เมื่อวันพุธ HSBC ได้ทําการปรับเปลี่ยนจุดยืนอย่างโดดเด่นต่อ Admiral Group Plc. (ADM:LN) (OTC: AMIGY) โดยเพิ่มอันดับหุ้นจาก Hold เป็น ซื้อ เป้าหมายราคาใหม่ที่บริษัทกําหนดไว้คือ 33.00 ปอนด์ ซึ่งถือเป็นการเปลี่ยนแปลงที่สําคัญในมุมมองของบริษัทประกันภัย
การอัปเกรดได้รับอิทธิพลจากการคาดการณ์ว่าจะมีราคาที่สูงขึ้นในภาคประกันภัยรถยนต์ ซึ่งในอดีตสอดคล้องกับผลการดําเนินงานของ Admiral
นักวิเคราะห์จาก HSBC เน้นย้ําว่าในขณะที่หุ้นของ Admiral ประสบกับการลดอันดับ แต่การประเมินมูลค่าในปัจจุบันถูกมองว่าเป็นปฏิกิริยาที่มากเกินไป บริษัทคาดว่าแนวโน้มนี้จะย้อนกลับ โดยได้รับแรงหนุนจากราคาประกันภัยรถยนต์ที่เพิ่มขึ้นทุกปี
การเติบโตทางการเงินของ Admiral คาดว่าจะแข็งแกร่ง โดยคาดการณ์ว่ายอดขายจะเพิ่มขึ้นประมาณ 30% ในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 ความคาดหวังนี้ขึ้นอยู่กับการเติบโตของจํานวนกรมธรรม์ของบริษัทเมื่อต้นปี
นอกจากนี้ ด้วยราคาประกันภัยรถยนต์ที่เพิ่มขึ้น นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าราคาที่ได้รับจะสูงกว่าอัตราเงินเฟ้อของการเรียกร้องค่าสินไหมทดแทน ซึ่งนําไปสู่การปรับปรุงส่วนต่างของการรับประกันภัย
HSBC มุ่งเน้นไปที่ตลาดประกันภัยรถยนต์ของสหราชอาณาจักร ซึ่งเป็นพื้นที่ธุรกิจหลักของ Admiral คาดการณ์ว่ากําไรก่อนหักภาษี (PBT) จะเพิ่มขึ้น 45% ในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 การคาดการณ์ในแง่ดีนี้ได้รับการสนับสนุนจากกลยุทธ์การกําหนดราคาที่แข็งแกร่งของบริษัทและผลกระทบเชิงบวกที่คาดว่าจะเกิดขึ้นต่อเบี้ยประกันภัย
การอัปเกรดอันดับหุ้นของ Admiral Group สะท้อนให้เห็นถึงความเชื่อมั่นของ HSBC ในความสามารถของบริษัทในการใช้ประโยชน์จากสภาพแวดล้อมการกําหนดราคาประกันภัยในปัจจุบันและแปลเป็นการเติบโตทางการเงินอย่างมีนัยสําคัญ ราคาเป้าหมายใหม่ที่ 33.00 ปอนด์เน้นย้ําถึงความเชื่อมั่นของบริษัทในศักยภาพในการแข็งค่าของหุ้น
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Admiral Group Plc มีความก้าวหน้าอย่างมากในภาคการเงิน ในช่วงครึ่งแรกของปี 2024 บริษัทรายงานผลประกอบการเพิ่มขึ้น 43% และกําไรก่อนหักภาษีเพิ่มขึ้น 32% การเติบโตทางการเงินนี้ส่วนใหญ่ได้รับแรงหนุนจากการเพิ่มกรมธรรม์ยานยนต์กว่าครึ่งล้านลํา ซึ่งส่วนใหญ่อยู่ในสหราชอาณาจักร และการดําเนินงานของบริษัทในสหรัฐฯ ก็รายงานผลกําไรเช่นกัน
ผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งของ Admiral Group ทําให้ Jefferies ปรับอันดับจาก 'Underperform' เป็น 'ถือ' และเพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับหุ้นเป็น 30.25 ปอนด์ การอัปเกรดนี้เกิดจากการเติบโตและอัตรากําไรที่น่าประทับใจของบริษัทในช่วงครึ่งแรกของปี 2024 ทําให้นักวิเคราะห์เพิ่มการคาดการณ์กําไรต่อหุ้นสําหรับปี 2024 และ 2025 20% และ 28% ตามลําดับ
นอกจากนี้ RBC Capital ตลาดทุนได้เพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับหุ้น Admiral Group เป็น 35.50 ปอนด์ เพิ่มขึ้นจาก 34.00 ปอนด์ เนื่องจากวิถีผลประกอบการที่แข็งแกร่ง บริษัทคาดว่ารายได้จะเติบโตในอัตราทบต้นต่อปี 19% ตั้งแต่ปี 2024 ถึง 2026
การพัฒนาล่าสุดเหล่านี้สะท้อนให้เห็นถึงศักยภาพของบริษัทในการเติบโตและความยั่งยืนของอัตรากําไร แม้ว่าจะมีความไม่แน่นอนในด้านราคาและตลาดต่างประเทศ
บริษัทยังคงกระจายพอร์ตโฟลิโอและเพิ่มขีดความสามารถทางเทคนิคด้วยความก้าวหน้าด้านข้อมูลและ AI การรวมตลาดอย่างต่อเนื่องของบริษัทและผลการดําเนินงานการรับประกันภัยที่แข็งแกร่งเน้นย้ําถึงรูปแบบธุรกิจที่ยืดหยุ่น
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ข้อมูลล่าสุดจาก InvestingPro เพิ่มน้ําหนักให้กับแนวโน้มขาขึ้นของ HSBC ต่อ Admiral Group Plc การเติบโตของรายได้ของบริษัทที่ 27.23% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ควบคู่ไปกับการเติบโตของรายได้รายไตรมาสที่แข็งแกร่ง 34.07% สอดคล้องกับการคาดการณ์ของ HSBC ว่าจะเพิ่มขึ้น 30% ในช่วงครึ่งหลังของปี 2024 วิถีการเติบโตที่แข็งแกร่งนี้ได้รับการสนับสนุนเพิ่มเติมจากการเติบโต EBITDA ที่น่าประทับใจของ Admiral ที่ 45.79% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําถึงความแข็งแกร่งทางการเงินและมูลค่าผู้ถือหุ้นของ Admiral บริษัทฯ ได้จ่ายเงินปันผลต่อเนื่องเป็นเวลา 20 ปี แสดงให้เห็นถึงความมุ่งมั่นในการคืนมูลค่าให้กับผู้ถือหุ้น นี่เป็นสิ่งที่น่าสังเกตเป็นพิเศษเมื่อพิจารณาจากอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลในปัจจุบันที่ 4.56% ซึ่งอาจดึงดูดนักลงทุนที่มุ่งเน้นรายได้
เคล็ดลับ InvestingPro อีกประการหนึ่งบ่งชี้ว่า Admiral ซื้อขายที่อัตราส่วน P/E ต่ําเมื่อเทียบกับการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น ด้วยอัตราส่วน P/E ที่ 19.56 และอัตราส่วน PEG ที่ 0.46 หุ้นดูเหมือนจะมีมูลค่าต่ําเกินไปเมื่อพิจารณาจากแนวโน้มการเติบโต ซึ่งสนับสนุนมุมมองของ HSBC ที่ว่าการประเมินมูลค่าในปัจจุบันอาจเป็นปฏิกิริยาที่มากเกินไป
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับและข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Admiral Group Plc ปัจจุบันแพลตฟอร์มแสดงรายการเคล็ดลับเพิ่มเติม 7 ข้อที่สามารถให้บริบทที่มีค่าสําหรับการตัดสินใจลงทุน
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน