เมื่อวันที่ 22 ตุลาคม 2024 3M (นิวยอร์ก: MMM) รายงานไตรมาสที่สามในเชิงบวก โดยมีกําไรต่อหุ้นที่ไม่ใช่ GAAP เพิ่มขึ้น 18% และรายได้ทั่วไปเติบโต 1% การให้ความสําคัญกับประสิทธิภาพการดําเนินงานและการปรับปรุงการวิจัยและพัฒนาของบริษัทได้นําไปสู่การเพิ่มขึ้นของแนวทาง EPS ทั้งปีและกระแสเงินสดอิสระที่แข็งแกร่ง Bill Brown ซีอีโอและ CFO Anurag Maheshwari ได้สรุปลําดับความสําคัญเชิงกลยุทธ์ของบริษัทและความคิดริเริ่มที่จะเกิดขึ้นในระหว่างการเรียกหารายได้
ประเด็นสําคัญ
- EPS Non-GAAP สําหรับไตรมาสที่ 3 เพิ่มขึ้น 18% เป็น 1.98 ดอลลาร์
- รายได้ทั่วไปเพิ่มขึ้น 1% โดยมียอดขายรวมที่ปรับปรุงแล้วสูงถึง 6.1 พันล้านดอลลาร์
- คําแนะนํา EPS ทั้งปีเพิ่มขึ้น 0.20 ดอลลาร์ ซึ่งขณะนี้คาดว่าจะอยู่ระหว่าง 7.20 ถึง 7.30 ดอลลาร์
- อัตรากําไรเพิ่มขึ้น 140 จุดพื้นฐานเป็น 23% โดยขยายตัว 380 จุดพื้นฐานตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน
- กระแสเงินสดอิสระสูงถึง 1.5 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่ 3 โดยมี 3.5 พันล้านดอลลาร์ที่สร้างขึ้นตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน
- 1.1 พันล้านดอลลาร์คืนให้กับผู้ถือหุ้นผ่านการจ่ายเงินปันผลและการซื้อหุ้นคืน
- บริษัทตั้งเป้าปรับปรุงประสิทธิภาพการวิจัยและพัฒนาและอัตราการส่งมอบตรงเวลา
- การปรับปรุงห่วงโซ่อุปทานและความคิดริเริ่มด้านความเป็นบริษัทเพื่อขับเคลื่อนการปรับปรุงในอนาคต
แนวโน้มบริษัท
- คําแนะนําทั้งปี 2024 อัปเดตเป็นการเติบโตแบบออร์แกนิกที่ปรับปรุงแล้วประมาณ 1%
- อัตรากําไรจากการดําเนินงานที่ปรับปรุงแล้วคาดว่าจะเพิ่มขึ้น 250 ถึง 275 จุดพื้นฐาน
- คาดว่าจะมีกระแสเงินสดที่แข็งแกร่งและผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งในไตรมาสที่ 4
- ฝ่ายบริหารตั้งเป้าให้อัตรากําไรขั้นต้นดีขึ้นเมื่อเวลาผ่านไป โดยตั้งเป้าที่จะกลับสู่ช่วงเปอร์เซ็นต์ 40 สูง
ไฮไลท์ Bearish
- กลุ่มผู้บริโภคลดลงเล็กน้อย โดยได้รับผลกระทบจากการจัดลําดับความสําคัญของพอร์ตโฟลิโอและลูกค้ารายย่อยที่อ่อนไหวต่อราคา
- อัตรากําไรขั้นต้นในไตรมาสที่ 4 คาดว่าจะลดลงเหลือประมาณ 20.5% เนื่องจากปัจจัยตามฤดูกาลและความท้าทายในการดําเนินงาน
- อัตราเงินเฟ้อของค่าจ้างและความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนถูกระบุว่าเป็นอุปสรรคที่อาจเกิดขึ้น
ไฮไลท์ Bullish
- เอเชียแปซิฟิกเป็นผู้นําการเติบโตแบบออร์แกนิกในไตรมาสที่ 3
- วัตถุดิบขั้นสูงเติบโตขึ้นในเลขหลักเดียวสูงโดยได้รับแรงหนุนจากความต้องการการใช้งานที่มีน้ําหนักเบา
- การปรับปรุงบ้านมีการเติบโตในระดับหลักเดียวก่อนเทศกาลวันหยุด
- ความพยายามในการฟื้นฟูประกันภัยที่เกี่ยวข้องกับ PFAS และอาวุธต่อสู้ทําเงินได้ 54 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่ 3
พลาด
- แม้จะมีการเติบโตโดยรวม แต่ธุรกิจผู้บริโภคก็ลดลง 0.7% ในไตรมาสที่ 3
- การริเริ่มด้านประสิทธิภาพการดําเนินงานยังคงอยู่ระหว่างดําเนินการ โดยตัวชี้วัด OEE อยู่ที่ 50% ตั้งเป้าไปที่ 80%
- บริษัทเผชิญกับความท้าทายในการส่งพนักงานกลับมาทํางานร่วมกันแบบตัวต่อตัว
ไฮไลท์ Q&A
- ฝ่ายบริหารได้หารือเกี่ยวกับผลกระทบของค่าใช้จ่ายบําเหน็จบํานาญที่เพิ่มขึ้นและรายได้ดอกเบี้ยที่ลดลงต่อรายได้
- บริษัทวางแผนที่จะปรับปรุงพอร์ตโฟลิโอผลิตภัณฑ์ โดยมุ่งเน้นไปที่การเติบโตแบบออร์แกนิกและการขายหุ้นเชิงกลยุทธ์
- Up3Mming Investor Day ในเดือนกุมภาพันธ์ 2025 เพื่อให้ข้อมูลเชิงลึกของ 3Md เพิ่มเติมเกี่ยวกับแนวโน้มและกลยุทธ์ทางการเงิน
ผลประกอบการไตรมาสที่สามของ 3M ได้ 3M การจัดอันดับความยืดหยุ่นและการมุ่งเน้นเชิงกลยุทธ์ของบริษัทในด้านความเป็นเลิศด้าน 3M การดําเนินงานและความเป็นเลิศในการดําเนินงาน ด้วยอัตรากําไรที่ดีขึ้นกระแสเงินสดที่แข็งแกร่งและแนวโน้มเชิงบวกสําหรับทั้งปี 3M ดูเหมือนจะอยู่ในตําแหน่งที่ดีในการรับมือกับความท้าทายข้างหน้าและเงินทุน 3Me จากโอกาสทางการตลาด นักลงทุนและผู้มีส่วนได้ส่วนเสีย ca3M คาดว่าจะมีการอัปเดตเพิ่มเติมเกี่ยวกับผลการดําเนินงานของบริษัทและความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ในวันนักลงทุนที่กําลังจะมาถึงในเดือนกุมภาพันธ์ 2025
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ผลการดําเนินงานทางการเงินล่าสุด 3M 3M สอดคล้องกับข้อมูลสําคัญหลายประการ 3M ข้อมูลเชิงลึกจาก InvestingPro มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 74.07 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการปรากฏตัวที่สําคัญในภาคอุตสาหกรรม
หนึ่งในประเด็นข้อมูลที่โดดเด่นที่สุดของ InvestingPro คืออัตราส่วน P/E ที่ปรับปรุงแล้วของ 3M ที่ 13.27 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ซึ่งต่ํากว่าอัตราส่วน P/E ปัจจุบันที่ 78.06 อย่างมาก ความคลาดเคลื่อนนี้ชี้ให้เห็นว่าการปรับเปลี่ยนรายการที่ไม่เกิดซ้ําส่งผลกระทบอย่างมากต่อตัวชี้วัดการประเมินมูลค่าของบริษัท ซึ่งอาจบ่งชี้ถึงการประเมินมูลค่าที่ดีกว่าอัตราส่วน P/E ทั่วไปที่บอกเป็นนัย
รายได้ของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 อยู่ที่ 32.61 พันล้านดอลลาร์ โดยมีรายได้เติบโต 12.32% ในช่วงเวลาเดียวกัน แนวโน้มการเติบโตของ Thi3M สนับสนุนรายงานการเติบโตของรายได้ทั่วไปของฝ่ายบริหารและคําแนะนําทั้งปีที่เพิ่มขึ้น อย่างไรก็ตาม เป็นข้อสังเกต 3M ประการแรกว่าการเติบโตของรายได้รายไตรมาสสําหรับไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ลดลงเล็กน้อย 0.45% ซึ่งอาจอธิบายถึงความท้าทายที่กล่าวถึงในบาง 3M ประเภท เช่น ธุรกิจผู้บริโภค
เคล็ดลับของ InvestingPro เน้นย้ําว่าการจ่ายเงินปันผล 3M 3M 3M">3M มีความสม่ําเสมอเป็นเวลา 65 ปี 3M โดยเน้นย้ําถึงความมุ่งมั่นของบริษัทต่อผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น ดังที่เห็นได้จากเงิน 1.1 พันล้านดอลลาร์ที่ส่งคืนให้กับผู้ถือหุ้นที่กล่าวถึงในรายงานผลประกอบการ เคล็ดลับ InvestingPro อีกฉบับหนึ่งตั้งข้อสังเกตว่านักวิเคราะห์เพิ่งปรับการคาดการณ์ผลประกอบการสําหรับ 3M ขึ้นไป ซึ่งสอดคล้องกับคําแนะนํา EPS ทั้งปีที่เพิ่มขึ้นของบริษัท
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการทําความเข้าใจอย่างลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและแนวโน้มในอนาคตของ 3M InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 16 ข้อ โดยให้การวิเคราะห์ที่ครอบคลุมเพื่อแจ้งการตัดสินใจลงทุน
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน