Selective ประกันภัย ในงาน KBW Insurance Conference: AI และวินัยการรับประกัน

วันพุธที่ 9 กันยายน 2026 — Selective ประกันภัย (SIGIP) ใช้เวที KBW Insurance Conference 2026 เพื่อส่งสารเรื่องวินัย ความอดทน และการลงทุนด้านเทคโนโลยี ฝ่ายบริหารระบุว่าบริษัทกําลังพึ่งพาปัญญาประดิษฐ์และแนวปฏิบัติการรับประกันภัยที่มีมายาวนาน เพื่อรับมือกับตลาดประกันภัยความรับผิดเชิงพาณิชย์ที่มีการแข่งขันสูง แม้ว่าการเติบโตของเบี้ยประกันภัยล่าสุดจะชะลอตัวและการแข่งขันทวีความรุนแรงขึ้น

ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร John Marchioni และประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงิน Patrick Brennan กล่าวว่าบริษัทมุ่งเน้นการปรับปรุงอัตรากําไรก่อน แล้วจึงค่อยขยายการเติบโต พวกเขายังอธิบายด้วยว่า AI เป็นเครื่องมือที่ช่วยให้ Selective เพิ่มประสิทธิภาพ ตัดสินใจได้แม่นยําขึ้น และเร่งพัฒนาทักษะของพนักงานใหม่

ประเด็นสําคัญ

• Selective ระบุว่าการลดลงของเบี้ยประกันภัยในไตรมาสที่สองประมาณ 10% เป็นการตัดสินใจโดยเจตนา ไม่ใช่สัญญาณของการสูญเสียส่วนแบ่งตลาดในวงกว้าง
• ราคาประกันภัยความรับผิดเชิงพาณิชย์ยังคงอยู่ในระดับตัวเลขหลักเดียวสูง เนื่องจากบริษัทยังคงมุมมองที่ระมัดระวังต่อแนวโน้มความสูญเสียและภาวะเงินเฟ้อทางสังคม
• AI กําลังเปลี่ยนจากการทดลองไปสู่การฝังตัวในกระบวนการทํางาน โดยมีการใช้งานในด้านการรับประกันภัย การเคลม และการพัฒนาซอฟต์แวร์
• ลําดับความสําคัญด้านเงินทุน ได้แก่ การเติบโตแบบออร์แกนิก เป้าหมายเงินปันผล 20% ถึง 25% ของกําไร และการซื้อคืนหุ้นเมื่อมูลค่าเหมาะสม
• ฝ่ายบริหารมองเห็นศักยภาพการเติบโตระยะยาวในสายประกันภัยส่วนบุคคล การค้ําประกัน รัฐที่กําลังขยายตัว และความสัมพันธ์กับช่องทางจําหน่ายที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้น

ผลประกอบการทางการเงินและภาพรวมตลาด

Selective ระบุว่าการลดลงของเบี้ยประกันภัยในไตรมาสที่สองประมาณ 10% สะท้อนถึงการดําเนินการของฝ่ายบริหาร ไม่ใช่การสูญเสียความสามารถในการแข่งขันอย่างกะทันหัน Brennan กล่าวว่าประมาณครึ่งหนึ่งของการลดลงมาจากการมุ่งเน้นอย่างจริงจังมากขึ้นในกลุ่มธุรกิจที่มีผลงานต่ําสุด 10% ซึ่งคิดเป็นประมาณ 10% ของพอร์ตโฟลิโอ ส่วนอีกครึ่งหนึ่งมาจากการแปลงธุรกิจใหม่ที่ลดลง เนื่องจากบริษัทยึดมั่นในแนวทางการกําหนดราคาอย่างมีวินัย

• ประมาณ 50% ของการลดลงของเบี้ยประกันภัยมาจากการไม่ต่ออายุหรือลดความเสี่ยงในบัญชีที่อ่อนแอ
• อีก 50% มาจากการแปลงธุรกิจใหม่ที่ลดลง เนื่องจาก Selective ยืนหยัดในเรื่องราคา
• ราคาประกันภัยความรับผิดยังคงอยู่ในระดับตัวเลขหลักเดียวสูงในทุกสายประกันภัยความรับผิด
• ฝ่ายบริหารระบุว่าตลาดประกันภัยความรับผิดเชิงพาณิชย์ยังคงแสดงให้เห็นอัตรากําไรที่ไม่เอื้ออํานวยและผลลัพธ์อัตราการดําเนินงานปัจจุบันที่เป็นลบ

Marchioni กล่าวว่าบริษัทเชื่อว่าราคาประกันภัยความรับผิดต้องคงอยู่ในระดับสูง เนื่องจากแนวโน้มความสูญเสียยังคงสูง โดยเฉพาะในด้านความรับผิดด้านยานยนต์และความรับผิดทั่วไป เขากล่าวว่าภาวะเงินเฟ้อทางสังคมยังไม่แสดงสัญญาณผ่อนคลาย และตลาดยังคงได้รับการสนับสนุนจากสายทรัพย์สินระยะสั้น การชดเชยแรงงาน การพัฒนาที่เอื้ออํานวย และสายประกันภัยส่วนบุคคล

Selective ยังชี้ให้เห็นถึงความแข็งแกร่งของเงินสํารองในด้านความรับผิดทั่วไป ฝ่ายบริหารระบุว่าบริษัทบันทึกความเสถียรภาพสัมพัทธ์ในเงินสํารองความรับผิดทั่วไปติดต่อกันหกไตรมาสจนถึงสิ้นปี 2024 แม้ว่าอุตสาหกรรมจะเพิ่มเงินสํารองความรับผิดทั่วไป 10 พันล้านดอลลาร์ในปี 2024 และ 8 พันล้านดอลลาร์ในปี 2025

• ฝ่ายบริหารระบุว่าได้ดําเนินการปรับเงินสํารองอย่างมีนัยสําคัญในช่วงกลางปี 2024 สําหรับอัตราความสูญเสียที่คาดหวังของปีก่อนหน้าและปีปัจจุบัน
• ระบุว่าไม่พบปัญหาที่น่าสังเกตตามปีอุบัติเหตุ ภูมิภาค หรือผลิตภัณฑ์ในเชิงลึก
• บริษัทกล่าวว่าไม่ได้ประกาศชัยชนะ แต่เชื่อว่าได้ดําเนินการล่วงหน้าก่อนสถานการณ์จะเปลี่ยนแปลง

การอัปเดตการดําเนินงานและแนวทางการรับประกันภัย

Selective อธิบายรูปแบบการรับประกันภัยของตนว่าสร้างขึ้นบนพื้นฐานของความสม่ําเสมอ ไม่ใช่เทคโนโลยีเพียงอย่างเดียว Marchioni กล่าวว่าความได้เปรียบของบริษัทมาจากการระบุความเสี่ยงและการควบคุมทีละบัญชี การกําหนดราคาตามความเสี่ยง และการสร้างผลลัพธ์การเคลมที่ดีขึ้น

เขากล่าวว่าบริษัทใช้แนวทางแบบกลุ่มในการจัดการพอร์ตโฟลิโอ โดยมุ่งเน้นอย่างชัดเจนมากขึ้นในกลุ่มธุรกิจที่อ่อนแอที่สุด 10% เป้าหมายคือการลดช่องว่างระหว่างกลุ่มที่ดีที่สุดและแย่ที่สุดเมื่อเวลาผ่านไป

• บริษัทต้องการลดช่องว่างอัตราความสูญเสียระหว่างกลุ่มที่ดีที่สุดและแย่ที่สุด
• ฝ่ายบริหารระบุว่าใช้ทั้งการปรับอัตรา การรับประกันภัย และการเปลี่ยนแปลงการเคลมเพื่อแก้ไขแรงกดดันด้านความรับผิด
• คาดว่าจะมีแรงกดดันต่อรายได้รวมอย่างต่อเนื่องหากสภาวะตลาดปัจจุบันยังคงอยู่
• อย่างไรก็ตาม บริษัทไม่เห็นความจําเป็นต้องเปลี่ยนกลยุทธ์โดยรวม

Selective ระบุว่าพื้นที่ดําเนินการสายพาณิชย์ครอบคลุม 38 รัฐในขณะนี้ โดยรัฐที่กําลังขยายตัวมีส่วนสนับสนุนเบี้ยประกันภัยที่มีผลบังคับใช้ประมาณ 430 ถึง 440 ล้านดอลลาร์ หรือประมาณ 10% ของเบี้ยประกันภัยที่มีผลบังคับใช้ทั้งหมด ฝ่ายบริหารระบุว่ารัฐใหม่เหล่านั้นมีผลงานสอดคล้องกับความคาดหวัง แม้ว่าผลลัพธ์ในปีแรกอาจมีการลงโทษอัตราความสูญเสียตามแผน

บริษัทกล่าวว่าตําแหน่งทางการตลาดของตนยังคงมีขนาดเล็กแต่มีความหมายในอุตสาหกรรมที่กระจัดกระจาย

• Selective ระบุว่ามีส่วนแบ่งตลาดประมาณ 1% ในสายพาณิชย์ระดับประเทศ
• ส่วนแบ่งของบริษัทอยู่ที่ประมาณ 1.5% ภายในพื้นที่ 38 รัฐ
• คู่แข่งรายใหญ่ที่สุดมีส่วนแบ่งเพียงกว่า 5% เล็กน้อย ซึ่งเปิดโอกาสให้เติบโตในตลาดที่กระจัดกระจาย

กลยุทธ์ปัญญาประดิษฐ์

AI เป็นหนึ่งในหัวข้อหลักของการอภิปราย Marchioni กล่าวว่า Selective กําลังก้าวข้ามการทดลองในช่วงแรกและฝัง AI ไว้ในการทํางานประจําวัน เขาอธิบายการใช้งานหลักสามประการ ได้แก่ การทําให้เป็นอัตโนมัติ การตัดสินใจที่ดีขึ้นสําหรับผู้ปฏิบัติงานด้านความรู้ และการพัฒนาเทคโนโลยีที่แข็งแกร่งขึ้น

เขากล่าวว่าบริษัทได้เปลี่ยนจากแนวทางที่กว้างและสํารวจไปสู่การใช้งานระดับองค์กรที่บังคับใช้ในบางพื้นที่ การฝึกอบรม AI ขณะนี้เป็นข้อบังคับสําหรับพนักงานทุกคน โดยมีเส้นทางการเรียนรู้ที่ปรับให้เหมาะกับบทบาทและความสนใจ

• AI ถูกใช้เพื่อทําให้งานเป็นอัตโนมัติและปรับปรุงประสิทธิภาพ
• ยังถูกใช้เพื่อให้คําแนะนําแบบเรียลไทม์แก่ผู้รับประกันภัยและเจ้าหน้าที่เคลม
• Selective มองว่า AI เป็นวิธีปรับปรุงประสิทธิภาพการพัฒนาซอฟต์แวร์
• ฝ่ายบริหารระบุว่าเครื่องมือ AI แบบ agentic สามารถสร้างตัวคูณประสิทธิภาพ 2 ถึง 10 เท่าต่อดอลลาร์ที่ลงทุน

Marchioni กล่าวว่าบริษัทเห็นคุณค่าเป็นพิเศษในการเปลี่ยนการประกันคุณภาพจากการตรวจสอบย้อนหลังไปสู่การให้คําแนะนําแบบเรียลไทม์ ในคําพูดของเขา "พลังที่แท้จริงมาเมื่อคุณสามารถนําการประกันคุณภาพและสิ่งที่มักเป็นการประเมินการตัดสินใจที่เกิดขึ้นแบบย้อนหลัง และแปลงเป็นคําแนะนําแบบเรียลไทม์"

เขายังกล่าวด้วยว่า AI สามารถช่วยให้พนักงานใหม่พัฒนาทักษะได้เร็วขึ้นและลดความเสี่ยงจากการเกษียณอายุในอุตสาหกรรม ฝ่ายบริหารอธิบายแนวคิด "หัวหน้างานดิจิทัล" ที่จะใช้การตัดสินใจด้านการรับประกันภัยหลายสิบปีเพื่อแนะนําพนักงานที่มีประสบการณ์น้อยกว่า

• AI คาดว่าจะช่วยให้ผู้รับประกันภัยและผู้ปรับเคลมในปีที่หนึ่งและสองเรียนรู้ได้เร็วขึ้น
• ฝ่ายบริหารระบุว่าอุตสาหกรรมเผชิญกับความเสี่ยงจากพนักงานสูงอายุและการขาดแคลนบุคลากร
• ความต้องการภายในสําหรับเครื่องมือ AI ถูกอธิบายว่าแข็งแกร่ง
• ผู้นําระดับสูงกําลังดูแลการเปิดตัวและการจัดการการเปลี่ยนแปลง

การแข่งขันและช่องทางจําหน่าย

Selective ระบุว่าการแข่งขันกําลังเพิ่มขึ้นในพื้นที่พาณิชย์ขนาดเล็กและกลาง ฝ่ายบริหารชี้ให้เห็นถึงนายหน้ารายใหญ่ที่เข้ามาผ่านการซื้อกิจการ รวมถึงการซื้อ USI ของ Aon และผู้ประกอบการรายใหญ่จากทั้งพื้นหลังบัญชีขนาดใหญ่และสายประกันภัยส่วนบุคคลที่เข้ามาในตลาดเดียวกัน

แม้กระนั้น Brennan กล่าวว่า Selective เชื่อว่ารูปแบบของตนยังคงเหมาะสมกับตลาด เนื่องจากพึ่งพาความสัมพันธ์ที่ลึกซึ้งกับตัวแทนจํานวนน้อยกว่า แทนที่จะครอบคลุมในวงกว้างแต่ตื้น

• บริษัทระบุว่ารูปแบบการจําหน่ายของตนขึ้นอยู่กับพันธมิตรที่น้อยกว่าแต่ลึกซึ้งกว่า
• เน้นย้ําการบริการระยะยาว ความสม่ําเสมอในการรับประกันภัย และความแข็งแกร่งของผลิตภัณฑ์
• ฝ่ายบริหารระบุว่าสามารถทํางานร่วมกับทั้งแพลตฟอร์มการวางแผนแบบรวมศูนย์และผู้ตัดสินใจค้าปลีกในท้องถิ่น
• ระบุว่าคู่แข่งที่มีวินัยสามารถเป็นประโยชน์ได้เพราะสนับสนุนการกําหนดราคาที่สมเหตุสมผล

Brennan กล่าวว่าความลึกของความสัมพันธ์เป็นข้อได้เปรียบสําคัญ เขากล่าวว่า Selective แจ้งตัวแทนล่วงหน้า 90 ถึง 120 วันเกี่ยวกับบัญชีที่อาจเผชิญกับเป้าหมายอัตราที่สูงขึ้นและบัญชีที่อาจได้รับการรักษาไว้อย่างแข็งขันมากขึ้น

"มีการมุ่งเน้นและให้ความสําคัญอย่างมากในการสร้างการเข้าถึงทีมผู้นําของเราทั่วทั้งเครือข่ายตัวแทน" Brennan กล่าว โดยเสริมว่าการเข้าถึงนี้ช่วยรักษาความไว้วางใจในช่วงเวลาที่ยากลําบาก

การจัดการเงินทุนและแนวโน้มระยะยาว

Selective ระบุว่ากลยุทธ์เงินทุนมีสามลําดับความสําคัญ ได้แก่ ลงทุนในการเติบโตแบบออร์แกนิกที่ทํากําไรได้ จ่ายเงินปันผลที่แข่งขันได้ และซื้อคืนหุ้นเมื่อมูลค่าและระดับเงินทุนทําให้น่าสนใจ

• เป้าหมายเงินปันผลยังคงอยู่ที่ 20% ถึง 25% ของกําไร
• การซื้อคืนหุ้นเป็นโอกาสนิยม ไม่ใช่อัตโนมัติ
• ฝ่ายบริหารระบุว่าเงินทุนส่วนเกินอาจส่งผลกระทบต่อผลตอบแทนต่อส่วนของผู้ถือหุ้น
• ระบุว่าการนําเงินทุนไปใช้ขึ้นอยู่กับสภาพแวดล้อมการเติบโต

Marchioni ปฏิเสธแนวคิดที่ว่าฤดูกาลภัยพิบัติที่เอื้ออํานวยควรเปลี่ยนแผนการลงทุนระยะยาว เขากล่าวว่า Selective ต้องคงความสม่ําเสมอตลอดวัฏจักรเพราะไม่สามารถเคลื่อนย้ายเงินทุนเข้าและออกจากตลาดได้เร็วเท่ากับบริษัทประกันภัยต่อ

เขากล่าวว่าการดําเนินการปัจจุบันของบริษัทมุ่งหมายเพื่อปรับปรุงอัตรากําไรและเตรียมพร้อมสําหรับการเติบโตที่เร็วขึ้นในภายหลัง "การดําเนินการที่เรากําลังทํา จากมุมมองด้านราคาและการรับประกันภัย ได้รับการออกแบบมาเพื่อให้เราปรับปรุงอัตรากําไร" เขากล่าว "เพื่อนําเราไปสู่จุดที่เราบรรลุอัตรากําไรเป้าหมายในสายพาณิชย์ ซึ่งจะนําเราไปสู่เส้นทางการเร่งการเติบโตในอนาคต"

การอัปเดตผลิตภัณฑ์และกลุ่มธุรกิจ

Selective ยังหารือเกี่ยวกับธุรกิจขนาดเล็กหลายแห่งที่บริษัทมองว่าเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์การกระจายความเสี่ยง

• สายประกันภัยส่วนบุคคล: ฝ่ายบริหารระบุว่าความสามารถในการทํากําไรกําลังปรับปรุง โดยการเติบโตของบ้านกําลังเกิดขึ้นในขณะที่การเติบโตของยานยนต์ยังคงเป็นลบ บริษัทอธิบายว่าบ้านระดับหรูเป็นตัวเลือกที่เหมาะสมกับรูปแบบของบริษัท
• การค้ําประกัน: ธุรกิจยังคงอยู่ที่ประมาณ 1% ของพอร์ตโฟลิโอ แต่ Selective เรียกมันว่าโอกาสที่มีอัตรากําไรสูงพร้อมพื้นที่ขยายตัว
• E&S: ธุรกิจส่วนเกินและส่วนเพิ่มเติมเติบโตขึ้นเป็นประมาณ 13% ของรายได้จากศูนย์ในปี 2012
• การก่อสร้าง: ฝ่ายบริหารระบุว่าความเสี่ยงด้านการก่อสร้างไม่แสดงการลดลงอย่างมีนัยสําคัญในครึ่งแรกของปี 2024 และระดับเบี้ยประกันภัยและความเสี่ยงในการต่ออายุยังคงมีเสถียรภาพ

Selective ระบุว่าไม่ได้วางแผนการขยายตัวครั้งใหญ่เข้าสู่ฟลอริดา แคลิฟอร์เนีย หรือเท็กซัสในระยะใกล้ แต่ต้องการเติบโต

บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน