เมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมา Novozymes A/S (NZYMB:DC) (OTC: NVZMY) ประสบกับการเปลี่ยนแปลงในแนวโน้มตลาด เนื่องจาก Citi ปรับลดอันดับหุ้นจาก
การวิเคราะห์ของซิตี้ชี้ให้เห็นว่าการเคลื่อนไหวของราคาหุ้นที่น่าประทับใจได้รับแรงหนุนจากการคาดการณ์การเติบโตในระยะกลางที่อาจไม่เป็นจริง บริษัทได้ดําเนินการตรวจสอบอย่างครอบคลุม รวมถึงรูปแบบการเติบโตโดยละเอียดและการวิเคราะห์ใหม่เกี่ยวกับตัวขับเคลื่อนพื้นฐาน ตลอดจนการตรวจสอบช่องทางในภาคกลุ่มสินค้าพลังงานและผลิตภัณฑ์นม ผลการวิจัยนี้คาดการณ์การเติบโตของตลาดสําหรับเอนไซม์และวัฒนธรรมที่ 4.1%
การเติบโตของยอดขายแบบออร์แกนิกที่คาดการณ์ไว้สําหรับ Novozymes ถูกตรึงไว้ที่ 5.7% ซึ่งอาจเพิ่มขึ้นเป็น 6.2% เมื่อพิจารณาถึงการทํางานร่วมกันของยอดขาย ตัวเลขเหล่านี้ต่ํากว่าประมาณการที่เป็นเอกฉันท์ที่ประมาณ 7% และความคาดหวังของฝ่ายบริหารของบริษัทเอง ซึ่งมีเป้าหมายให้การเติบโตเร่งขึ้นเกินกว่าแนวทางปัจจุบันที่ 6-8%
แม้จะมีการปรับลดอันดับ แต่ Citi ก็ยอมรับว่า Novozymes เป็นบริษัทที่มีคุณภาพสูง อย่างไรก็ตาม การคาดการณ์ EBITDA พื้นฐาน (u/l) ของบริษัทนั้นต่ํากว่าฉันทามติประมาณ 7% ภายในปี 2028 แม้ว่าจะคํานึงถึงการทํางานร่วมกันของต้นทุนก็ตาม ราคาเป้าหมายใหม่ที่ DKK400 ต่อหุ้นหมายถึงอัตราส่วนราคาต่อกําไร (P/E) ที่ 31 เท่า ไม่รวมค่าตัดจําหน่ายการจัดสรรราคาซื้อ (PPA) ทั้งหมด
การประเมินมูลค่านี้นําไปสู่คําแนะนําในการขาย sto ขาย/p>
ข้อมูลเชิงลึกของ InvestingPro
ในขณะที่ Citi ได้ปรับลดอันดับ Novozymes A/S (OTC: NVZMY) เป็น Sell ข้อมูลและเคล็ดลับของ InvestingPro ให้บริบทเพิ่มเติมสําหรับการตัดสินใจนี้ มูลค่าตลาดของบริษัทอยู่ที่ 30.61 พันล้านดอลลาร์ โดยมีอัตราส่วน P/E อยู่ที่ 60.58 ซึ่งบ่งชี้ถึงผลประกอบการที่สูงตามที่ระบุไว้ในหนึ่งในเคล็ดลับ InvestingPro สิ่งนี้สอดคล้องกับความกังวลของซิตี้เกี่ยวกับการประเมินมูลค่าหุ้น
อย่างไรก็ตาม Novozymes มีการเติบโตของรายได้ที่แข็งแกร่ง โดยเพิ่มขึ้น 27.85% ในช่วงสิบสองเดือนที่ผ่านมา และเติบโตรายไตรมาสที่น่าประทับใจ 61.7% ในไตรมาสที่ 2 ปี 2024 ผลการดําเนินงานที่แข็งแกร่งนี้สะท้อนให้เห็นในผลตอบแทนราคา 65.12% ของหุ้นในช่วงปีที่ผ่านมา ซึ่งสนับสนุนเคล็ดลับ InvestingPro ที่เน้นผลตอบแทนที่สูงของบริษัทในปีที่ผ่านมา
แม้จะมีการประเมินมูลค่าสูง แต่ Novozymes ยังคงจ่ายเงินปันผลเป็นเวลา 24 ปีติดต่อกัน ซึ่งบ่งชี้ถึงเสถียรภาพทางการเงิน อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลปัจจุบันของบริษัทอยู่ที่ 1.34% โดยวันจ่ายเงินปันผลครั้งสุดท้ายในวันที่ 9 กันยายน 2024
สําหรับนักลงทุนที่ต้องการการวิเคราะห์ที่ครอบคลุมมากขึ้น InvestingPro ขอเสนอเคล็ดลับเพิ่มเติม 11 ข้อสําหรับ Novozymes ซึ่งให้มุมมองที่กว้างขึ้นเกี่ยวกับสถานะทางการเงินและสถานะทางการตลาดของบริษัท
บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน