Applied Industrial Technologies (นิวยอร์ก: AIT) รายงานผลประกอบการที่หลากหลายในการแถลงผลประกอบการไตรมาสที่ 1 ปีงบประมาณ 2025 โดยมียอดขายรายวันลดลง 3% เมื่อเทียบเป็นรายปีและกระแสเงินสดอิสระเป็นประวัติการณ์ บริษัทได้เพิ่มคําแนะนํา EPS สําหรับปีงบประมาณ 2025 และรักษาแนวทางการขาย ซึ่งส่งสัญญาณการมองโลกในแง่ดีสําหรับสภาวะตลาดในช่วงครึ่งหลังของปีงบประมาณ แม้จะมีการลดลงของส่วนงานและแรงกดดันด้านมาร์จิ้น แต่ AIT ก็มุ่งเน้นไปที่การลงทุนเชิงกลยุทธ์และการเข้าซื้อกิจการเพื่อขับเคลื่อนการเติบโตในอนาคต
ประเด็นสําคัญ
- ยอดขายรายวันแบบออร์แกนิกในไตรมาสที่ 1 ปีงบประมาณ 2025 ของ AIT ลดลง 3% โดยปิดตลาดอย่างแข็งแกร่งในเดือนกันยายน
- มีกระแสเงินสดอิสระเป็นประวัติการณ์ ซึ่งเพิ่มขึ้นเกือบสองเท่าจากปีก่อนหน้า
- 13 จาก 30 ตลาดชั้นนํามีการเติบโต โดยมีจุดแข็งที่โดดเด่นในด้านอาหารและเครื่องดื่ม โลหะหลัก และการขนส่ง
- ส่วนศูนย์บริการมียอดขายแบบออร์แกนิกลดลง 1.4% ในขณะที่ส่วน Engineered Solutions มียอดขายแบบออร์แกนิกลดลง 6% แต่คําสั่งซื้อดีขึ้นภายในสิ้นไตรมาส
- คําแนะนํา EPS สําหรับปีงบประมาณ 2025 เพิ่มขึ้นเป็น $9.25-$10 โดยคาดว่ายอดขายจะทรงตัวในปลายปี
- การลงทุนในเทคโนโลยี ความสามารถด้านวิศวกรรม และการอัพเกรดสิ่งอํานวยความสะดวกยังคงดําเนินต่อไป โดยมุ่งเน้นไปที่มูลค่าของผู้ถือหุ้นผ่านการเติบโตแบบออร์แกนิกและการเข้าซื้อกิจการ
- การมองโลกในแง่ดีสําหรับการใช้จ่ายด้านเงินทุนของลูกค้าที่เพิ่มขึ้นในภาคระบบอัตโนมัติและเทคโนโลยีแม้จะมีความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ
แนวโน้มบริษัท
- คําแนะนํา EPS สําหรับปีงบประมาณ 2025 เพิ่มขึ้นเป็นช่วง $9.25-$10
- คําแนะนําการขายยังคงอยู่ระหว่างลดลง 2.5% และเพิ่มขึ้น 2.5%
- คาดการณ์การใช้จ่ายด้านเงินทุนของลูกค้าที่เพิ่มขึ้นในช่วงครึ่งหลังของปีงบประมาณ 2025 โดยเฉพาะอย่างยิ่งในภาคระบบอัตโนมัติและเทคโนโลยี
ไฮไลท์ Bearish
- ยอดขายออร์แกนิกในกลุ่ม Engineered Solutions ลดลง 6.1% เนื่องจากอุปสงค์ที่ลดลงและการลดสต็อก
- อัตรากําไรขั้นต้นลดลงเล็กน้อยเป็น 29.6% โดยได้รับแรงหนุนจากค่าใช้จ่าย LIFO และส่วนผสมการขายที่ไม่เอื้ออํานวย
- อัตรากําไร EBITDA ลดลงสะท้อนให้เห็นถึงการลดเบลดเบลดเบี้ยวของค่าใช้จ่ายท่ามกลางยอดขายที่ลดลง
ไฮไลท์ Bullish
- มีกระแสเงินสดอิสระเป็นประวัติการณ์ ซึ่งเพิ่มขึ้นเกือบสองเท่าจากปีก่อนหน้า
- โมเมนตัมเชิงบวกในภาคเทคโนโลยีและระบบอัตโนมัติ โดยมีการเติบโตเป็นตัวเลขสองหลัก
- ไปป์ไลน์ที่แข็งแกร่งสําหรับการเข้าซื้อกิจการและการซื้อหุ้นคืนที่เพิ่มขึ้นเนื่องจากสถานะเงินสดที่ดี
พลาด
- กําไรต่อหุ้นลดลงเหลือ 2.36 ดอลลาร์ ลดลงเล็กน้อยจากปีก่อนหน้า
- ยอดขายออร์แกนิก segEBITDA ของศูนย์บริการลดลง 1.4% เมื่อเทียบเป็นรายปี
- อัตรากําไร EBITDA ต่ํากว่าคําแนะนําเล็กน้อยเนื่องจากการเปรียบเทียบเวลาและปีก่อนหน้า
ไฮไลท์ Q&A
- AIT ไม่ได้ลดสินค้าคงคลัง แต่ลงทุนเพื่อความพร้อมสําหรับความต้องการของลูกค้า
- คาดว่าจะฟื้นตัวของอุปสงค์ในช่วงต้นปี 2568 โดยเฉพาะในภาคโมบายล์ออฟไฮเวย์
- โดยทั่วไปแล้วไตรมาสที่ 1 จะแสดงอัตรากําไรขั้นต้นที่อ่อนแอที่สุด แต่ผู้นํามั่นใจในการพัฒนายอดขายและแนวโน้มอัตรากําไรในช่วงที่เหลือของปี
Applied Industrial Technologies ยังคงนําทางสภาวะตลาดที่หลากหลายโดยมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์ในการเติบโตผ่านการลงทุนด้านเทคโนโลยีและระบบอัตโนมัติ กระแสเงินสดอิสระที่แข็งแกร่งของบริษัทและคําแนะนํา EPS ที่เพิ่มขึ้นสะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นในกลยุทธ์การดําเนินงานและตําแหน่งทางการตลาด แม้จะมีอุปสรรคในกลุ่มต่างๆ แต่ฝ่ายบริหารของ AIT ยังคงมุ่งมั่นที่จะใช้ประโยชน์จากโอกาสทางการตลาดและเพิ่มมูลค่าผู้ถือหุ้นเมื่อปีงบประมาณ 2025 ดําเนินไป
การลงทุนนิวยอร์กข้อมูลเชิงลึก
Applied Industrial Technologies (NYSE: AIT) ยังคงแสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นทางการเงินและการเติบโตเชิงกลยุทธ์แม้จะมีสภาวะตลาดที่หลากหลาย จากข้อมูลของ InvestingPro บริษัทมีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด 8.88 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการมีอยู่อย่างมากในภาคการจัดจําหน่ายอุตสาหกรรม
หนึ่งในเคล็ดลับ InvestingPro ที่โดดเด่นที่สุดคือ AIT ได้เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 15 ปีติดต่อกัน ซึ่งเน้นย้ําถึงความมุ่งมั่นของบริษัทในการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น สิ่งนี้สอดคล้องกับผลการดําเนินงานกระแสเงินสดที่แข็งแกร่งของบริษัทที่กล่าวถึงในรายงานผลประกอบการ นอกจากนี้ AIT ยังรักษาการจ่ายเงินปันผลไว้เป็นเวลา 54 ปีติดต่อกันอย่างน่าประทับใจ ซึ่งเน้นย้ําถึงเสถียรภาพทางการเงินในระยะยาว
อัตราส่วน P/E ของบริษัทที่ 23.29 บ่งชี้ว่านักลงทุนยินดีจ่ายเบี้ยประกันภัยสําหรับหุ้นของ AIT ซึ่งอาจเป็นเพราะผลการดําเนินงานที่สม่ําเสมอและแนวโน้มการเติบโต สิ่งนี้ได้รับการสนับสนุนเพิ่มเติมจากเคล็ดลับ InvestingPro อีกข้อหนึ่งที่ระบุว่า AIT แสดงผลตอบแทนที่สูงในช่วงปีที่ผ่านมา โดยผลตอบแทนรวมของราคา 1 ปีอยู่ที่ 53.59% ตามข้อมูลล่าสุด
การให้ความสําคัญกับการลงทุนเชิงกลยุทธ์และการเข้าซื้อกิจการของ AIT สะท้อนให้เห็นในฐานะทางการเงินที่มั่นคง ข้อมูลของ InvestingPro แสดงให้เห็นว่าบริษัทดําเนินงานด้วยหนี้สินในระดับปานกลางและสินทรัพย์สภาพคล่องเกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งให้ความยืดหยุ่นทางการเงินสําหรับความคิดริเริ่มการเติบโตในอนาคต
คําแนะนํา EPS ที่เพิ่มขึ้นของบริษัทสําหรับปีงบประมาณ 2025 สอดคล้องกับเคล็ดลับ InvestingPro ที่ EBITDAts คาดการณ์ว่าบริษัทจะทํากําไรได้ในปีนี้ ด้วยรายได้ 4.48 พันล้านดอลลาร์ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา และ EBITDA 540.97 ล้านดอลลาร์ AIT แสดงให้เห็นถึงความสามารถในการสร้างรายได้จํานวนมาก ซึ่งสนับสนุนแนวโน้มในแง่ดีในช่วงครึ่งหลังของปีงบประมาณ
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 12 ข้อสําหรับ AIT ซึ่งให้ข้อมูลเชิงลึกที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน