เมื่อวันพฤหัสบดี CFRA ซึ่งเป็นบริษัทวิจัยทางการเงินชั้นนําได้เพิ่มราคาเป้าหมายสําหรับหุ้น Salesforce.com (นิวยอร์ก:CRM) เป็น 343 ดอลลาร์จาก 300 ดอลลาร์ก่อนหน้านี้ในขณะที่ยังคงรักษาอันดับซื้อทันทีสําหรับหุ้น การปรับดังกล่าวสะท้อนให้เห็นถึงการมองโลกในแง่ดีของบริษัทเกี่ยวกับโอกาสของ Salesforce แม้ว่าจะมีความท้าทายในการเร่งรายได้ก็ตาม
ราคาเป้าหมาย 12 เดือนที่แก้ไขแล้วขึ้นอยู่กับอัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ที่ 27 เท่า ซึ่งยังคงไม่เปลี่ยนแปลง การเปลี่ยนแปลงเป้าหมายสอดคล้องกับประมาณการกําไรต่อหุ้น (EPS) ประจําปีปฏิทินปี 2026 ของ CFRA ซึ่งขณะนี้ตั้งไว้ที่ 12.69 ดอลลาร์ การคาดการณ์นี้ต่ํากว่าคู่แข่งของบริษัทและค่าเฉลี่ยในอดีต CFRA ยังคงคาดการณ์กําไรต่อหุ้นประจําปีงบประมาณ 2025 (สิ้นสุดในเดือนมกราคม) ไว้ที่ 10.07 ดอลลาร์ และประมาณการปีงบประมาณ 2026 ที่ 11.10 ดอลลาร์
การวิเคราะห์ของ CFRA ยอมรับว่า Salesforce ทําผลงานได้ต่ํากว่าในแง่ของการเติบโตของบรรทัดบน โดยตั้งข้อสังเกตว่าอัตราการเติบโตแบบปีต่อปีที่ 8.4% ในไตรมาสเดือนกรกฎาคมนั้นช้าที่สุดเท่าที่เคยบันทึกไว้สําหรับบริษัท อย่างไรก็ตาม CFRA ชี้ให้เห็นว่า Salesforce ได้เกินความคาดหมายในการดําเนินการขั้นล่าง
แม้จะมีความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้น เช่น องค์กรที่เลือกใช้แนวทางที่ต้องทําด้วยตัวเองด้วยโซลูชัน AI ทางเลือก เช่น Llama หรือความท้าทายต่อรูปแบบสมาชิกของ Salesforce เนื่องจากการปรับปรุงประสิทธิภาพการทํางานของลูกค้า CFRA ก็มั่นใจ บริษัทคาดการณ์ว่ากลยุทธ์การกําหนดราคาตามการใช้งานของ Salesforce จะชดเชยอุปสรรคเหล่านี้ได้อย่างเพียงพอ
ในข่าวล่าสุดอื่น ๆ Salesforce.com Inc รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองที่แข็งแกร่งโดยมีกําไรต่อหุ้น 2.56 ดอลลาร์ยอดขายเพิ่มขึ้น 8% และรายได้จากการสมัครสมาชิกและการสนับสนุนเพิ่มขึ้น 9% บริษัทยังเข้าซื้อกิจการ Zoomin ซึ่งเป็นบริษัทที่เชี่ยวชาญด้านการจัดการข้อมูลที่ไม่มีโครงสร้าง และ Own บริษัท ผู้ให้บริการโซลูชันการปกป้องและการจัดการข้อมูลด้วยเงินสด 1.9 พันล้านดอลลาร์
บริษัทวิเคราะห์ Piper Sandler และ Wolfe Research ยังคงให้คะแนน เพิ่มน้ำหนักการลงทุน และ Outperform ตามลําดับ โดยเน้นย้ําถึงศักยภาพของ Salesforce ในการขยายมาร์จิ้นและการเติบโตของกระแสเงินสดอิสระ อย่างไรก็ตาม Erste Group และ TD Cowen ได้ปรับลดอันดับหุ้นเป็น Hold เนื่องจากการเติบโตที่คาดการณ์ว่าจะช้าลง
Salesforce ยังได้เปิดตัว Agentforce ซึ่งเป็นชุดบอทอัตโนมัติที่ขับเคลื่อนด้วย AI และรายงานการเติบโต 130% เมื่อเทียบเป็นรายปีในฐานลูกค้าแบบชําระเงิน บริษัทได้ร่วมมือกับ IBM เพื่อรวมความสามารถ AI ขั้นสูงเข้ากับแพลตฟอร์มของตน
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
เพื่อเสริมการวิเคราะห์ของ CFRA ข้อมูล InvestingPro ให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับฐานะทางการเงินของ Salesforce มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทอยู่ที่ 278.45 พันล้านดอลลาร์ที่น่าประทับใจ ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการมีอยู่ที่สําคัญในอุตสาหกรรมซอฟต์แวร์ อัตราส่วน P/E ของ Salesforce ที่ 50 (ปรับเป็น 46.19 ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา) สอดคล้องกับการประเมินมูลค่าของบริษัทของ CFRA เมื่อเทียบกับศักยภาพในการสร้างรายได้
เคล็ดลับ InvestingPro เน้นย้ําถึงสถานะทางการเงินที่แข็งแกร่งของ Salesforce โดยตั้งข้อสังเกตว่ามี คะแนน Piotroski Score ที่สมบูรณ์แบบที่ 9 ซึ่งบ่งชี้ถึงประสิทธิภาพการดําเนินงานที่แข็งแกร่งและความมั่นคงทางการเงิน คะแนนนี้สนับสนุนมุมมองในแง่ดีของ CFRA เกี่ยวกับผลการดําเนินงานในอนาคตของบริษัท นอกจากนี้ Salesforce ยังมีอัตรากําไรขั้นต้นที่น่าประทับใจ ซึ่งอยู่ที่ 76.35% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา ซึ่งเน้นย้ําถึงความสามารถของบริษัทในการรักษาความสามารถในการทํากําไรแม้ว่าจะมีการเติบโตของรายได้ที่ช้าลงก็ตาม
ในขณะที่ CFRA มุ่งเน้นไปที่กลยุทธ์ AI ของ Salesforce ในฐานะตัวขับเคลื่อนการเติบโตที่มีศักยภาพ แต่ InvestingPro Tips ชี้ให้เห็นว่าบริษัทซื้อขายที่อัตราส่วน P/E ที่ต่ําเมื่อเทียบกับการเติบโตของรายได้ในระยะสั้น นี่แสดงให้เห็นว่าตลาดอาจไม่ได้กําหนดราคาอย่างเต็มที่ในผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นจากความคิดริเริ่มด้าน AI ของ Salesforce ซึ่งอาจเป็นโอกาสสําหรับนักลงทุน
สําหรับผู้อ่านที่สนใจในการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 11 ข้อเกี่ยวกับ Salesforce ซึ่งให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน