ธนาคารกลางสหรัฐประกาศอย่างเป็นทางการ โดยจะเริ่มลดการซื้อพันธบัตรรายเดือนลง 15,000 ล้านดอลลาร์ (คลัง 1 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ หลักทรัพย์ค้ำประกัน 5 พันล้านดอลลาร์) เริ่มตั้งแต่ปลายเดือนนี้ โดยโครงการซื้อพันธบัตรควรสิ้นสุดลงภายในเดือนมิถุนายน 2565 เฟดอธิบายว่ามาตรการกระตุ้นการระบาดใหญ่สามารถเริ่มคลี่คลายได้เนื่องจาก “ความก้าวหน้าทางเศรษฐกิจ (เกิดขึ้นแล้ว) และกำลังจะไปสู่เป้าหมายของคณะกรรมการที่ตั้งไว้ตั้งแต่เดือนธันวาคมปีที่แล้ว”
อัตราดอกเบี้ยยังถูกปล่อยไว้เช่นเดิมไม่เปลี่ยนแปลง ซึ่งเป็นไปตามคาด และยังคงใช้คำว่า "ชั่วคราว" เพื่ออธิบายภาวะเงินเฟ้อ ในขณะที่นักลงทุนบางคนเชื่อว่าคำนี้จะทำให้คำศัพท์นี้หายไป แต่ยังถือว่าไม่สำคัญเท่าไหร่ เมื่อทุกอย่างคลี่คลายแล้ว ดอลลาร์สหรัฐฯ แทบไม่เปลี่ยนแปลง (ลดลงเล็กน้อย) จากระดับก่อนประชุมธนาคารกลาง( FOMC) เมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักอื่น ๆ หุ้นและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรปิดสูงขึ้นซึ่งน่าจะเป็นประโยชน์ต่อค่าเงินเยน
เมื่อมองไปข้างหน้าถึงรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตรในวันศุกร์ นักเศรษฐศาสตร์คาดว่าการเติบโตของงานในช่วงเดือนตุลาคมจะฟื้นตัวอย่างมีนัยสำคัญ ส่วนใหญ่เชื่อมโยงกับการชะลอตัวในเดือนกันยายน เมื่อการจ้างงานนอกภาคเกษตรเพิ่มขึ้นเพียง 194,000 เท่านั้น ตัวเลขดังกล่าวคาดว่าจะเพิ่มขึ้นกว่าเท่าตัวในสัปดาห์นี้ โดยมีการคาดการณ์เป็นเอกฉันท์ที่ 450,000 จากข้อมูลของ ADP การเติบโตของเงินเดือนภาคเอกชนแข็งแกร่งมากในเดือนที่แล้ว แต่แม้ว่ากิจกรรมภาคบริการจะพุ่งสูงเป็นประวัติการณ์ในเดือนตุลาคม แต่การขาดแคลนแรงงานทำให้ดัชนีการจ้างงานลดลง ในฐานะหนึ่งในตัวชี้วัดที่สำคัญที่สุดสำหรับการจ้างงานนอกภาคเกษตร สิ่งนี้แสดงให้เห็นว่า ในขณะที่คาดว่าจะมีงานเพิ่มขึ้นในเดือนตุลาคม การเพิ่มขึ้นอาจน้อยกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้สูงเกินจริง
ธนาคารกลางอังกฤษ(BoE) จะขึ้นอัตราดอกเบี้ยในวันพฤหัสบดีหรือไม่?
ในขณะที่เรานับถอยหลังสู่รายงานการจ้างงานนอกภาคการเกษตร(NFP) ในวันศุกร์ โฟกัสของเราก็เปลี่ยนไปที่การประกาศนโยบายการเงินของธนาคารกลางอังกฤษ(BoE) ในวันพฤหัสบดี การตัดสินใจเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยของ BoE ในหลาย ๆ ด้านมีผลกระทบต่อ ค่าเงินปอนด์ มากกว่าที่ FOMC ทำต่อดอลลาร์สหรัฐฯ เนื่องจากธนาคารกลางของสหราชอาณาจักรใกล้จะขึ้นอัตราดอกเบี้ยแล้ว ในฐานะธนาคารกลางรายใหญ่แห่งที่สองที่ลดการซื้อสินทรัพย์ BoE เป็นผู้นำที่เริ่มถอนมาตรการช่วยเหลือที่ใช้รับมือกับโควิด-19 และด้วยอัตราเงินเฟ้อที่พุ่งสูงขึ้น นักลงทุนกลุ่มเล็ก ๆ เชื่อว่าจะสามารถขึ้นอัตราดอกเบี้ยได้เร็วในวันพฤหัสบดี ตลาดกำลังกำหนดราคาในระดับ 60% ของการปรับขึ้น 15bp ซึ่งหมายความว่าไม่น่าเป็นไปได้ที่การเคลื่อนไหวเต็มไตรมาส อย่างไรก็ตาม ธนาคารกลางได้ทำการปรับเล็กน้อยก่อนหน้านี้ ดังนั้นเราจึงไม่สามารถเพิกเฉยต่อความเป็นไปได้นั้นทั้งหมดออกได้
แอนดรูว์ เบลีย์ ผู้ว่าการธนาคารกลางอังกฤษ(BoE) และสมาชิกคณะกรรมการนโยบายการเงิน ไมเคิล ซอนเดอร์ส ได้แนะนำว่าอาจจำเป็นต้องมีการปรับขึ้นราคาทันที แต่ผู้กำหนดนโยบายรายอื่นต้องการเห็นการฟื้นตัวเพิ่มเติมในกิจกรรมตลาดแรงงาน หรือหลักฐานที่แสดงว่าอัตราเงินเฟ้อมีน้อยก่อนที่จะเคลื่อนไหว ด้วยอัตราการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางนิวซีแลนด์(RBNZ) ธนาคารกลางแคนาดาได้ประกาศยุติการผ่อนคลายเชิงปริมาณ และเฟดเริ่มลดการซื้อสินทรัพย์ เราคิดว่ามีโอกาสดีที่ BoE จะขึ้นอัตราดอกเบี้ย อาจไม่เต็มไตรมาส แต่อาจเพิ่มขึ้น 15bp การตึงตัวจะเป็นผลดีอย่างมากต่อดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม หาก BoE ยกเว้นการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนพฤศจิกายน การขึ้นดอกเบี้ยในเดือนธันวาคมก็มีแนวโน้มที่จะเกิดขึ้นสูง ในสถานการณ์สมมตินี้ เราคาดว่าจะไม่เห็นการเปลี่ยนแปลงใด ๆ ซึ่งอาจเป็นผลลบในขั้นต้น แต่เป็นไปในเชิงบวกในท้ายที่สุดสำหรับ GBP ไม่ว่าจะด้วยวิธีใด หากไม่มีอะไรพิศดารเกิดขึ้น เราเห็นความแข็งแกร่งของ ค่าเงินปอนด์ โดยเฉพาะเมื่อเทียบกับยูโร
สกุลเงินที่ทำผลงานดีที่สุดในวันนี้คือ ดอลลาร์นิวซีแลนด์ การเติบโตของการจ้างงานเพิ่มขึ้นในไตรมาสที่สาม ส่งผลให้อัตราการว่างงานของประเทศแตะระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ปี 2550 ที่ 3.4% ต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 3.9% และตรงกับระดับต่ำสุดเป็นประวัติการณ์ การเติบโตของค่าจ้างยังดีอยู่ โดยเพิ่มขึ้น 0.7% ข้อมูลนี้แสดงให้เห็นถึงการตัดสินใจล่าสุดของธนาคารกลางนิวซีแลนด์ในการขึ้นอัตราดอกเบี้ย ดอลลาร์ออสเตรเลีย เพิ่มขึ้นแต่ ดอลลาร์แคนาดา ถูกกดดันหลังราคาน้ำมันลดลง 4%