เมื่อวันจันทร์ Barclays ได้ปรับแนวโน้มหุ้น Zeta Global Holdings Corp (นิวยอร์ก:ZETA) โดยเปลี่ยนจากอันดับเพิ่มน้ำหนักการลงทุนเป็นอันดับ Equalweight ในขณะที่ตั้งราคาเป้าหมายไว้ที่ 28.00 ดอลลาร์ การปรับครั้งนี้เป็นไปตามการประเมินแนวโน้มการเติบโตในอนาคตของบริษัทและการประเมินมูลค่าตลาดในปัจจุบัน
นักวิเคราะห์จาก Barclays เน้นย้ําถึงความกังวลเกี่ยวกับความท้าทายที่ Zeta Global อาจเผชิญในการรักษาวิถีการเติบโต ในขณะที่นักลงทุนหันมาสนใจการเติบโตแบบออร์แกนิกของบริษัทและการเปรียบเทียบสําหรับปีงบประมาณ 2025 Barclays คาดว่าจะมีการตัดสินใจที่ยากลําบากระหว่างการปรับปรุงอัตรากําไรขั้นต้นและการแสวงหาการเติบโตของรายได้เพิ่มเติม สถานการณ์นี้เปรียบได้กับสถานการณ์ที่ Twilio Inc. เผชิญในปี 2022
Barclays ยังชี้ให้เห็นว่าการประเมินมูลค่าของ Zeta Global มีความน่าสนใจน้อยลง เนื่องจากการใช้ทวีคูณที่ต่ํากว่ากับการเติบโตของรายได้แบบบูรณาการ ซึ่งมีอัตรากําไรขั้นต้นประมาณ 35%
แม้ว่าธุรกิจเอเจนซี่ของ Zeta Global จะมีรายได้ประมาณ 130 ล้านดอลลาร์ภายในสิ้นปีงบประมาณ 2024 แต่ก็มีความกังวลเกี่ยวกับความสามารถของบริษัทที่จะสานต่อโมเมนตัมนี้ในปีงบประมาณ 2025 ด้วยแบรนด์เพิ่มเติมภายในเอเจนซี่เหล่านี้
นักวิเคราะห์อ้างถึงการขาดการมองเห็นการปรับปรุงการผสมผสานโดยตรงภายในลูกค้าเหล่านี้ว่าเป็นปัจจัยที่ส่งผลต่อท่าทีที่ระมัดระวังของพวกเขา หลังจากผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน โดยหุ้นของ Zeta Global เพิ่มขึ้น 240% เมื่อเทียบกับการลดลง 5% ในดัชนี EMCLOUD ตอนนี้บริษัทมองว่าหุ้นมีความน่าสนใจน้อยลง
สิ่งนี้ขึ้นอยู่กับการประเมินมูลค่าปัจจุบันของมูลค่าองค์กรประมาณ 7 เท่าต่อยอดขายสิบสองเดือนข้างหน้า ตรงกันข้ามกับคู่แข่งที่ซื้อขายที่ประมาณ 5 เท่า
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Zeta Global Holdings Corp กําลังก้าวหน้าอย่างมากเพิ่มน้ำหนักการลงทุน เมื่อเร็ว ๆ นี้ Barclays ได้ปรับลดอันดับหุ้นของ Zeta Global จาก เพิ่มน้ำหนักการลงทุน เป็น Equalweight โดยตั้งราคาเป้าหมายไว้ที่ 28.00 ดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงความกังวลเกี่ยวกับแนวโน้มการเติบโตและการประเมินมูลค่าในอนาคตของบริษัท
แม้จะมีข้อกังวลเหล่านี้ Zeta Global ได้ประกาศแผนการที่จะเข้าซื้อกิจการ LiveIntent ซึ่งเป็นแพลตฟอร์มการตลาดในราคา 250 ล้านดอลลาร์ ซึ่งคาดว่าจะช่วยเพิ่มความสามารถในการแก้ไขข้อมูลประจําตัวของ Zeta Global และขยายการสร้างรายได้จากผู้เผยแพร่
นักวิเคราะห์จาก DA Davidson, Canaccord Genuity และ Needham ได้แสดงความมั่นใจในผลการดําเนินงานในอนาคตของ Zeta Global DA Davidson เพิ่มราคาเป้าหมายหุ้นเป็น 39.00 ดอลลาร์ โดยคงอันดับซื้อไว้
Canaccord Genuity ยังเพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับ Zeta Global เป็น 35 ดอลลาร์ โดยอ้างถึงช่วงเวลาที่แข็งแกร่งซื้อและศักยภาพในการเติบโตอย่างต่อเนื่อง Needham รักษาเรตติ้ง ซื้อ สําหรับ Zeta Global ด้วยราคาเป้าหมายคงที่ที่ 36.00 ดอลลาร์ โดยเน้นย้ําถึงการทํางานร่วมกันที่ราบรื่นระหว่าง Zeta Global และ LiveIntent
Zeta Global รายงานการเติบโตของรายได้ 35% เมื่อเทียบเป็นรายปี และรายได้เพิ่มขึ้น 33% เมื่อเทียบเป็นรายปีในไตรมาสที่สองของปี 2024 การพัฒนาเหล่านี้เน้นย้ําถึงตําแหน่งที่แข็งแกร่งและวิถีการเติบโตของ Zeta Global ในตลาด
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ข้อมูลล่าสุดของ InvestingPro ให้ข้อนิวยอร์กเพิ่มเติมกับแนวโน้มที่แก้ไขของ Barclays เกี่ยวกับ Zeta Global Holdings Corp (NYSE:ZETA) แม้จะมีการปรับลดระดับ แต่ตัวชี้วัดทางการเงินของ Zeta เผยให้เห็นว่าบริษัทอยู่ในช่วงการเติบโตที่มีจุดแข็งที่โดดเด่นบางประการ การเติบโตของรายได้ของบริษัทยังคงแข็งแกร่ง โดยเพิ่มขึ้น 32.61% ในไตรมาสล่าสุด และเติบโต 25.16% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา สูงถึง 822.09 ล้านดอลลาร์
อย่างไรก็ตาม ความสามารถในการทํากําไรยังคงเป็นความท้าทาย ซึ่งสอดคล้องกับข้อกังวลของบาร์เคลย์ Zeta ไม่ทํากําไรในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา โดยมีรายได้จากการดําเนินงานที่ปรับปรุงแล้ว -131.48 ล้านดอลลาร์ และอัตรากําไรจากการดําเนินงาน -15.99% สิ่งนี้สนับสนุนมุมมองของนักวิเคราะห์เกี่ยวกับการแลกเปลี่ยนที่อาจเกิดขึ้นระหว่างการปรับปรุงอัตรากําไรขั้นต้นและการแสวงหาการเติบโตของรายได้เพิ่มเติม
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําว่า Zeta ดําเนินงานด้วยหนี้สินในระดับปานกลางและสินทรัพย์สภาพคล่องเกินภาระผูกพันระยะสั้น ซึ่งอาจให้ความยืดหยุ่นทางการเงินในขณะที่บริษัทรับมือกับความท้าทายในการเติบโต นอกจากนี้ นักวิเคราะห์คาดการณ์ว่าบริษัทจะทํากําไรได้ในปีนี้ ซึ่งอาจช่วยลดความกังวลเกี่ยวกับวิถีทางการเงินได้
สําหรับนักลงทุนที่กําลังมองหาการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 9 ข้อสําหรับ Zeta Global เพื่อให้ความเข้าใจที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน