เมื่อวันพุธ Truist Securities ได้แก้ไขราคาเป้าหมายสําหรับ Shutterstock (นิวยอร์ก: SSTK) โดยซื้อเป็น 56 ดอลลาร์จาก 65 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ ในขณะที่ยังคงให้คะแนนซื้อสําหรับหุ้น การปรับครั้งนี้เป็นไปตามผลการดําเนินงานไตรมาสที่สามของปี 2024 ของ Shutterstock ซึ่งเกินความคาดหมาย และการอัปเกรดเป็นคําแนะนําทั้งปี 2024 วิถีเชิงบวกของบริษัทเกิดจากกลยุทธ์ที่มีประสิทธิภาพทั้งในภาคส่วน Content และ Digital Design Services (DDS)
แผนกเนื้อหาของ Shutterstock ซึ่งได้รับการสนับสนุนจากการเข้าซื้อกิจการ Envato เมื่อเร็ว ๆ นี้ แสดงให้เห็นถึงการเติบโตตามลําดับ การปรับปรุงนี้ส่วนหนึ่งเกิดจากการนําแพลตฟอร์ม Generative+ (Gen+) ของบริษัทมาใช้เพิ่มขึ้น ซึ่งได้ขยายฐานลูกค้าโดยไม่บ่อนทําลายบริการสมัครสมาชิกแบบเดิม ในขณะเดียวกัน DDS ของ Shutterstock ได้เห็นการเพิ่มขึ้นจากข้อตกลงข้อมูลเนื้อหาใหม่และขยาย โดยมีความก้าวหน้าที่สําคัญในข้อเสนอของ Studios และ GIPHY
บริษัทเน้นย้ําถึงผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของ Shutterstock และแนวโน้มที่สดใสสําหรับปีงบประมาณ 2025 โดยตั้งข้อสังเกตว่าบริษัทอยู่ในตําแหน่งที่ดีสําหรับการฟื้นตัวอย่างต่อเนื่อง ตัวชี้วัดทางการเงินที่จัดทําโดย Truist Securities เน้นย้ําถึงการประเมินมูลค่าที่น่าสนใจของ Shutterstock โดยหุ้นซื้อขายที่ 4 เท่าของมูลค่าองค์กรต่อ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว (EV/AEBITDA) ซึ่ง 11.5 เท่าของอัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) และให้ผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระ 16%
การสนับสนุนการประเมินมูลค่าที่ดี Shutterstock มีโครงการซื้อหุ้นคืนที่ใช้งานอยู่พร้อมกับการจ่ายเงินปันผลให้กับผู้ถือหุ้น จากปัจจัยเหล่านี้ Truist Securities ได้ปรับประมาณการและราคาเป้าหมายสําหรับ Shutterstock โดยกําหนดเป้าหมายใหม่ที่ 56 ดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการประเมินมูลค่าที่อนุรักษ์นิยมมากขึ้นเมื่อเทียบกับเป้าหมายก่อนหน้านี้
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Shutterstock, Inc. รายงานรายได้ในไตรมาสที่สองเพิ่มขึ้น 5.4% เมื่อเทียบเป็นรายปี reachinServicesillion ซึ่งได้รับแรงหนุนจากธุรกิจข้อมูล การจัดจําหน่าย และบริการเป็นหลัก อย่างไรก็ตาม ธุรกิจคอนเทนต์มีรายได้ลดลง 9% ในการเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ Shutterstock ได้เลิกใช้ยา '154 และตอนนี้จะมุ่งเน้นไปที่การพัฒนา SL-325 ซึ่งเป็นแอนติบอดี DR3 สําหรับรักษาโรคลําไส้อักเสบ
