เมื่อวันพุธ BMO ตลาดทุนได้ปรับแนวโน้มของ Compass Minerals International (นิวยอร์ก:CMP) โดยลดราคาเป้าหมายของบริษัทจาก 20.00 ดอลลาร์เป็น 18.00 ดอลลาร์ ในขณะที่ยังคงให้คะแนน Market Perform สําหรับหุ้น
การแก้ไขดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากการเปิดเผยผลประกอบการทางการเงินไตรมาสที่สี่ที่ล่าช้าของบริษัทสําหรับปีงบประมาณ 2024 ซึ่งสิ้นสุดในเดือนกันยายน ด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 544.6 ล้านดอลลาร์และซื้อขายใกล้ 13.14 ดอลลาร์ หุ้นลดลงกว่า 50% ในปีที่ผ่านมา จากการวิเคราะห์ของ InvestingPro คะแนนสุขภาพทางการเงินโดยรวมของบริษัทได้รับการจัดอันดับเป็น "FAIR"
บริษัทอ้างถึงงบใหม่และคําแนะนํากําไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจําหน่าย (EBITDA) สําหรับปีงบประมาณ 2025 ซึ่งสอดคล้องกับประมาณการที่ 189 ล้านดอลลาร์
EBITDA นี้ต่ํากว่าเมื่อเทียบเป็นรายปีเมื่อเทียบกับ EBITDA ของปีงบประมาณ 2024 ที่ 178.7 ล้านดอลลาร์ แต่สูงกว่าฉันทามติประมาณ 10 ล้านดอลลาร์ ข้อมูลของ InvestingPro เผยให้เห็นว่านักวิเคราะห์สามคนเพิ่งปรับลดการคาดการณ์รายได้ลง แม้ว่ารายได้สุทธิคาดว่าจะเติบโตในปีนี้
ฝ่ายบริหารของ Compass Minerals กําลังทํางานอย่างแข็งขันเพื่อปรับระดับสินค้าคงคลังให้เป็นปกติและปรับปรุงทั้งเงินทุนหมุนเวียนและประสิทธิภาพด้านต้นทุน อย่างไรก็ตาม จากข้อมูลของ BMO Capital ความพยายามเหล่านี้คาดว่าจะต้องใช้เวลาเพิ่มเติมเพื่อให้เป็นจริงอย่างสมบูรณ์
บริษัทยังแสดงความไม่แน่นอนเกี่ยวกับการมีอยู่หรือศักยภาพของข้อเสนอการเข้าซื้อกิจการที่สําคัญสําหรับบริษัท การวิเคราะห์ของ InvestingPro ระบุว่าปัจจุบันบริษัทกําลังดําเนินงานด้วยภาระหนี้สินจํานวนมากและกําลังเผาผลาญเงินสดอย่างรวดเร็ว แม้ว่าสินทรัพย์สภาพคล่องจะเกินภาระผูกพันระยะสั้นด้วยอัตราส่วน cuEBITDA ที่ 2.71
BMO Capital กําหนดเป้าหมาย EBITDA โดยประมาณ 8.5 ถึง 9 เท่าของมูลค่าองค์กรต่อ EBITDA (EV/EBITDA) ทวีคูณสําหรับปี 2025 แต่คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 7 เท่าสําหรับปี 2026 โดยสมมติว่า EBITDA เป็นปกติมากขึ้นในช่วงต่ําถึงกลาง 200 ล้านดอลลาร์ การประเมินมูลค่าที่คาดการณ์ล่วงหน้านี้สะท้อนให้เห็นถึงความคาดหวังของบริษัทสําหรับผลการดําเนินงานทางการเงินของ Compass Minerals ในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน