เมื่อวันพฤหัสบดี DA Davidson คงอันดับซื้อสําหรับ e.l.f. Beauty (นิวยอร์ก: ELF) ลดราคาเป้าหมายจาก $223.00 เป็น $170.00
การปรับเป็นไปตาม e.l.f. รายงานของ Beauty เกี่ยวกับยอดขายที่เพิ่มขึ้น 40% ซึ่งสูงกว่าฉันทามติ 11 ล้านดอลลาร์ และปรับแนวทางในปีงบประมาณ 2025 ขึ้น 35 ล้านดอลลาร์ EBITDA ของบริษัทยังเกินฉันทามติ 24 ล้านดอลลาร์ โดยมีคําแนะนําเพิ่มขึ้น 7 ล้านดอลลาร์เนื่องจากการเปลี่ยนค่าใช้จ่ายบางส่วนไปยังไตรมาสที่สามจากไตรมาสที่สอง
อีแอลเอฟ ความงามได้ให้คําแนะนําสําหรับการเติบโตของยอดขายออร์แกนิกที่ 16%-20% ในช่วงครึ่งหลังของปีงบประมาณ 2025 บริษัทคาดว่าอัตราส่วนการโฆษณาและการส่งเสริมการขาย (A&P) จะลดลงเมื่อเทียบกับ EBITDA ก่อนหน้านี้ ซึ่งคาดว่าจะนําไปสู่การเติบโตของ EBITDA เมื่อเทียบเป็นรายปีอย่างมีนัยสําคัญในไตรมาสที่สี่
นอกจากนี้ e.l.f. ความงามถูกกําหนดให้ประสบกับการเติมท่อส่งในช่วงครึ่งหลังของปีงบประมาณ 2025 เนื่องจากพื้นที่ใหม่ที่ Dollar General และการขยายตัวที่ Target
การลดราคาเป้าหมายเป็น 170.00 ดอลลาร์ขึ้นอยู่กับทวีคูณเป้าหมายที่แก้ไข 26 เท่า ลดลงจาก 38 เท่า ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการชะลอตัวของหมวด EBITDAauty DA Davidson ได้เริ่มประมาณการปีงบประมาณ 2027 และกําหนดเป้าหมายราคาใหม่ที่ 26 เท่าของ EBITDA CY26 ที่ประมาณการไว้ที่ 375 ล้านดอลลาร์
การเปลี่ยนแปลงการประเมินมูลค่านี้เกิดขึ้นท่ามกลาง e.l.f. การขยายตัวเชิงกลยุทธ์และผลการดําเนินงานทางการเงินของ Beauty ดูเหมือนจะยังคงแข็งแกร่งแม้ว่าจะมีการปรับเปลี่ยนผลประกอบการในอนาคตหลายความคาดหวังก็ตาม ความพยายามของบริษัทในการเพิ่มความร่วมมือด้านตลาด Targetugh กับผู้ค้าปลีกเช่น Dollar General และ Target เป็นองค์ประกอบที่โดดเด่นของกลยุทธ์การเติบโตในอนาคต
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ e.l.f. Beauty รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองที่น่าประทับใจ ซึ่งสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้อย่างมาก บริษัทบันทึกกําไรต่อหุ้นที่ปรับปรุงแล้วที่ 0.77 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นการก้าวกระโดดที่น่าสังเกตจากประมาณการฉันทามติของนักวิเคราะห์ที่ 0.42 ดอลลาร์ รายรับยังเพิ่มขึ้นอย่างมาก โดยเพิ่มขึ้น 40% เมื่อเทียบกับปีก่อนเป็น 301.1 ล้านดอลลาร์ ซึ่งดีกว่าการคาดการณ์ของ Wall Street ที่ 289.3 ล้านดอลลาร์
การพัฒนาล่าสุดเหล่านี้ได้รับแรงหนุนจากการเติบโตที่แข็งแกร่งทั่วทั้ง e.l.f. ช่องทางค้าปลีกและอีคอมเมิร์ซของ Beauty ในสหรัฐอเมริกาและต่างประเทศส่งผลให้ส่วนแบ่งการตลาดเพิ่มขึ้น 195 จุดพื้นฐานในสหรัฐอเมริกาในช่วงไตรมาส Tarang Amin ประธานและซีอีโอของ e.l.f. Beauty กล่าวว่า "ไตรมาสที่ 2 ถือเป็นอีกไตรมาสของการเติบโตที่สม่ําเสมอและเป็นผู้นําหมวดหมู่"
นอกจากนี้ e.l.f. Beauty ได้เพิ่มแนวโน้มปีงบประมาณ 2025 โดยคาดการณ์รายได้ 1.315-1.335 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเพิ่มขึ้นจากคําแนะนําก่อนหน้านี้ที่ 1.280-1.300 พันล้านดอลลาร์ และสูงกว่าการคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ที่ 1.3 พันล้านดอลลาร์
บริษัทยังเพิ่มการคาดการณ์ EPS ที่ปรับปรุงแล้วเป็น 3.47-3.53 ดอลลาร์ เทียบกับฉันทามติที่ 3.51 ดอลลาร์
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เพื่อเสริมการวิเคราะห์ของ DA Davidson เกี่ยวกับ e.l.f. Beauty (NYSE: ELF) ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับนักลงทุน การเติบโตของรายได้ที่น่าประทับใจของบริษัทที่ 59.01% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมาสอดคล้องกับยอดขายที่เพิ่มขึ้น 40% ที่รายงานในบทความ วิถีการเติบโตนี้ได้รับการสนับสนุนเพิ่มเติมจากเคล็ดลับของ InvestingPro ที่ระบุว่านักวิเคราะห์คาดการณ์ว่ายอดขายจะเติบโตอย่างต่อเนื่องในปีปัจจุบัน
อีแอลเอฟ อัตรากําไรขั้นต้นของ Beauty อยู่ที่ 71.0% ซึ่ง InvestingPro เน้นว่าเป็น "อัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจ" ตัวชี้วัดความสามารถในการทํากําไรที่แข็งแกร่งนี้เน้นย้ําถึงความสามารถของบริษัทในการรักษาอํานาจการกําหนดราคาและประสิทธิภาพด้านต้นทุน แม้ว่าจะขยายไปสู่พื้นที่ค้าปลีกใหม่ตามที่กล่าวไว้ในบทความก็ตาม
อย่างไรก็ตาม นักลงทุนควรทราบว่า ELF ซื้อขายที่อัตราส่วน P/E สูงที่ 47.14 ซึ่ง InvestingPro ตั้งค่าสถานะว่าเป็น "การซื้อขายที่ทวีคูณรายได้สูง" ตัวชี้วัดการประเมินมูลค่านี้อาจสะท้อนถึงความคาดหวังในการซื้อที่เติบโตสูงของตลาด ซึ่งสอดคล้องกับการจัดอันดับ Buy ที่คงอยู่ของ DA Davidson แม้ว่าราคาเป้าหมายจะลดลงก็ตาม
สําหรับผู้ที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 17 ข้อสําหรับ e.l.f. ความงามให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสุขภาพทางการเงินและตําแหน่งทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน