Arcosa, Inc. (นิวยอร์ก: ACA) รายงานผลการดําเนินงานทางการเงินที่แข็งแกร่งในไตรมาสที่สามของปี 2024 โดยมีรายได้รวมเพิ่มขึ้น 14% และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วเพิ่มขึ้น 39% การเปลี่ยนแปลงเชิงกลยุทธ์ของบริษัท รวมถึงการขายธุรกิจชิ้นส่วนเหล็กและการเข้าซื้อกิจการ Stavola ได้ยกระดับตําแหน่งทางการตลาดของบริษัท
ด้วยการมุ่งเน้นไปที่การลดเลเวอเรจ Arcosa ได้ปรับคําแนะนํา capEBITDAxpenditure ทั้งปี และเพิ่มรายได้และคําแนะนํา EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วสําหรับปี 2024 โดยพิจารณาจากผลการดําเนินงานตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบันและการเข้าซื้อกิจการเชิงกลยุทธ์
EBITDA>ประเด็นสําคัญ
- Arcosa รายงานรายได้รวมเพิ่มขึ้น 14% และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วเพิ่มขึ้น 39% สําหรับไตรมาสที่ 3 ปี 2024
- บริษัทเสร็จสิ้นการขายธุรกิจชิ้นส่วนเหล็กและเข้าซื้อกิจการ Stavola เพื่อเพิ่มรอยเท้ารวม
- ปรับปรุงคําแนะนํา fEBITDAar CapEx เป็น 180 ล้านดอลลาร์ถึง 195 ล้านดอลลาร์ โดยมุ่งเน้นไปที่โครงการการเติบโตที่สําคัญ
- เพิ่มคําแนะนํารายได้ปี 2024 เป็น 2.56 พันล้านดอลลาร์เป็น 2.63 พันล้านดอลลาร์ และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วเป็น 435 ล้านดอลลาร์เป็น 450 ล้านดอลลาร์
- คาดว่าจะคืนเป้าหมายเลเวอเรจสุทธิระยะยาวของ EBITDA ภายใน 18 เดือน
แนวโน้มบริษัท
- เพิ่มคําแนะนํารายได้สําหรับปี 2024 เป็น 2.56 พันล้านดอลลาร์เป็น 2.63 พันล้านดอลลาร์
- คําแนะนํา EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วสําหรับปี 2024 สะท้อนให้เห็นถึงการเพิ่มขึ้น 34% เมื่อเทียบเป็นรายปี
- ผลกระทบเชิงบวกที่คาดหวังจากการดําเนินการเชิงกลยุทธ์และปัจจัยพื้นฐานของตลาดที่ดี
- มองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับปี 2025 ด้วยอุปสงค์ที่เพิ่มขึ้นในภาคส่วนต่างๆ แม้จะมีความไม่แน่นอนในปัจจุบัน
- ความมุ่งมั่นในการสร้างสมดุลระหว่างการลงทุนเพื่อการเติบโตกับการลดหนี้และการรักษากระแสเงินสด
ไฮไลท์ Bearish
- รายได้จากส่วนผลิตภัณฑ์ก่อสร้าง EBITDA ทรงตัวเมื่อเทียบเป็นรายปี ซึ่งได้รับผลกระทบจากการลดลงของรายได้จากการขนส่งสินค้าและการขายกิจการ
- กลุ่มผลิตภัณฑ์ Transportation ได้รับผลกระทบจากการขายชิ้นส่วนเหล็ก ส่งผลให้การรับรู้รายได้ 14 ล้านดอลลาร์และขาดทุน EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว 1 ล้านดอลลาร์
ไฮไลท์ Bullish
- ส่วนโครงสร้างทางวิศวกรรมมีรายได้เพิ่มขึ้น 26% โดยได้รับแรงหนุนจากปริมาณหอกลมที่สูงขึ้นและการเข้าซื้อกิจการของ Ameron
- บริษัทจองเรือบรรทุกถังเต็มแล้วในปี 2025 และมีงานค้างที่แข็งแกร่งสําหรับเรือบรรทุกถัง
- คาดว่าจะมีการเพิ่มขึ้นของราคาตัวเลขสองหลักต่ำสุดจนถึงปี 2024 ซึ่งส่งผลต่อโมเมนตัมในปี 2025
พลาด
- แม้จะมีผลการดําเนินงานโดยรวมที่แข็งแกร่ง แต่กลุ่มผลิตภัณฑ์ก่อสร้างมีรายได้ทรงตัวเนื่องจากรายได้จากการขนส่งสินค้าที่ลดลงและการขายกิจการ
ไฮไลท์ Q&A
- ฝ่ายบริหารเน้นย้ําถึงการมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์ที่อัตรากําไรมากกว่าปริมาณสําหรับปีปัจจุบัน
- การเข้าซื้อกิจการขนาดเล็กในปี 2023 คาดว่าจะช่วยเพิ่มอัตรากําไร
- การรวมกิจการเข้าซื้อกิจการ Stavola ดําเนินไปอย่างราบรื่น คาดว่าจะมีการปรับปรุงบริษัท และการดําเนินงาน
- บริษัทมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับการขยายความพยายามในการรีไซเคิลในนิวเจอร์ซีย์และเพนซิลเวเนีย โดยใช้ประโยชน์จากการดําเนินงานที่ประสบความสําเร็จในเท็กซัสและแอริโซนา
ผลประกอบการไตรมาสที่สามของ Arcosa, Inc. แสดงให้เห็นถึงวิถีการเติบโตที่มั่นคงและการดําเนินการเชิงกลยุทธ์ โดยบริษัทประสบความสําเร็จในการนําทางการเปลี่ยนแปลงของตลาดและใช้ประโยชน์จากการทํางานร่วมกันในการเข้าซื้อกิจการ แนวทางที่เพิ่มขึ้นสําหรับปี 2024 และการมุ่งเน้นไปที่การลดเลเวอเรจและกระแสเงินสดเน้นย้ําถึงความเชื่อมั่นของฝ่ายบริหารในทิศทางของบริษัท ในขณะที่ Arcosa ยังคงใช้ประโยชน์จากตําแหน่งทางการตลาดที่แข็งแกร่ง นักลงทุนและผู้มีส่วนได้ส่วนเสียจะจับตาดูการอัปเดตสิ้นปีและความคืบหน้าสู่เป้าหมายทางการเงินระยะยาวของบริษัทอย่างใกล้ชิด
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของ Arcosa ในไตรมาสที่ 3 ปี 2567 ได้รับแรงหนุนเพิ่มเติมจากข้อมูลจาก InvestingPro มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของ ThEBITDAany อยู่ที่ 4.58 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการมีอยู่ของ sigEBITDAnt ในผลิตภัณฑ์และบริการที่เกี่ยวข้องกับโครงสร้างพื้นฐาน EBITDAr การเติบโตของรายได้ของ Arcosa ที่ 13.66% ในไตรมาสที่ 2 ปี 2024 สอดคล้องกับรายได้รวมที่เพิ่มขึ้น 14% ที่รายงานในไตรมาสที่ 3 ซึ่งบ่งชี้ถึงการเติบโตที่สม่ําเสมอในแต่ละไตรมาส
ข้อมูลของ InvestingPro แสดงให้เห็นว่าการเติบโตของ EBITDA ของ Arcosa ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 อยู่ที่ 14.39% ซึ่งสอดคล้องกับรายงานของบริษัทที่เพิ่มขึ้น 39% ใน EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วสําหรับไตรมาสที่ 3 วิถีการเติบโตนี้สนับสนุนการตัดสินใจของฝ่ายบริหารในการเพิ่มคําแนะนําทั้งปีสําหรับทั้งรายได้และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว
เคล็ดลับของ InvestingPro เน้นย้ําว่า Arcosa มีราคาเพิ่มขึ้นอย่างมากในช่วงหกเดือนที่ผ่านมา โดยข้อมูลแสดงให้เห็นว่าราคาผลตอบแทนรวม 25.32% ในช่วงเวลานี้ ความเชื่อมั่นของตลาดในเชิงบวกนี้สอดคล้องกับผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของบริษัทและการเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ รวมถึงการขายกิจการธุรกิจชิ้นส่วนเหล็กและการเข้าซื้อกิจการ Stavola
เคล็ดลับ InvestingPro ที่เกี่ยวข้องอีกประการหนึ่งบ่งชี้ว่า Arcosa ดําเนินงานด้วยหนี้ในระดับปานกลาง สิ่งนี้มีความเกี่ยวข้องโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาจากบริษัทที่ให้ความสําคัญกับการลดเลเวอเรจและความคาดหวังที่จะกลับสู่เป้าหมายเลเวอเรจสุทธิระยะยาวภายใน 18 เดือน ตามที่กล่าวไว้ในบทความ
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 6 ข้อสําหรับ Arcosa เพื่อให้เข้าใจอย่างลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน