S&P 500 แตะ All-Time High หลัง PPI สหรัฐฯ ต่ำกว่าคาด
สรุปบทสัมภาษณ์คุณฮง ในรายการ “เราต้องรอด” ของ Wealth Me Up นะครับ
1. เข้าใจธรรมชาติของวิกฤต ตลาดหุ้นนำเศรษฐกิจ
ตลาดหุ้นเป็น “Financial Sector” แต่เศรษฐกิจ เป็น “Real Sector”
Financial จะเป็นตัวดีดเศรษฐกิจ ไม่มีประโยชน์ที่จะไปนั่งเก็งว่า GDP จะเป็นเท่าไหร่ เพราะถ้ารอให้มันกลับตัว ตลาดหุ้นจะขึ้นไปแล้ว จะทำให้เกิดค่าเสียโอกาสในการลงทุน
2. อย่าถอดใจผิดจังหวะ
เหมือนเล่นเกมส์ชกมวย สลับกันต่อยกันคนละ 1 นาที ห้ามชกกลับ ตอนนี้เรารับหมัดเค้ามาแล้ว 1 นาที แล้วจะมาบอกว่า ไม่เอาแล้วกลับบ้านดีกว่า เรารับหมัดไปเยอะแล้ว เราต้องเอาคืน
พอเวลาไม่วิกฤต เราก็อยากให้มีวิกฤต
แต่พอมีวิกฤต เรากลับกลัว ไม่กล้าลงทุน
มันกลายเป็นการถอดใจผิดจังหวะ
3. ลงทุนวันนี้เพื่อเกษียณในอีก 10 ปีข้างหน้า
• เราไม่รู้ว่าอีก 3 เดือน 6 เดือนข้างหน้า ดัชนีเป็นไงเราไม่รู้ เราไม่จำเป็นต้องรู้ แต่เรารวยได้ ถ้าขยันมากพอ
• จำกัดความโลภ ไม่ใช้มาร์จิ้น หรือ block trade มีแต่คนบ้าที่ปลูกต้นไม้วันนี้ แล้วหวังผลให้โตวันพรุ่งนี้ อย่าหวังรวยเร็วเหมือนไปเล่นคาสิโน
4. ดูกำไรหลังวิกฤต และความถูกแพงที่เหมาะสม
ปีนี้ฐานกำไรบริษัทอาจจะต่ำกว่าปกติ ให้ดูว่าหลังจากผ่านวิกฤตไปแล้วกำไรของบริษัทจะกลับมาเท่าไหร่ ดู P/E ตรงนั้นเหมาะสมกว่า และต้องมีความรู้ในบริษัทที่เราจะลงทุน ใน sector เดียวกันก็จะมีทั้งหุ้นที่ดีและไม่ดี ไม่ได้ลงทุนได้ทุกตัว และดูเทียบกับวิกฤตรอบก่อน เช่น Subprime ว่าหุ้นที่กลับขึ้นมาลักษณะเป็นอย่างไร
5. เลือกบริษัทที่มีคุณภาพ และดูว่าราคาไหนที่เหมาะสม
• ดู ROE สูงกว่าคู่แข่งอย่างต่อเนื่อง จากวิกฤตที่ผ่านมา หุ้นที่ ROE สูงจะกลับมาเติบโต
• ดู D/E สูงหรือยัง ดอกเบี้ยจ่ายเยอะแค่ไหน มี EBIT เพียงพอจ่ายมั้ย มีสภาพคล่องพอหรือเปล่า
• ดูวิสัยทัศน์ของผู้บริหารว่าทำธุรกิจแบบไหน ทำแบบเผื่อเหลือเผื่อขาด หรือทำแบบไม่รวยก็เจ๊ง
• ราคาหุ้นฟื้นตัวไปเยอะหรือยัง
6. เรียนรู้ อย่าให้โดนหลอกอีก
มิจฉาชีพหลอกเด็กไปกรรโชกทรัพย์ วันต่อมาโดนแบบเดิมอีก คราวนี้เด็กไม่ยอมไปแล้ว เพราะเรียนรู้แล้วว่ามันมาหลอก เราก็เหมือนกัน ช่วงที่โดนอย่าให้หมดตัว แต่พอกลับมาต้องกลับไป new high ให้ได้
7. สวดมนต์ เดินจงกรม นั่งสมาธิ
เพื่อให้มีสติในการตัดสินใจ ปล่อยวางชีวิต หนักแน่นในการใช้เหตุผล
บทความนี้เผยแพร่ครั้งแรกทาง Stock Vitamins-วิตามินหุ้น