บริษัทยังประกาศซื้อเงินสด 0.30 ดอลลาร์ต่อหุ้น ซึ่งสะท้อนถึงความมุ่งมั่นต่อมูลค่าผู้ถือหุ้น Anal ซื้อจากซิตี้ปรับลดอันดับ Shutterstock จาก "ซื้อ" เป็น ถือหุ้นไว้ โดยลดราคาเป้าหมายลง ในขณะที่ Needham ยังคงให้คะแนนซื้อ แต่ก็ลดราคาเป้าหมายลงเนื่องจากการคาดการณ์รายได้ที่ลดลงสําหรับแผนกเนื้อหา
Shutterstock ได้ทําการเข้าซื้อกิจการเมื่อเร็ว ๆ นี้ รวมถึง Envato ซึ่งคาดว่าจะสนับสนุนธุรกิจเนื้อหาและเพิ่มรายได้ประมาณ 75 ล้านดอลลาร์ในปี 2024 บริษัทยังเปิดตัวความสามารถ GenAI 3D ใหม่และร่วมมือกับ Databricks ซึ่งบ่งชี้ถึงการมุ่งเน้นไปที่ความก้าวหน้าทางเทคโนโลยี
ในความร่วมมือครั้งสําคัญ GIPHY ซึ่งเป็นบริษัทในเครือของ Shutterstock กําลังร่วมมือกับ TikTok เพื่อปรับปรุงคุณสมบัติการส่งข้อความด้วยคําแนะนํา GIF ที่ขับเคลื่อนด้วย AI ซึ่งคาดว่าจะเปิดตัวในปลายไตรมาสที่ 4 หรือต้นไตรมาสที่ 1
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ข้อมูลของ InvestingPro เสริมการวิเคราะห์ของ Truist Securities ให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับสุขภาพทางการเงินและผลการดําเนินงานของตลาดของ Shutterstock มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 1.15 พันล้านดอลลาร์ โดยมีอัตราส่วน P/E ที่ 29.24 ซึ่งสอดคล้องกับตัวชี้วัดการประเมินมูลค่าที่เน้นในบทความ
เคล็ดลับ InvestingPro เผยให้เห็นว่า Shutterstock ถือเงินสดมากกว่าหนี้ในงบดุล ซึ่งบ่งชี้ถึงฐานะทางการเงินที่แข็งแกร่ง สิ่งนี้มีความเกี่ยวข้องโดยเฉพาะอย่างยิ่งเนื่องจากบทความกล่าวถึงโครงการซื้อหุ้นคืนของบริษัทและการจ่ายเงินปันผล เมื่อพูดถึงเงินปันผล เคล็ดลับของ InvestingPro ตั้งข้อสังเกตว่า Shutterstock ได้เพิ่มเงินปันผลเป็นเวลา 5 ปีติดต่อกัน โดยเน้นย้ําถึงความมุ่งมั่นในการคืนผลตอบแทนของผู้ถือหุ้น
รายได้ของบริษัทในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ณ ไตรมาสที่ 2 ปี 2024 อยู่ที่ 884.84 ล้านดอลลาร์ โดยมีรายได้เติบโต 4.6% การเติบโตนี้แม้ว่าจะเจียมเนื้อเจียมตัว แต่การเล่าเรื่องของบทความ suServiceshe เกี่ยวกับวิถีเชิงบวกของ Shutterstock และกลยุทธ์ที่มีประสิทธิภาพในภาคส่วนเนื้อหาและบริการออกแบบดิจิทัล
เป็นที่น่าสังเกตว่าแม้ว่าราคาหุ้นจะลดลงอย่างมากในช่วงสามเดือนที่ผ่านมา ตามที่ระบุโดยเคล็ดลับของ InvestingPro แต่บริษัทยังคงทํากําไรได้ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ความสามารถในการทํากําไรนี้รวมกับการคาดการณ์ของนักวิเคราะห์เกี่ยวกับความสามารถในการทํากําไรอย่างต่อเนื่องในปีนี้ สอดคล้องกับมุมมองของ Truist Securities เกี่ยวกับศักยภาพในการฟื้นตัวของ Shutterstock
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 5 ข้อที่สามารถให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของ Shutterstock
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน