pro/PII ผู้ที่สนใจสมัครสมาชิก Pro รายปีหรือรายปีหรือรายปักษ์ Pro+ สามารถใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดสูงสุด 10%
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน