เมื่อวันอังคารที่ผ่านมา Citi ได้ปรับมุมมองสําหรับ NetEase.com (NASDAQ:NTES) ซึ่งเป็นบริษัทเทคโนโลยีอินเทอร์เน็ตชั้นนําของจีน โดยลดราคาเป้าหมายจาก 123.00 ดอลลาร์เป็น 116.00 ดอลลาร์ แม้จะมีการเปลี่ยนแปลงนี้ Citi ยังคงแนะนําให้ซื้อหุ้นของบริษัท
การแก้ไขดังกล่าวเกิดขึ้นในขณะที่ Citi คาดว่า NetEase จะประกาศผลประกอบการไตรมาสที่สองประมาณกลางเดือนสิงหาคม 2024 ราคาเป้าหมายใหม่สะท้อนให้เห็นถึงการแก้ไขที่สําคัญหลายประการในประมาณการของ Citi รวมถึงผลกระทบต่อรายได้คอมพิวเตอร์ส่วนบุคคล Fantasy Westward Journey (FWJ) อันเนื่องมาจากการปรับในเกมและแพลตฟอร์มการซื้อขาย ตลอดจนสมมติฐานที่ปรับปรุงใหม่สําหรับเกมมือถือใหม่ที่มีต่อรายได้ของบริษัท
Citi คาดการณ์ว่ารายได้จากเกมพีซีจะลดลงเมื่อเทียบเป็นรายปีที่ 9%, 8% และ 7% สําหรับไตรมาสที่สอง สาม และสี่ของปี 2024 ตามลําดับ อย่างไรก็ตาม คาดว่าจะกลับสู่ภาวะปกติในไตรมาสแรกของปี 2568 การเปิดตัวเกมสําคัญที่กําลังจะมาถึง เช่น Where Winds Meet, Tian Qi Xing Dong และ Seven Days ในไตรมาสที่สามและครึ่งหลังของปีคาดว่าจะหนุนรายได้จากการเล่นเกมโดยรวม ซึ่งอาจชดเชยการลดลงของเกมพีซี
นักวิเคราะห์จาก Citi เน้นย้ําถึงโอกาสในการเล่นเกมป้องกันของ NetEase การสร้างกระแสเงินสดที่แข็งแกร่ง และผลตอบแทนที่สม่ําเสมอต่อผู้ถือหุ้นเป็นเหตุผลในการรักษาอันดับการซื้อ นอกจากนี้ นักวิเคราะห์ยังตั้งข้อสังเกตว่าราคาหุ้นของ NetEase ที่ต่ําลงเมื่อเร็วๆ นี้น่าจะสะท้อนถึงผลกระทบด้านลบของการปรับเปลี่ยน FWJ แล้ว
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ NetEase ได้รายงานผลประกอบการทางการเงินที่แข็งแกร่งสําหรับไตรมาสแรกของปี 2024 โดยมีรายได้สุทธิสูงถึง 26.9 พันล้านหยวน ซึ่งเพิ่มขึ้น 7.2% จากช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว การเติบโตนี้ได้รับแรงหนุนหลักจากพอร์ตโฟลิโอเกมที่หลากหลายของบริษัท รวมถึงเกมที่มีมายาวนานและเกมใหม่ ตลอดจนกลุ่ม Youdao และ Cloud Music
Barclays เริ่มต้นการรายงานข่าวเกี่ยวกับหุ้น NetEase โดยยอมรับการเติบโตทางการเงินอย่างมากของบริษัทและการขยายอัตรากําไรอย่างมีประสิทธิภาพ
Benchmark, CFRA และ BofA Securities ยังคงอันดับซื้อใน NetEase โดยมีเป้าหมายราคาที่ $145, $130 และ $142 ตามลําดับ บริษัทคาดว่าจะได้รับผลกระทบเชิงบวกจากการเปิดตัวเกมใหม่ รวมถึง "Naraka: Bladepoint" บนมือถือ "Where Winds Meet" สําหรับพีซี ตามด้วยเวอร์ชันมือถือ และ "Once Human"
การเปลี่ยนแปลงเชิงกลยุทธ์ของ NetEase ซึ่งรวมถึงการเข้าสู่เกมประเภทใหม่นอกเหนือจากข้อเสนอออนไลน์แบบผู้เล่นหลายคน (MMO) แบบดั้งเดิมคาดว่าจะเปิดโอกาสในการขยายธุรกิจในต่างประเทศและการเข้าสู่เกม Daily Active User (DAU) ระดับสูง
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เมื่อ NetEase (NASDAQ:NTES) เข้าใกล้รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สอง ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro ให้บริบททางการเงินที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นสําหรับนักลงทุน มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 58.76 พันล้านดอลลาร์ที่แข็งแกร่ง ซึ่งตอกย้ําสถานะที่สําคัญในอุตสาหกรรม ตัวชี้วัดสําคัญที่โดดเด่นคืออัตราส่วน P/E ของ NetEase ซึ่งอยู่ที่ 14.08 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 1 ปี 2024 แสดงให้เห็นว่าบริษัทซื้อขายด้วยการประเมินมูลค่าที่สมเหตุสมผลเมื่อเทียบกับรายได้ นอกจากนี้ อัตราส่วน PEG ที่ 0.4 ในช่วงเวลาเดียวกันบ่งชี้ถึงศักยภาพในการเติบโตเมื่อตรึงกับโมเมนตัมของรายได้
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําถึงสถานะทางการเงินที่แข็งแกร่งของ NetEase โดยสังเกตว่าบริษัทมีเงินสดมากกว่าหนี้สินในงบดุล และกระแสเงินสดของบริษัทสามารถครอบคลุมการจ่ายดอกเบี้ยได้อย่างเพียงพอ นอกจากนี้ นักวิเคราะห์ยังมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับแนวโน้มของ NetEase โดยได้ปรับรายได้ขึ้นสําหรับช่วงเวลาที่กําลังจะมาถึง การแก้ไขเหล่านี้อาจบ่งบอกถึงความสามารถของบริษัทในการนําทางผ่านความท้าทายในปัจจุบันและใช้ประโยชน์จากตําแหน่งในฐานะผู้เล่นที่โดดเด่นในอุตสาหกรรมบันเทิง
นักลงทุนที่สนใจในการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมสามารถค้นหาเคล็ดลับ InvestingPro เพิ่มเติมสําหรับ NetEase ซึ่งสามารถให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับประสิทธิภาพและศักยภาพของบริษัท หากต้องการสํารวจเคล็ดลับเหล่านี้และเข้าถึงเครื่องมือการลงทุนระดับมืออาชีพมากมาย ให้พิจารณาใช้รหัสคูปอง PRONEWS24 เพื่อรับส่วนลดเพิ่มเติม 10% สําหรับการสมัครสมาชิก Pro และ Pro+ รายปีหรือรายปักษ์
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน