Black Stone Minerals, LP (นิวยอร์ก: BSM) รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สามสําหรับปี 2024 โดยยังคงรักษาการกระจายที่สม่ําเสมอแม้ว่าการผลิตจะลดลงเนื่องจากความผันผวนของตลาดก๊าซธรรมชาติ รายได้สุทธิของบริษัทอยู่ที่ 92.7 ล้านดอลลาร์ โดยมี EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 86.4 ล้านดอลลาร์ Black Stone Minerals ยังคงดําเนินกลยุทธ์การได้มาซึ่งแร่ โดยเพิ่มสินทรัพย์ 15 ล้านดอลลาร์ในช่วงไตรมาส และวางแผนที่จะแสวงหาโอกาสที่เพิ่มขึ้นมากขึ้น การเรียกผลประกอบการยังเน้นย้ําถึงการพัฒนาบ่อน้ําที่ประสบความสําเร็จในเท็กซัสตะวันออกและลุยเซียนา โดยมีความคาดหวังว่าจะมีกิจกรรมและการพัฒนาเพิ่มเติมในภูมิภาคเหล่านี้
ประเด็นสําคัญ
- Black Stone Minerals ยังคงจัดจําหน่ายรายไตรมาสไว้ที่ 0.375 ดอลลาร์ต่อหน่วย แม้ว่า EBITDA จะลดลง
- รายได้สุทธิไตรมาสที่ 3 อยู่ที่ 92.7 ล้านดอลลาร์ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 86.4 ล้านดอลลาร์
- บริษัทเพิ่มทรัพย์สินแร่ธาตุและค่าลิขสิทธิ์ 15 ล้านดอลลาร์ในช่วงไตรมาส
- การพัฒนาบ่อน้ําที่ประสบความสําเร็จในเท็กซัสตะวันออกและลุยเซียนาด้วยอัตราการผลิตเริ่มต้นสูงถึง 25 ล้านลูกบาศก์ฟุตต่อวัน
- วงเงินสินเชื่อของบริษัทได้รับการยืนยันอีกครั้งที่ 580 ล้านดอลลาร์ โดยไม่มีการกู้ยืมที่ค้างชําระในปืนลูกโม่
แนวโน้มบริษัท
- Black Stone Minerals ยังคงมั่นใจในตําแหน่งพื้นที่และมุ่งเน้นไปที่การเพิ่มโอกาสในการพัฒนาผ่านการเข้าซื้อกิจการตามเป้าหมาย
- บริษัทได้รับแร่ธาตุและค่าลิขสิทธิ์ประมาณ 80 ล้านดอลลาร์ตั้งแต่ไตรมาสที่ 4 ปี 2023
- วางแผนที่จะแสวงหาโอกาสที่เพิ่มขึ้นเพื่อขับเคลื่อนมูลค่าผู้ถือหุ้นในระยะยาวต่อไป
ไฮไลท์ Bearish
- ปริมาณการผลิตลดลงจากไตรมาสที่แล้ว เนื่องจากความผันผวนของตลาดก๊าซธรรมชาติ
ไฮไลท์ Bullish
- Black Stone Minerals ยังคงจัดจําหน่าย ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นในความแข็งแกร่งทางการเงินและแนวโน้มในอนาคต
- บริษัทมีงบดุลที่มั่นคงและมีสภาพคล่องเพียงพอ ให้ความยืดหยุ่นในวัฏจักรตลาดแบบไดนามิก
- กว่า 60% ของปริมาณก๊าซและน้ํามันที่คาดการณ์ไว้ได้รับการป้องกันความเสี่ยงในช่วงที่เหลือของปี 2024 ซึ่งให้การป้องกันความผันผวนของราคาในระยะสั้น
พลาด
- การผลิตแร่และค่าลิขสิทธิ์ลดลงเล็กน้อยเป็น 35,300 BOE ต่อวัน โดยมีการผลิตรวมอยู่ที่ 37,400 BOE ต่อวัน
ไฮไลท์ Q&A
- ในการตอบกลับ Timothy Rezvan จาก KeyBanc ตลาดทุน Taylor DeWalch ได้กล่าวถึงกิจกรรมอย่างต่อเนื่องของบริษัทและความร่วมมือกับ Aethon และความมุ่งมั่นในการพัฒนา Shelby Trough
- จังหวะการเข้าซื้อกิจการของบริษัทในพื้นที่ชายฝั่งอ่าวไทยถูกตั้งคําถาม โดย DeWalch ระบุถึงจังหวะที่สะดวกสบาย แต่เปิดกว้างในการประเมินโอกาสอย่างต่อเนื่อง
ผลประกอบการไตรมาสที่สามของ Black Stone Minerals สะท้อนให้เห็นถึงบริษัทที่เผชิญกับความท้าทายของตลาดก๊าซธรรมชาติที่ผันผวนในขณะที่ยังคงมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์ในการเติบโตและการพัฒนา ฐานะทางการเงินที่แข็งแกร่งของบริษัทและกลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงเชิงรุกทําให้สามารถรักษาการจัดจําหน่ายและดําเนินโครงการเข้าซื้อกิจการต่อไปได้ ด้วยการพัฒนาอย่างต่อเนื่องในเท็กซัสตะวันออกและลุยเซียนาและความมุ่งมั่นที่จะทํางานร่วมกับผู้ประกอบการเพื่อการพัฒนาระยะยาว Black Stone Minerals มีเป้าหมายที่จะเพิ่มมูลค่าผู้ถือหุ้นและใช้ประโยชน์จากการปรับปรุงที่คาดการณ์ไว้ในตลาดก๊าซธรรมชาติ
รายงานผลประกอบการล่าสุดของ Black Stone Minerals (NYSE: BSM) สอดคล้องกับตัวชี้วัดและข้อมูลเชิงลึกที่สําคัญหลายประการจาก InvestingPro ความสามารถของบริษัทในการรักษาการกระจายรายไตรมาสไว้ที่ 0.375 ดอลลาร์ต่อหน่วย แม้จะมีความท้าทายในการผลิต แต่ก็สะท้อนให้เห็นในข้อมูลของ InvestingPro ซึ่งแสดงให้เห็นถึงผลตอบแทนจากเงินปันผลที่สําคัญที่ 10.06% ผลตอบแทนที่สูงนี้ได้รับการสนับสนุนจากเคล็ดลับ InvestingPro ที่ระบุว่า BSM "จ่ายเงินปันผลที่สําคัญให้กับผู้ถือหุ้น" และ "ได้จ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 10 ปีติดต่อกัน"
ความแข็งแกร่งทางการเงินของบริษัทได้รับการเน้นย้ําเพิ่มเติมด้วยอัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจที่ 85.23% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 3 ปี 2024 สิ่งนี้สอดคล้องกับเคล็ดลับ InvestingPro ที่เน้น "อัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจ" ของ BSM อัตรากําไรที่แข็งแกร่งดังกล่าวทําให้บริษัทมีความยืดหยุ่นทางการเงินในการดําเนินกลยุทธ์การได้มาซึ่งแร่ธาตุและรักษาการกระจายแม้ในตลาดก๊าซธรรมชาติที่ผันผวน
แม้จะมีความท้าทายในปริมาณการผลิต แต่อัตราส่วน P/E ของ Black Stone Minerals ที่ 9.14 บ่งชี้ว่าหุ้นอาจมีมูลค่าต่ําเกินไปเมื่อเทียบกับรายได้ สิ่งนี้อาจดึงดูดนักลงทุนที่มีคุณค่า โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาถึงกิจกรรมการพัฒนาอย่างต่อเนื่องของบริษัทและการเข้าซื้อกิจการเชิงกลยุทธ์
InvestingPro เสนอเคล็ดลับเพิ่มเติมที่สามารถให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของ BSM นักลงทุนที่สนใจในการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้นสามารถสํารวจเคล็ดลับเพิ่มเติม 7 ข้อที่มีอยู่ใน InvestingPro ซึ่งอาจนําเสนอมุมมองที่มีคุณค่าเกี่ยวกับโอกาสในอนาคตและศักยภาพในการลงทุนของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน